Анализ структуры и качества кредитного портфеля

Для анализа структуры и качества кредитного портфеля по данным таблицы 7.1 составим таблицу 7.5 «Структура кредитных вложений».

Таблица 7.5 – Структура кредитного портфеля

Показатели	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010
1. Межбанковские кредиты и депозиты – всего	28.7	8.4	18.8
в том числе
1.1. Краткосрочные	28.3	6.6	17.2
1.2. Долгосрочные	0.4	1.8	1.6
1.3. Просроченные
2. Кредиты небанковскому сектору – всего	71.3	91.6	81.2
в том числе
2.1. Юридическим лицам	41.3	53.5	46.8
из них
2.1.1. Краткосрочные	24.7	21.2	9.9
2.1.2.Долгосрочные	16.1	31.6	34.5
2.1.3. Просроченные	0.5	0.7	2.4
2.2. Физическим лицам – всего	30.0	38.1	34.4
2.2.1. Краткосрочные	2.1	0.7	1.4
2.2.2. Долгосрочные	26.4	35.2	29.2
2.2.3. Просроченные	1.5	2.2	3.8
2.3. Всего кредитный портфель	100.0	100.0	100.0
Справочно:
Кредитный портфель, млн. руб.	323 833.8	359 502.5	329 658.8

По таблицам 7.5 и 7.1 можно сделать заключение о «кредитных предпочтениях» банка, характере изменений структуры кредитного портфеля. Резкое снижение портфеля межбанковских кредитов и депозитов в конце 2008 г. вызвано начавшимся кризисом, падением доверия к банкам-контрагентам и резко возросшей потребностью в ликвидных активах. Рост кредитного портфеля на 11% произошел за счет увеличения задолженности юридических (144%) и физических (141%) лиц. В течение 2009 г. объем кредитного портфеля сокращался, что также связано с кризисом, охватившим реальную экономику.

Кредитная политика банка направлена на увеличение объемов долгосрочного кредитования. Эта тенденция прослеживается и в сегменте кредитов юридическим лицам, и, особенно, физическим лицам. Так, для долгосрочных ссуд в кредитном портфеле на 01.01.2008 г. составляла 42.9%, на 01.01.2009 г. увеличилась до 68.6%, и осталась практически на том же уровне на начало 2011 г. – 66.3%. Такая структура кредитных вложений по срокам размещения повышает общий уровень риска.

В целом можно сделать однозначный вывод, что доля долгосрочных кредитов в портфеле значительно превышает границы разумного риска. Этот вывод подтверждается сравнением доли долгосрочных ресурсов (табл.4.8) и доли долгосрочных кредитов (табл.7.5). Так, доля долгосрочных (свыше года) ресурсов банка на 01.01.2008 г. составляла 34.3% всех привлеченных средств, а доля долгосрочных кредитов в портфеле – 42.9; на 01.01.2009 г. соответственно 39.7 и 68.6%; на 01.01.2010 г. – 45.4 и 66.3%. Любое потрясение в экономике немедленно вызовет кризис ликвидности, что и произошло в рассматриваемом периоде.

Растет доля кредитов, выданных физическим лицам. При кредитовании физических лиц банк ориентируется на выдачу долгосрочных ссуд, развивая (как отмечено в его объяснительной записке к годовому отчету) ипотечное кредитование.

Ряд принятых, но еще не исполненных банком обязательств отражается на внебалансовых счетах:

91315 (П) – выданные гарантии и поручительства;

91316 (П) – неиспользованные кредитные линии по предоставлению кредитов;

91317 (П) – неиспользованные лимиты по предоставлению средств в виде «овердрафт» и под «лимит задолженности».

Эти внебалансовые обязательства после их исполнения увеличивают общую сумму требований и доходных активов банка (то есть становятся требованиями), а потому на сумму этих неисполненных обязательств (потенциальных требований) целесообразно увеличить общую сумму доходных активов с тем, чтобы определить потенциальную доходную базу. Одновременно можно определить, располагает ли банк свободными ресурсами для выполнения этих обязательств.

Таблица 7.6. Забалансовые обязательства банка по предоставлению кредитов и гарантиям.

Млн.руб.

