Основные проблемы банковского кредитования в Республики Беларусь на современном этапе

Кредитная экспансия, обеспечивавшая многие годы экономический рост в Беларуси, в условиях финансово-экономического кризиса оказалась нежизнеспособной. В последние годы Беларусь переживает сложные экономические времена, обусловленные рядом причин. Проблемы не миновали и банковский сектор.

Во многом дальнейшие тенденции в кредитовании будут зависеть от позиции государства по директивным кредитам. Главная неизвестная — объемы кредитование госпрограмм, а именно — кредиты на строительство жилья, на финансирование сельхозпредприятий, на строительство АЭС.

В случае же сохранения на высоком уровне объемов кредитования госпрограмм правительству, скорее всего, потребуется подпитывать госбанки ресурсами. Так, являясь обязанными кредитовать определённые предприятия, в том числе, нерентабельные, для поддержания своей ликвидности, банки получают денежные средства у Национального банка, что провоцирует дальнейшую эмиссию наличных денег.

Ранее, механизм подпитывания уставных фондов банков Правительством за счет эмиссионных средств позволял наращивать объемы кредитования. Однако такая политика провоцирует возникновение негативных последствий, а именно — рост инфляции и снижение обменного курса рубля. Так, уже сегодня наблюдается ситуация, когда темпы денежной эмиссии постоянно увеличиваются, и за 10 месяцев 2011 года выросли на 68%, в то время, как в 2010 году прирост наличной денежной массы составил 28%. А курс национальной валюты снизился в 2,89 раза, или на 189% [15].

В свою же очередь, неопределенная ситуация на валютном рынке является негативным фактором, влияющим на кредитный рынок. Отсутствие однозначных оценок динамики курса доллара США повышает валютные риски для банков, так как динамика ставок на сегодняшний день во многом зависит от поведения курсов основных мировых валют.

Правительство рассчитывает, что финансировать потребности реального сектора экономики удастся за счет средств населения. Однако их объема может быть недостаточно для этих целей. Чтобы оценить потребности белорусской экономики в деньгах, стоит обратить внимание, каким образом в последние годы развивалось кредитование. Данную динамику можно проследить на рисунке 1.3.

Рисунок 1.3 – Требования белорусских банков к экономике за период 2007-2010 года [16]

Из данных, представленных на рисунке 1.3, явно видно стабильное увеличение объёмов кредитования экономики белорусскими банками в отчетный период.

Следует отметить, что одним из ключевых источников финансирования экономики выступали в последние годы именно эмиссионные деньги. Схема выглядела так: Нацбанк предоставлял эмиссионные деньги коммерческим банкам, последние направляли их для кредитования госпрограмм.

За счет эмиссионных средств финансировалось техперевооружение предприятий, что увеличивало объемы импорта и оказывало давление на валютный рынок. До 2010 г. включительно власти брали миллиарды долларов в долг у России, МВФ, размещали евробонды. Так, по данным НБ РБ, на 1января 2011 года валовый внешний долг составил 28512, 1 млн.долларов. (52,2 % годового ВВП). За 2010 год валовой внешний долг Республики Беларусь увеличился на 6 451,8 млн. долларов (или на 29,2 %) [16].

Более детально структура валового внешнего долга Республики Беларусь в разрезе сроков кредитования представлена на рисунке 1.4.

Рисунок 1.4 – Динамика объёмов валового внешнего долга Республики Беларусь по срокам кредитования за период 2006-2010 годы [17].

Из диаграммы, представленной на рисунке 1.4, видно, что объем внешних заимствований Республики Беларусь постоянно увеличивается, причем в его структуре в последние 2 года произошли изменения. Особенно они коснулись 2009 года. Так, в 2009 году, объем внешнего долга увеличился по сравнению с 2008 годом на 6906,2 млн. долл. Такое весомое увеличение внешнего долга в 2009 году произошло за счёт привлечения новых источников внешнего финансирования. В частности, в январе 2009 года Беларусь получила первый транш кредита МВФ в 788 млн. долларов США, в марте - очередной транш российского кредита в 500 млн. долларов США, в феврале 625 млн. долларов от продажи очередного пакета акций ОАО «Белтрансгаз»в июле в Республику Беларусь поступил второй транш кредита МВФ по программе стэнд-бай в объёме около 679,2 млн. долларов США (общая сумма кредита в соответствии с данной программой составляет 3,5 млрд. долларов США. конец 2010 года удельный вес долгосрочных внешних кредитов начал превалировать и составил 55,1%, главным образом, за счет программы кредитования stand-by, по которой МВФ выделил РБ 3,6 млрд.дол.

