Деньги являются всеобщим товарным эквивалентом. 6 страница

4) активы со степенью риска 70% (средства на корреспондентских счетах российских банков и банков, не входящих в «группу развитых стран», и др.);

5) активы со степенью риска 100% (сюда относятся все активы, не вошедшие в первые четыре группы).

До 80% банковских активов приходится на кредитные операции и вложения в ценные бумаги. Доходы от этих операций служат главными источниками банковской прибыли.

К кредитным операциямотносятся ссудные операции и операции по размещению депозитов в других банках (активные депозитные операции). Ссудные операции — это предоставление банком денежных средств на основе кредитного договора на условиях возвратности, платности, срочности. Эти операции приносят банкам, как правило, основную часть процентных доходов.

Ссудные операции банков можно классифицировать по следующим критериям: по экономическому содержанию и назначению, по категории заемщиков, по обеспеченности, по срокам и методам погашения, по форме выдачи кредита.

В зависимости от экономического содержания и назначения ссуды подразделяются следующим образом:

• ссуды на коммерческие цели:

а) на временные нужды финансирования текущих потребностей в оборотном капитале промышленных, торговых, сельскохозяйственных предприятий;

б) для капитальных вложений, расширения и модернизации основного капитала в различных отраслях;

в) для биржевых спекуляций;

• потребительские или персональные ссуды на жилищное строительство, покупку потребительских товаров длительного пользования, оплату обучения, лечения и т.п.

По категориям заемщиков различают такие банковские ссуды:

• акционерным компаниям и частным предприятиям (промышленным, торговым, коммунальным, сельскохозяйственным, брокерским);

• кредитно-финансовым учреждениям (и прежде всего банкам);

• населению;

• правительству и местным органам власти.

По срокам погашения ссуды делятся на ссуды до востребования (онкольные), погашение которых банк может потребовать в любое время, и срочные. Последние подразделяются на краткосрочные (от одного дня до одного года), среднесрочные (от года до трех—пяти лет) и долгосрочные — на более продолжительные сроки. Сроки средне- и долгосрочных ссуд в разных странах различны.

Ссуды банков могут погашаться двумя методами. При первом весь основной долг по ссуде (без учета процентов) должен быть погашен на одну конечную дату путем единовременного взноса.Второй метод погашения — в рассрочку. Сумма ссуды списывается частями на протяжении действия кредитного соглашения. Платежи в погашение основной суммы долга осуществляются, как правило, равными частями периодически (ежемесячно, еже­квартально, раз в полгода или ежегодно). Второй метод погашения применяется обычно к средне- и долгосрочным ссудам. Проценты по ссуде также могут уплачиваться единовременно по истечении срока займа либо равномерными взносами на протяжении действия займа.

По технике выдачи различаются ссуды в наличной или безналичной форме, в виде открытия кредитной линии (кредитного лимита); выдачи фиксированной суммы на определенный срок (разовой ссуды); в виде векселя (векселедательный кредит), возобновляемые и синдицированные (консорциальные) ссуды.

Открытой кредитной линией называется юридически оформленное соглашение между банком и заемщиком о предоставлении заемщику кредита в пределах согласованной суммы (кредитного лимита) в течение определенного периода на определенных условиях (на основании одного договора ссуда может выдаваться несколько раз). Обычно кредитная линия открывается не более чем на год, но возможно ее продление.

Классическим примером активно-пассивного счета является контокоррентный счет. Предоставляемый по этому счету кредит называется контокоррентным.

Особое место среди банковских операций занимают финансовые услуги, к которым относят лизинговые, факторинговые, форфейтинговые и трастовые услуги.

Лизинг является специфической формой финансирования вложений в основные фонды при посредничестве специализи­рованной (лизинговой) компании, которая приобретает для третьего лица имущество и отдает ему в аренду на долгосрочный период. В лизинговой сделке поэтому обычно участвуют три стороны. Собственник имущества (лизингодатель) приобретает за счет привлеченных или собственных средств в собственность имущество и предоставляет его за определенную плату в аренду на определенный срок. Второй стороной сделки выступает лизингополучатель, которому передается имущество в пользование и владение, третьей стороной является продавец имущества, продающий лизингодателю в обусловленный срок имущество. Лизингом могут заниматься лизинговые компании или лизинговые отделы коммерческих банков.

