Финансовые вложения как объект бухгалтерского (финансового) учета

Финансовые вложения – это активы, способные приносить организации экономические выгоды (доход) в различной форме, на которые у организации имеются надлежаще оформленные документы, связанные с возможностью реализации прав по ним, по которым к организации переходят финансовые риски. Финансовые вложения – относительно новый объект в российской практике бухгалтерского учета Нормативная база, связанная с финансовыми вложениями, продолжает активно формироваться и во многом опирается на зарубежный опыт.

В Международных стандартах финансовой отчетности термин «финансовые вложения» отсутствует, а соответствующие активы включены в понятие «финансовые инструменты» наряду с финансовыми обязательствами организации.

В российской практике бухгалтерского учета порядок раскрытия информации о финансовых вложениях регулируется Федеральным законом от 21 ноября 1996 г.№129-ФЗ «О бухгалтерском учете», указаниями об объеме форм бухгалтерской отчетности и указаниями о порядке составления и предоставления бухгалтерской отчетности, Положениями по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99), утвержденным приказом Минфина РФ от 6 июля 1999 г.№ 43н, Положением по бухгалтерскому учету «Учет финансовых вложений» (ПБУ 19/02), утвержденным приказом Минфина РФ от 10 декабря 2002 г.№126н.

В состав финансовых вложений организации включаются следующие активы (табл.9.1).

Таблица 9.1

Состав финансовых вложений организации и порядок их учета

Финансовые вложения	Порядок учета
Ценные бумаги (государственные и муниципальные ценные бумаги; ценные бумаги других организаций, в том числе долговые ценные бумаги). Вклады в уставные (складочные) капиталы других организаций (в том числе дочерних и зависимых хозяйственных обществ). Предоставленные другим организациям займы. Вклады по договору простого товарищества	Отражаются на счете 58 «Финансовые вложения»
Депозитные вклады в кредитных организациях	Отражаются на счете 55 «Специальные счета в банках»
Дебиторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования	Отражается на счете 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами»

К финансовым вложениям организации не относятся:

а) собственные акции, выкупленные акционерным обществом у акционеров для последующей перепродажи или аннулирования;

б) векселя, выданные организацией-векселедателем организации – продавцу при расчетах за проданные товары, продукцию, выполненные работы, оказанные услуги;

в) вложения организации в недвижимое и иное имущество, имеющие материально-вещественную форму, предоставляемые организацией за плату во временное пользование с целью получения дохода;

г) драгоценные металлы, ювелирные изделия, произведения искусства и иные аналогичные ценности, приобретенные не для осуществления обычных видов деятельности.

В зависимости от срока, на который произведены финансовые вложения, они подразделяются на долгосрочные (когда установленный срок их погашения превышает 1 год, или вложения, осуществленные с намерением получить доходы по ним более 1 года) и краткосрочные (когда установленный срок их погашения не превышает 1 года, или вложения осуществлены без намерения получить доход по ним более 1 года).

Организация может принять финансовые вложения к учету, если:

а) имеются документы, подтверждающие право организации на финансовое вложение;

б) к организации перешли финансовые риски, связанные с этим вложением (риск изменения цены, риск неплатежеспособности должника, риск ликвидности);

в) финансовое вложение способно приносить экономические выгоды в будущем (проценты, дивиденды, прирост стоимости).

Финансовые вложения принимаются к учету по первоначальной стоимости. Первоначальная стоимость финансовых вложений в зависимости от их видов и канала поступления на предприятие определяется следующим образом (табл.9.2).

Таблица 9.2

Определение первоначальной стоимости финансовых вложений

Виды финансовых вложений и канал поступлений	Определение первоначальной стоимости
1.Ценные бумаги:
1.1.Приобретенные за плату	Сумма всех фактических затрат за вычетом возмещаемого НДС
1.2.Полученные безвозмездно	Исходя из биржевой цены (для котирующихся на рынке ценных бумаг); исходя из цены, за которую можно продать эту бумагу (если бумага не котируется)
1.3.Полученные по бартеру	Исходя из стоимости того имущества, которое получено взамен
2.Вклады в уставный (складочный) капитал других организаций и по договору простого товарищества	По стоимости, согласованной между учредителями (товарищами)
3.Выданные займы, депозиты в кредитных организациях, «купленная» дебиторская задолженность	Как сумма займа, вклада, задолженности

Фактическими затратами на приобретение активов в качестве финансовых вложений являются:

а) суммы, уплачиваемые продавцу в соответствии с договором;

б) стоимость информационных и консультационных услуг, связанных с приобретением указанных активов;

в) вознаграждения, уплачиваемые посредническим организациям;

г) иные затраты, непосредственно связанные с приобретением активов в качестве финансовых вложений.