	На 01.01.2008	На 01.01.2009	На 01.01.2010
1. Счет 91315 Выданные гарантии и поручительства	21 270.5	31 893.9	20 537.9
2. Счет 91316 Неиспользованные кредитные линии по предоставлению кредитов	11 921.2	15 222.5	4 488.7
3. Счет 91317 Неиспользованные лимиты по предоставлению средств в виде «овердрафт» и под «лимит задолженности»	39 415.9	100 061.5	53 771.5
4. Всего внебалансовые обязательства	72 607.6	147 177.9	78 798.1
5. Высоколиквидные активы (1.1 + 1.3 табл.7.1)	31 258.4	104 076.0	95 984.6
6. Избыток(+), недостаток (-) ресурсов (стр.5-стр.4)	- 41349.2	- 43 101.9	+ 17 186.5
7. Потенциальная доходная база (стр.2 табл.7.1 + стр.4 табл.7.6)	421 302.8	532 157.9	431 666.5
8. Резерв расширения, в процентах (стр.4: стр.7)	17.2	27.7	18.3

Из таблицы видно, что забалансовые обязательства банка по предоставлению кредита и гарантиям в 2009 г. значительно сократились. Надо отметить, что до 2010 г. банк заключал договоры о предоставлении кредитов при отсутствии ресурсов для выполнения своих обязательств. Такая практика в принципе может привести к неисполнению банком собственных обязательств и, как следствие, к ухудшению репутации банка. Понятно, что в условиях экономического роста и быстрого увеличения объемов привлеченных средств банк стремился максимально увеличить резерв расширения активных операций. Однако в условиях кризиса эта практика ведет к утрате клиентов, подрыву репутации и убыткам.

О качестве кредитного портфеля можно судить по доле просроченной задолженности в общей сумме кредитных вложений. Кроме того, определенные выводы можно сделать, сопоставляя задолженность по ссудам на отчетную дату с суммой принятых в обеспечение ценных бумаг, гарантий, поручительств и имущества. Принятое обеспечение по выданным кредитам отражается на следующих внебалансовых счетах:

91311 (П) – ценные бумаги, принятые в обеспечение по размещенным средствам;

91312 (П) – имущество, принятое в обеспечение по размещенным средствам, кроме ценных бумаг и драгоценных металлов;

91313 (П) – драгоценные металлы, принятые в обеспечение по размещенным средствам;

91414 (А) – полученные гарантии и поручительства.

Еще одной группой показателей качества кредитного портфеля, учитываемых на внебалансовых счетах, являются суммы задолженности по процентам по основному долгу, не списанному с баланса, а также списанные из-за невозможности взыскания, и суммы задолженности, списанной из-за невозможности взыскания.

91603 (А) – неполученные проценты по межбанковским кредитам, депозитам и прочим размещенным средствам по основному долгу, не списанному с баланса;

916 04 (А) – неполученные проценты по кредитам и прочим размещенным средствам (кроме межбанковских), предоставленным клиентам по основному долгу, не списанному с баланса;

91703 (А) – неполученные проценты по межбанковским кредитам, депозитам и прочим размещенным средствам, списанным с баланса из-за невозможности взыскания;

91704 (А) – неполученные проценты по предоставленным клиентам кредитам и прочим размещенным средствам (кроме межбанковских), списанным с баланса из-за невозможности взыскания;

91801 (А) – задолженность по межбанковским кредитам, депозитам и прочим размещенным средствам, списанная за счет резервов на возможные потери;

91802 (А) – задолженность по предоставленным клиентам кредитам и прочим размещенным средствам (кроме межбанковских), списанная за счет резервов на возможные потери;

91803 (А) – долги, списанные в убыток.

Для оценки качества кредитного портфеля составим таблицу 7.7.

Таблица 7.7. Качество кредитного портфеля банка

Млн.руб.

	На 01.01. 2008	На 01.01. 2009	На 01.01. 2010	Темп изменения
09/08	10/09
1. Кредитные вложения (КВ) - всего	323 833.8	359 502.5	329 658.8	111.0	91.7
В том числе
1.1. Просроченная задолженность (П)	6 232.3	10 246.2	20 320.4	164.4	198.3
1.2. Уровень просроченной задолженности (стр.1.1:стр.1) в процентах	1.92	2.85	6.16	х	х
2. Принятое обеспечение по выданным кредитам (О) - всего	538 319.6	1 047 904.1	1 018 033.3	х	х
В том числе
2.1. Ценные бумаги (сч.91311)	18 707.7	40 642.5	34 846.7	х	х
2.2. Имущество (сч.91312)	161 710.0	275 557.4	288 496.8	х	х
2.3. Драгоценные металлы (сч.91313)	-	-	-	-	-
2.4. Гарантии и поручительства (сч.91414)	357.901.9	731 704.2	694 689.8
3. Уровень обеспеченности кредитов (стр.2: стр.1), в процентах	166.2	291.5	308.8	х	х
4. Неполученные проценты по задолженности, не списанной с баланса (сч.91603, 91604)	4 524.3	5 181.1	8 632.0	х	х
5. Неполученные проценты по задолженности, списанной с баланса (сч.91703, 91704)	125.4	532.0	814.8	х	х
6. Задолженность по межбанковским кредитам, депозитам и прочим размещенным средствам, списанная за счет резервов на возможные потери (сч.91801)	0.2	0.2	0.2	х	х
7. Задолженность по предоставленным клиентам кредитам и прочим размещенным средствам, списанная за счет резервов на возможные потери (сч.91802)	355.7	456.0	723.2	х	х
8. Долги, списанные в убыток (сч.91803)	38.2	212.5	257.4	х	х