Лизинговые операции не однородны; выделяют два основных вида лизинга — финансовый и оперативный. При финансовом лизинге лизингодатель приобретает в собственность указанное имущество и передает его во временное владение и пользование с возможной продажей по остаточной стоимости этого оборудования лизингополучателю. Оперативный лизинг — это лизинг, при котором лизингодатель покупает имущество за свой счет и передает его лизингополучателю во временное пользование на короткий срок, как правило, меньше срока амортизации. При таком договоре имущество не может быть передано в собственность лизингополучателю и ему предоставляется право в любое время расторгнуть договор.

Факторинговые операцииявляются разновидностью посреднических операций. В настоящее время факторинг практически не используется.

Факторинг(от англ. factor— маклер, посредник) представляет собой выкуп платежных требований у поставщика товаров, иначе говоря, переуступку банку неоплаченных долговых требований, возникающих между контрагентами в процессе реализации продукции, выполнения работ, оказания услуг.

Фактор приобретает у клиента-поставщика право требовать денежные средства за поставленный товар с покупателя, перечисляя ему стоимость товара за вычетом комиссионного вознаграждения, и представляет платежные требования клиенту-покупателю, который перечисляет на их основе деньги фактору. Для осуществления операций по факторингу заключается договор, в котором оговариваются: порядок оформления документации, сроки и доля суммы платежей фактора от суммы платежных требований, порядок реализации операции, максимальные суммы по операциям факторинга, размеры комиссионного вознаграждения и другие условия. Факторинг экономически выгоден всем участникам сделки. Для клиента-поставщика это уверенность в своевременной оплате товара, страхование кредитного риска; для факторинговой компании или банка — получение комиссионного вознаграждения.

Исторически первым возник конвекционный факторинг, который является универсальной формой обслуживания предприятий. Он включает ведение бухгалтерского учета, расчеты с поставщиками и покупателями. При этом предприятие занимается выпуском товара, а банк — бухгалтерским- учетом. В силу того что для ведения бухгалтерского учета требуются большие расходы (на помещение, компьютеры, их покупку и обслуживание, зарплату работников и т.д.), то для предприятия факторинг оказывается дешевле, чем иметь свою бухгалтерию. Для банка также есть неоспоримые выгоды, поскольку он может использовать банковских бухгалтеров и операционистов, которые ведут счета предприятия, и получить за счет этого прибыль. Данный вид факторинга часто сочетается с дисконтированием фактур,предполагающим приобретение счетов-фактур коммерческим банком (фактором). Банк покупает у своего клиента право на получение денег от его покупателей и при этом сразу же зачисляет на счет поставщика около 80% стоимости отгруженного товара, а остальную сумму перечисляет ему в строго установленный срок независимо от получения денег. За это банк получает комиссионное вознаграждение.

Конфиденциальныйфакторинг, ограничивается выполнением только некоторых операций: уступка права на получение денег, оплата долгов и т.п. Он является формой предоставления поставщику — клиенту факторинга кредита под отгруженные товары, а покупателю — клиенту факторинга — платежного кредита. В то же время при конфиденциальном факторинге должников не информируют о посредничестве банка.

Доверительные операции достаточно разнообразны. Наиболее распространенными являются так называемые финансовые трасты — услуги инвестиционных организаций для частных пенсионных фондов, премиальных фондов. При этом различают публичный траст, образующийся из пожертвований частных лиц на благотворительные цели; пенсионный траст, учреждающийся для управления фондами предприятий, из которых выплачиваются пенсии служащим; дискреционный траст, дающий право распоряжаться средствами учредителя с целью получения выгоды. По характеру распоряжения доверяемой собственностью выделяют активные трасты, когда собственность, переданная в управление, может продаваться, отдаваться в долг, закладываться без дополнительного согласия доверителя, и пассивные трасты, представляющие собой услуги по управлению собственностью, которая не может быть продана или заложена доверителем.

