Денежные средства

Дебиторская

Запасы сырья

Задолженность и материалов

товары краткосрочные

Для финансовые

Реализации вложения

Товары отгруженные Незавершенное

Производство

Готовая продукция

Рис. 5.1. Кругооборот оборотных средств предприятия

Денежные средства в краткосрочных финансовых вложениях, вообще не проходят цикл обращения оборотных средств потому, что денежные средства, находятся в депозитах или в краткосрочных вложениях. По необходимости предприятие может вернуть денежные средства для использования в производственных целях.

На основе выше изложенного, следует рассматривать оборачиваемость оборотных средств как полный цикл оборачиваемости денежных средств, которые проходят все стадии обращения. Количество стадий обращения денежных средств, как было отмечено выше, зависит от отрасли деятельности предприятия.

Оборачиваемость оборотных средств рассчитывается в днях оборота, т.е. сколько дней длится один оборот, и в разах, т.е. количество оборотов денежных средств в отчетном периоде.

При анализе отдельных видов оборотных средств, следует рассчитывать не оборачиваемость товарно-материальных запасов, незавершенного производства, готовой продукции, товаров отгруженных, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений, а количество дней нахождения денежных средств в этих видах оборотных средств.

Чем короче срок пребывания денежных средств, в том или ином виде оборотных средств, тем быстрее осуществляется кругооборот оборотных средств. По каждому виду оборотных средств должны быть разработаны нормативы в днях, вышестоящей организацией - как директивные указания, или руководством предприятия - в бизнес- планах (методика определения оборотных средств в днях будет рассмотрена ниже).