Уровень просроченной задолженности оценивается в динамике и сравнивается со средним уровнем просроченной задолженности в регионе, по Российской Федерации в целом. Задолженность по списанным с баланса кредитам и неполученным процентам, отражаемая на внебалансовых счетах, оценивается по остатку по счету (рост – отрицательный показатель). Суммы на счетах по списанию кредитов и процентов отражаются нарастающим итогом, так что сумму списанной задолженности (процентов) за год легко рассчитать, вычитая из остатка на конец года остаток на начало.

Для оценки уровня просроченной задолженности используется коэффициент Кпроср:

Кпроср = (П:КВ) х 100, где (63)

П – просроченная задолженность;

КВ – кредитные вложения (кредитный портфель).

Для оценки качества кредитного портфеля можно использовать такой показатель, как коэффициент качества кредитного портфеля, Кккп:

Кккп = (КВ – П):КВ (64)

Особое внимание надо уделить качеству обеспечения. Основной характеристикой качества обеспечения является его приемлемость. Обеспечение считается приемлемым, если оно имеет рыночную стоимость, способно сохранить свою стоимость на протяжении всего срока действия кредитного договора, может быть легко реализовано. Наиболее приемлемым обеспечением сегодня являются государственные ценные бумаги, недвижимость (в реальной оценке), банковские гарантии. Наименее приемлемым обеспечением, по нашему мнению, являются поручительства (неимущественное обеспечение), получившие широкое распространение в последние годы. Обеспечение принимается по каждому конкретному кредиту и должно покрывать как сумму долга, так и проценты по ссуде, поэтому долю кредитов с плохим обеспечением или без обеспечения по данным отчетности определить нельзя. Косвенной характеристикой обеспеченности является коэффициент обеспечения кредитного портфеля Кобесп, рассчитанный как отношение суммы принятого обеспечения (О) к сумме задолженности по ссудам (КВ).

Кобесп = ∑О (65)

∑КВ

Если Кобесп меньше 1.3-1.4, в банке явно практикуют выдачу необеспеченных и слабо обеспеченных кредитов.

Из таблицы 7.7 видно, что качество кредитного портфеля резко ухудшилось. В целом просроченная задолженность возросла до 6.16%. Просроченная задолженность возросла и по юридическим, и по физическим лицам. Причины роста просроченной задолженности более понятны, если рассмотреть уровень обеспеченности кредитного портфеля. Данные по стр.3 таблицы 7.7 показывают, что обеспеченность кредитного портфеля в целом высока: на 01.01.2009 г. она составляла 291.5%, и еще выше год спустя – 308.8%. Однако основная часть обеспечения представлена гарантиями и поручительствами. Наиболее качественное, имущественное обеспечение на отчетные даты составляло 49.9, 76.6 и 87.5 процентов соответственно. Рост просроченной задолженности является следствием не совсем верной кредитной политики. Вполне естественное следствие стратегических ошибок в управлении – рост суммы неполученных процентов по кредитам, списание безнадежной к взысканию задолженности и т.д. (строки 4-8 табл.7.7). Так, неполученные проценты по просроченной задолженности в 2008 г. составили 656.8 млн. руб., а в 2009 г. уже 3450.9 млн. руб.

В целом качество кредитного портфеля можно охарактеризовать как низкое.

Просроченная задолженность может возрастать в абсолютной сумме, но тенденция уровня просроченной задолженности может иметь противоположную динамику. Информативным коэффициентом, с помощью которого можно оценить тенденцию изменения качества активов, является индекс качества активов I k.

k1

I k = -------, где (66)

k0

k1 – коэффициент качества активов, (КВ – П)/КВ, на отчетную дату;

k0 – коэффициент качества активов на предыдущую дату.

Рассчитаем и проанализируем I k в нашем примере.

k2008 = (323833.8 – 6232.2)/32383.8 = 0.980755

k2009 = (359502.5 – 10246.2)/359502.5 = 0.971499

k2010 = (329658.8 – 20320.4)/329658.8 = 0.938359

Тогда

I k 2009 = 0.971499/0.980755 = 0.99056

I k 2010 = 0.938359/0.971499 = 0.96589

Значение I k меньше единицы означает тенденцию ухудшения качества кредитного портфеля. Более того, в нашем примере эта тенденция усиливается, и качество кредитного портфеля ухудшается два года подряд.

Индекс качества активов интересен тем, что дает обобщенный показатель качества независимо от размера кредитного портфеля и сумм просроченной задолженности. Он позволяет проводить сравнительный анализ банков разных размеров.