Успех деятельности коммерческого банка обеспечивают три взаимосвязанных фактора.

1. Высокая доходность (прибыльность), создающая возможность для выплаты дивидендов акционерам банка, увеличения его капитала, создания необходимых страховых резервов, фондов развития и проч.

2. Ликвидность (от лат. liquidus — жидкий, текучий), т.е. возможность быстрого (без больших потерь доходности или дополнительных затрат) превращения его активов в платежные средства для своевременного погашения своих долговых обязательств.

3. Платежеспособность, т.е. способность в должные сроки и в полной сумме отвечать по своим обязательствам перед кредиторами — государством, банками, вкладчиками и др.

Активные операции по своей экономической значимости в деятельности банка можно охарактеризовать следующим образом.

1. По уровню доходности — это операции, приносящие наибольший доход.

2. По уровню ликвидности — это операции, обеспечивающие возможность использования некоего актива в качестве платежного средства либо быстрое его превращение в таковое. В балансе банка размещение видов активов сверху вниз построено на принципах убывающего уровня ликвидности каждого из них.

3. По степени риска — это операции, по которым имеется потенциальная возможность не возврата размещенных с целью получения прибыли банковских ресурсов.

Исходя из этого, оценивая ликвидность конкретного банка, следует учитывать ликвидность какого-либо актива, его потенциально возможную доходность и степень риска, который связан с вероятностью не возврата банковских средств по соответствующей активной операции.

В России для оценки состояния активов коммерческого банка и расчета показателей ликвидности активы подразделяются на пять групп с учетом степени риска банковских вложений, возможности потери ими части своей стоимости при невозвратности.

Для государственной банковской системы в целом важность и необходимость управления ликвидностью коммерческих банков заключается в том, чтобы с помощью регулирующих функций ЦБ РФ обеспечить:

• стабильность функционирования банковской системы в целом;

• защиту интересов государства, вкладчиков и кредиторов;

• осуществление государственной денежно-кредитной и финансовой политики.

3.3 Задачи

Тема 2 Измерение денежной массы и денежная эмиссия

1. Банковский мультипликатор равен 20, максимально возможное количество денег, которое может создать банковская система, - 80 млн долл. Определить:

а) норму обязательных резервов;

б) сумму первоначального депозита.

2. Денежная база на конец года составила 7000 млрд.руб., наличные деньги вне банков – 6600 млрд.руб., рублевые депозиты (до востребования, срочные) – 8600 млрд.руб., депозиты в иностранной валюте – 4000 млрд.руб.

Рассчитать:

а) объем денежной массы в национальном определении (М2);

б) объем широкой денежной массы (М2Х);

в) величину денежного мультипликатора (Дм).

3. Определить, удалось ли выполнить установленный «Основными направлениями единой государственной денежно-кредитной политики» целевой ориентир роста денежной массы в пределах 19-28%, если объем ВВП вырос с 21,6 до 26,8 трлн. руб., а скорость обращения денег снизилась на 13,5%.

4. Денежная база – 3 484 млрд. руб., наличные деньги вне банков (агрегат М0) – 2 352 млрд. руб., депозиты до востребования – 3 357 млрд., срочные – 5 357 млрд. руб., депозиты в иностранной валюте – 1130 млрд. руб. Рассчитать:

а) объем денежных средств, которые могут быть немедленно использованы как средство платежа (агрегат «Деньги» или М1)

б) объем денежной массы в национальном определении (агрегат М2);

в) объем денежной массы по методологии денежного обзора (агрегат М2Х);

г) величину денежного мультипликатора.

5. Объем производства вырос на 4%, денежная масса – на 25%, скорость оборота денег снизилась на3%. Определить:

а) изменение среднего уровня цен,

б) изменение покупательной способности рубля.