Все это позволяло сохранять стабильность национальной валюты, несмотря на огромные объемы эмиссии.

В начале 2011 года были временно прекращены внешние заимствования. Отказ от новых займов привел к тому, что средств для поддержания рубля не оказалось, и курс нацвалюты весной пошел резко вниз.

Чтобы понять, насколько планы Правительства реалистичны, стоит обратить внимание на прирост вкладов физических лиц в белорусских банках, который наблюдался в годы стабильности белорусского рубля, то есть в 2006-2010 гг. Анализ будет проведён на основании данных, представленных на рисунке 1.5

Рисунок 1.5 - Объем привлеченных средств населения в банковскую систему в 2006-2010 гг., трлн. руб. [16]

Как видно из диаграммы 1.5, ежегодный прирост депозитов в последние годы составлял от 3 трлн. до 5,5 трлн. руб. В то же время, как следует из данных, приведенных выше, требования банков к экономике в 2007 г. увеличились почти на 10 трлн руб., в 2008-м — более чем на 16 трлн, в 2009-м — на 19,3 трлн, а в 2010-м и вовсе на 26,5 трлн руб.

Очевидно, что в последнюю пятилетку прироста вкладов населения было недостаточно для того, чтобы удовлетворять потребности реального сектора экономики в ресурсах. Соответственно, приходилось включать печатный станок и увеличивать пассивы банков за счет эмиссионного источника.

Так, в 2010 г. пассивы коммерческих банков за счет средств Нацбанка были увеличены на 19,5 трлн руб., в 2009-м — на 5,2 трлн, в 2008-м — на 1,54 трлн руб. Ко всему прочему следует отметить, что пассивы коммерческих банков (речь, конечно же, идет о госбанках) увеличивались и за счет средств бюджета (центрального правительства). Но печатный станок был все же главным источником увеличения ресурсной базы госбанков.

Таким образом, средств населения для кредитования экономики может хватить лишь в случае серьезного сокращения запланированных инвестиционных программ.

К основным проблемам банковского кредитования в Республике Беларусь

можно также отнести следующие:

1) слабость ресурсной базы банков, обусловленная причинами двух групп - низкой капитализацией банковской системы, с одной стороны, и ограниченными возможностями привлечения и заимствования средств на внутреннем и внешних рынках ссудных капиталов. Вследствие этого у банков недостаточно средств для размещения. Так, на долю ОАО «АСБ Беларусбанк» и ОАО «Белагропромбанк» приходится 28,97% и 33,97% собственного капитала белорусских банков, и 44, 38% и 12,41% суммы средств, привлеченных в банковскую систему в качестве депозитов. Данный факт говорит о низкой доле ресурсной базы остальных банков.

2) несоблюдение требований ликвидности, вызванное короткими сроками привлечения средств и спросом со стороны экономики на инвестиционные кредиты.

3) большое число убыточных и неплатежеспособных предприятий, а также отсутствие окупаемых инвестиционных проектов, что затрудняет возможности банков в размещении средств в форме кредита. Отметим, что на сегодняшний день одним из барьеров, стоящий на пути развития белорусских предприятий, является нехватка капитала. Уровень текущего самофинансирования предприятий не превышает 25%, на долю кредиторской задолженности приходится около 60% оборотных активов. Обеспечить масштабное расширение производства, освоение нового оборудования и технологий, а для многих и выйти из кризиса без привлечения кредитов невозможно. Однако доля вложений в предприятия реального сектора экономики недостаточно велика. Кредиты, предоставляемые банками экономике, составляют около 57% ВВП. Для сравнения: аналогичный показатель в США равен 70%, в Японии - 65%.

Главная причина - наличие больших кредитных рисков из-за неплатежеспособности заемщиков, т.к. около 14% предприятий Беларуси являются убыточными. Банк является коммерческой организацией и размещает денежные средства при условии прибыльности кредитной операции и минимальном риске невозврата средств. Ведение же "двойной" бухгалтерии не позволяет банку правильно оценить финансовое положение предприятия и адекватно рассчитать свой уровень кредитного риска [18].