Первоначальная стоимость финансовых вложений, по которой они приняты к учету, может изменяться. Для целей последующей оценки финансовые вложения подразделяются на две группы:

а) финансовые вложения, по которым можно определить текущую рыночную стоимость (котируемые ценные бумаги, паи);

б) финансовые вложения, по которым их текущая рыночная стоимость не определяется.

Активы, относящиеся к первой группе, отражаются в бухгалтерской отчетности, исходя из их рыночной цены. Для этого ежегодно (а по желанию организации ежеквартально или ежемесячно) необходимо корректировать учетную стоимость финансовых вложений. При этом разница между текущей ценой и предыдущей оценкой списывается на финансовый результат.

Финансовые вложения, текущую рыночную цену которых определить невозможно, учитываются по первоначальной стоимости. Исключение составляют только два случая:

а) если покупная стоимость долговой ценной бумаги отличается от её номинальной цены;

б) если произошло обесценение финансового вложения.

Финансовые вложения сопряжены с определенным риском для организаций, их осуществляющих. В частности, возможно устойчивое снижение стоимости и обесценение финансовых вложений. В соответствии с ПБУ 19/02 обесценением финансовых вложений признается устойчивое существенное снижение стоимости финансовых вложений, по которым не определяется их текущая рыночная стоимость, ниже величины экономических выгод, которые организация рассчитывает получить от данных вложений в обычных условиях деятельности.

Устойчивое снижение стоимости финансовых вложений характеризуется одновременным наличием следующих условий:

а) на отчетную дату и на предыдущую отчетную дату учетная стоимость существенно выше их расчетной стоимости;

б) в течение отчетного года расчетная стоимость финансовых вложений существенно изменялась исключительно в направлении её уменьшения;

в) на отчетную дату отсутствует свидетельство того, что в будущем возможно существенное повышение расчетной стоимости данных финансовых вложений.

Примерами ситуаций, в которых может произойти обесценение финансовых вложений, являются:

а) появление у организации-эмитента ценных бумаг, имеющихся в собственности у организации, либо у её должника по договору займа признаков банкротства либо объявление его банкротом;

б) совершение на рынке ценных бумаг значительного количества сделок с аналогичными ценными бумагами по цене существенно ниже их учетной стоимости;

в) отсутствие или существенное снижение поступлений от финансовых вложений в виде процентов или дивидендов при высокой вероятности дальнейшего уменьшения этих поступлений в будущем.

В случае появления признаков возможного обесценения финансовых вложений организация должна осуществить проверку наличия условий устойчивого снижения их стоимости. Такая проверка производится по всем финансовым вложениям, по которым не определяется их текущая рыночная стоимость. При выявлении устойчивого существенного снижения стоимости финансовых вложений организация образует резерв под обесценение финансовых вложений на величину разницы между учетной и расчетной стоимостью таких финансовых вложений.

Образуется указанный резерв за счет финансовых результатов организации (в составе прочих расходов). В бухгалтерской отчетности стоимость таких финансовых вложений показывается по учетной стоимости за вычетом суммы образованного резерва под их обесценение.

Если по результатам проверки на обесценение финансовых вложений выявлено дальнейшее снижение их расчетной стоимости, то сумму ранее созданного резерва необходимо скорректировать в сторону его увеличения и уменьшения финансового результата соответственно. При повышении расчетной стоимости финансовых вложений производится обратная корректировка.

Важнейшей величиной, рассчитываемой с целью оценки эффективности финансовых вложений, является уровень их доходности. Доходность () рассчитывается как отношение величины совокупного дохода инвестора от финансовых вложений, к среднегодовой их сумме:

( 50 )

где сумма полученного совокупного дохода от финансовых вложений (дивиденды, проценты, прирост капитализированной стоимости);

среднегодовая сумма финансовых вложений.