6. Объем производства вырос на 8%, денежная масса – на 30%, скорость оборота денег снизилась на 5%. Определить:

а) изменение среднего уровня цен,

б) изменение покупательной способности рубля.

7. Денежная база – 3484 млрд. руб., наличные деньги вне банков (агрегат М0) – 2352 млрд. руб., депозиты до востребования – 3357 млрд. руб., депозиты срочные – 5357 млрд. руб., депозиты в иностранной валюте – 1130 млрд. руб. Рассчитать:

а) объем денежных средств, которые могут быть немедленно использованы как средство платежа (агрегат «Деньги», или М1);

б) объем денежной массы в национальном определении (агрегат М2);

в) объем денежной массы по методологии денежного обзора (агрегат М2Х);

г) величину денежного мультипликатора.

8. Установите соответствие между определением покупательной способности денег и их формой.

Покупательная способность денег определяется	Форма денег
полноценные	Неполноценные
номиналом денег
стоимостью содержащегося в деньгах металла
представительной стоимостью денег

9. Что можно сказать об изменении денежной массы, если скорость обращения денег выросла на 15%, объем производства упал на 10%, а уровень цен возрос в 1,3 раза?

10. Что можно сказать об изменении денежной массы, если скорость обращения денег уменьшилась на 20%, объем производства снизился на 5%, а уровень цен возрос на 7%?

Тема 5. Организация денежного оборота

1. Определите уровень инфляции за квартал, если в первый месяц уровень инфляции составил 6%, во второй – 5%, в третий – 7%.

2. Номинальный курс рубля к доллару США – 25 руб., уровень инфляции в США – 3%, в России – 5%. Требуется:

а) определить реальный курс рубля к доллару,

б) сравнить реальный курс с номинальным,

в) объяснить, чем вызвано различие уровней номинального и реального курсов.

3. Как изменился реальный курс евро к рублю, если номинальный курс вырос с 44,85 до 45 руб. за евро, а цены увеличились в странах зоны евро на 2%, в России – на 5%?

4. Номинальный курс рубля к евро – 45 руб., уровень инфляции в Европе – 4%, в России – 8%. Требуется:

а) определить реальный курс рубля к евро,

б) сравнить реальный курс с номинальным,

в) объяснить, чем вызвано различие уровней номинального и реального курсов.

5. Как изменились номинальный и реальный курсы рубля к евро, если номинальный курс евро к рублю вырос с 43,15 до 44,00 руб. за евро, а цены увеличились в странах зоны евро на 3%, в РФ – на 4%?

6. Установите соответствие между платежным инструментом, формой (полноценные деньги - П, неполноценные деньги - НП) и видом денег (металлические - М, бумажные-Б, кредитные - К).

Платежный инструмент	Форма денег	Вид денег
П	НП	М	Б	К
Вексель
Казначейский билет
Серебряные и золотые монеты
Банковская карта
Банкнота, разменная на золото
Банкнота, неразменная на золото
Средства на счетах до востребования

7. Установите соответствие между участником расчетов, который дает поручение банку, и формой расчетов (расчеты платежным поручением – П, аккредитивная – А, инкассовая – И).

8. Расположите в правильной последовательности этапы осуществления расчетов по инкассо:

а) банк поставщика пересылает полученные документы в банк покупателя;

б) денежные средства, полученные от покупателя, переводятся в банк поставщика;

в) отгрузив продукцию и оформив все необходимые документы, поставщик представляет их в обслуживающий его банк вместе с инкассовым поручением;

г) банк покупателя передает полученные документы покупателю против платежа;

д) банк поставщика зачисляет полученные суммы на расчетный счет поставщика.

9. Определите количество денег, необходимое в качестве средства обращения.

Сумма цен реализованных товаров (работ, услуг) составляет 6300 млрд. руб. Сумма цен товаров (работ, услуг) проданных с рассрочкой платежа, срок оплаты которых не наступил, - 57 млрд. руб. Сумма платежей по долгосрочным обязательствам, сроки которых наступили – 193 млрд. руб. Сумма взаимно погашаемых платежей – 550 млрд. руб. Среднее число оборотов денег в год – 10.