4) неразвитость такого сектора экономики, как малый и средний бизнес. Так, на 1 января 2011 г. в нашей стране насчитывается 318 тыс. субъектов малого предпринимательства. Данные об объеме продукта, произведенного данным сектором экономики в ВВП РБ представлены на рисунке 1.6.

Рисунок 1.6 – Удельный вес малого и среднего предпринимательства в Республике Беларусь к ВВП, в %, за 2007-2010 годы [19, c.9].

Из данных рисунка 1.6 видно, что в анализируемом периоде наблюдается устойчивый рост уровня произведенного продукта сектором малого и среднего предпринимательства в ВВП страны. На конец 2010 года его доля составила 20% уровня ВВП.

В России в настоящее время около 5,5 млн субъектов малого и среднего предпринимательства, их доля в ВВП страны составляет 24%. Например, в Германии доля малого бизнеса в ВВП составляет 49%. Развитие данного сектора экономики в нашем государстве поспособствовало бы увеличению объёма производства, росту объемов как пассивных так и активных операций банков [20].

5) относительно низкая платежеспособность населения, ограничивающая возможности активизации потребительского кредитования, что было рассмотрено в пункте 2.1;

6) отсутствие активной конкуренции в банковской сфере и наличие значительного числа государственных банков, имеющих различного рода преференции. К числу этих банков относятся ОАО «АСБ Беларусбанк» и ОАО «Белагропромбанк»;

7) слабость системы внутреннего контроля в банках за кредитными операциями, в том числе отсутствие кадровой политики, направленной на постоянное повышение квалификации персонала.

8)недоступность кредита - еще одна проблема кредитования на сегодняшний день. Высокие ставки по кредитам, спровоцированные ростом инфляции. Как известно, повышая или понижая ставку рефинансирования, центральный банк повышает или понижает доходность по всем активам, номинированным в валюте его страны, что делает эти активы более или, наоборот, менее привлекательными для инвесторов. Когда ставка повышается, инвесторы начинают покупать валюту страны, в которой ставка увеличилась, что, естественно, повышает ее стоимость. И, наоборот, снижение ставки рефинансирования снижает доходность по всем видам активов, что делает инвестиции в эту страну менее привлекательными. В экономической литературе, как правило, повышение ставки рефинансирования центрального банка связывается со сдерживанием инфляционных процессов в экономике путем удорожания стоимости внутренних заемных ресурсов. Очевидно, что уровень процентных ставок по кредитным ресурсам должен превышать уровень инфляции для обеспечения положительной величины их реальной стоимости в целях целесообразности и эффективности их использования. Однако уровень процентных ставок по кредитам делает их размещение практически невозможным [21, c.6].

Так, с 1 декабря 2009 г. с учетом замедления с февраля 2009 г. инфляционных процессов и в целях повышения доступности кредитов субъектам экономики (при сохранении возможности обеспечения привлекательности депозитов в банках) Национальный банк осуществил снижение ставки рефинансирования на 0,5 п.п., установив ее на уровне 13,5 процента годовых.(15 сентября 2010 года установлена на уровне 10,5 процентов). Однако в 2011 году наблюдается рост ставки рефинансирования. Динамика данных изменений представлена на рисунке 1.7.

Рисунок 1.7 – Динамика ставки рефинансирования в 2011 году [22]

Из графика, представленного на рисунке 1.7, можно проследить значительный рост ставки рефинансирования в 2011 году, что в последствии обусловило рост ставок по кредитам белорусских банков, реальное значение которых может превышать в настоящее время 100%, хотя и оно ниже уровня инфляции.

Таким образом, банковское кредитование является главным инструментом перелива ссудного капитала из одной отрасли в другую, что определяет его роль в развитии экономики государства. В условиях влияния ряда негативных факторов по происхождению как внешнего, так и внутреннего характера, на устойчивость функционирования банковского сектора, в частности, операции кредитования, банки Республики Беларусь оказались в сложной ситуации, особенно те, которые осуществляют льготное кредитование государственных программ. Подводя итоги вышесказанного, еще раз подчеркнем: развитие кредитных отношений коммерческих банков с субъектами хозяйствования зависит как от государственной политики, так и от работы и усилий коммерческих банков и предприятий - заемщиков.