ПРИМЕР 4. Строительная фирма берет кредит под g = 15 % годовых и формирует погасительный фонд по депозитной ставке r = 10 % годовых

Строительная фирма берет кредит под g = 15 % годовых и формирует погасительный фонд по депозитной ставке r = 10 % годовых.

В этом случае сумма процентных платежей по кредитной ставке g = 0,15 будет равна:

Взносы в погасительный фонд, где начисляются депозитные проценты в размере 10 %, будут равны:

млн. руб.

Общая сумма расходов по погашению долга равна:

262,6 + 155,52 = 418,15 млн. руб.

Если погасительный фонд не создавать, а рассчитываться за кредит разовым (долг плюс проценты) платежом, то расходы по погашению займа будут:

200 · (1 + 0,15)⁶ = 462 млн. руб.

Таким образом, экономия составляет:

Э = 462 – 418,15 = 43,5 млн. руб.

или

9,4 % (43,5: 462 = 0,094).