10. Рассчитайте скорость оборота денег.

Денежная масса – 460 млрд. руб. Валовой национальный продукт – 4580 млрд. руб.

11. Наличная и безналичная денежная масса в совокупности составляет 400 млрд руб., валовой национальный продукт – 4080 млрд руб. Рассчитайте скорость обращения денег.

12. Сумма цен по реализованным товарам (работам, услугам) – 4500 млрд руб. Сумма цен товаров (работ, услуг), проданных с рассрочкой платежа, срок оплаты которых не наступил, – 42 млрд руб. Сумма платежей по долгосрочным обязательствам, сроки которых наступили, – 172 млрд руб. Сумма взаимно погашающихся платежей – 400 млрд руб. Среднее число оборотов денег за год – 10. Определите количество денег, необходимых в качестве средства обращения.

Тема 10. Ссудный процент и его экономическая роль в условиях рынка

1. Какие условия приобретения депозитного сертификата в размере 250 ден.ед. на 5 лет выгоднее: под 20% годовых на основе сложного процента или под 22% годовых на основе простого процента с выплатой 1 раз по окончании срока?

2. Какие условия приобретения депозитного сертификата в размере 250 ден.ед. на 5 лет выгоднее: под 20% годовых на основе сложного процента или под 22% годовых на основе простого процента с выплатой равными платежами 1 раз в год?

3. Сколько необходимо лет, чтобы утроить 100 ден.ед. при ставке сложного процента 40% годовых, начисляемых ежегодно?

4. Сколько необходимо лет, чтобы утроить 100 ден.ед. при ставке сложного процента 40% годовых, начисляемых ежеквартально?

5. Какие условия получения кредита в размере 300 ден.ед. на 4 года выгоднее: под 10% годовых на основе сложного процента или под 12% годовых на основе простого процента с выплатой один раз по окончании срока?

6. Какие условия получения кредита в размере 300 ден.ед. на 4 года выгоднее: под 10% годовых на основе сложного процента или под 12% годовых на основе простого процента с выплатой равными платежами один раз в год?

7. Какие условия получения кредита в размере 500 ден.ед. на 4 года выгоднее: под 9% годовых на основе сложного процента или под 6% годовых на основе простого процента с выплатой один раз по окончании срока?

8. Какие условия получения кредита в размере 500 ден.ед. на 4 года выгоднее: под 9% годовых на основе сложно процента или под 6% годовых на основе простого процента с выплатой равными платежами один раз в год?

9. Какие условия приобретения депозитного сертификата в размере 200 ден. ед. на 3 года выгоднее: под 25% годовых на основе сложного процента или под 20% годовых на основе простого процента с выплатой один раз по окончании срока?

10. Какие условия приобретения депозитного сертификата в размере 200 ден. ед. на 3 года выгоднее: под 25% годовых на основе сложного процента или под 20% годовых на основе простого процента с выплатой равными платежами один раз в год?

11. Сколько лет необходимо, чтобы удвоить 220 ден.ед при ставке сложного процента 40% годовых, начисляемых ежегодно?

12. Сколько лет необходимо, чтобы удвоить 220 ден.ед при ставке сложного процента 40% годовых, начисляемых ежеквартально?

Тема 11. Объективные границы кредита и ссудного процента

1. Сколько лет необходимо, чтобы получить 900 ден.ед., вложив 600 ден.ед. при ставке сложного процента 20% годовых, начисляемых ежегодно?

2. Сколько лет необходимо, чтобы получить 900 ден.ед., вложив 600 ден.ед. при ставке сложного процента 20% годовых, начисляемых ежеквартально?

3. Сколько лет необходимо, чтобы получить 787,5 ден.ед., вложив 350 ден.ед. при ставке сложного процента 32% годовых, начисляемых ежегодно?

4. Сколько лет необходимо, чтобы получить 787,5 ден.ед., вложив 350 ден.ед. при ставке сложного процента 32% годовых, начисляемых ежеквартально?

5. Сколько лет необходимо, чтобы получить 720 ден.ед., вложив 180 ден.ед. при ставке сложного процента 60% годовых, начисляемых ежегодно?

6. Сколько лет необходимо, чтобы получить 720 ден.ед., вложив 180 ден.ед. при ставке сложного процента 60% годовых, начисляемых ежеквартально?

7. Сколько средств надо вложить на основе сложного процента под 20% годовых, начисляемых ежеквартально, чтобы получить через год 400 ден.ед.?

8. Сколько средств надо вложить на основе простого процента под 20% годовых, начисляемых ежеквартально, чтобы получить через год 400 ден.ед.?

9. Сколько средств надо вложить на основе сложного процента под 15% годовых, начисляемых ежеквартально, чтобы получить через 4 года 500 ден.ед.?

10. Сколько средств надо вложить на основе простого процента под 15% годовых, начисляемых ежеквартально, чтобы получить через 4 года 500 ден.ед.?

11. Сколько средств надо вложить на основе сложного процента под 36% годовых, начисляемых ежеквартально, чтобы получить через 1,5 года 350 ден.ед.?

12. Сколько средств надо вложить на основе простого процента под 36% годовых, начисляемых ежеквартально, чтобы получить через 1,5 года 350 ден.ед.?

Тема 13. Центральные банки и основы их деятельности

1. ЦБ РФ предписал банку устранить нарушения нормативов ликвидности. Банк не устранил эти нарушения в установленные сроки, в результате чего создалась реальная угроза интересам вкладчиков. Определите, какую меру воздействия из перечисленных ниже ЦБ применит к банку:

а) потребует от банка устранить выявленные нарушения;

б) взыщет штраф в размере до 0,1% от уставного капитала;

в) изменит обязательные нормативы для банка на срок до шести месяцев;

г) введет запрет на проведение банком операций по привлечению вкладов населения на срок до 1 года.

2. Норма обязательных резервов равна 5%. Коэффициент депонирования (отношение наличность/депозиты) – 60% объема депозитов. Сумма обязательных резервов – 90 млрд. руб. Определить объем денежной массы в обороте (сумму депозитов и наличных денег).

ВВП составляет 15 000 млрд. руб., а денежная масса – 3 000 млрд. руб. Рассчитать показатели оборачиваемости денежной массы:

а) скорость оборота (количество оборотов) денежной массы;

б) продолжительность одного оборота (в днях).

3. Номинальный курс рубля к доллару США – 24 руб., уровень инфляции в США – 3%, в России – 12%. Требуется:

а) определить реальный курс рубля к доллару,

б) сравнить реальный курс с номинальным,

в) объяснить, чем вызвано различие уровней номинального и реального курсов.

4. Объем экспортной продукции в стране составил (во внутренних ценах) 1 590 млн. у. е., объем импортной продукции страны за этот же период (в долларах) составил 53 млн. долл. Рассчитайте валютный курс национальной денежной единицы по отношению к доллару методом паритета покупательной способности.

5. Как изменились номинальный и реальный курсы рубля к евро, если номинальный курс евро к рублю вырос с 44,70 до 45,10 руб. за евро, а цены увеличились в странах зоны евро на 1,9%, в РФ – на 9%?

6. 1 ноября 2012 г. Банк России предоставил коммерческому банку кредит на 10 календарных дней под 7,5% годовых в сумме 30 млн. руб. Определить:

а) сумму начисленных процентов за пользование кредитом,

б) наращенную сумму долга по кредиту.

7. В первый месяц уровень инфляции составил 14%, во второй – 9%, в третий – 7%. Каков уровень инфляции за квартал?

8. Объем денежной массы по методологии денежного обзора (агрегат М2Х) за год вырос с 8 до 11 трлн. руб., денежной массы в национальном определении (агрегат М2) – с 7 до 10 трлн. руб. Требуется:

а) определить динамику доли депозитов в иностранной валюте в структуре денежной массы,

б) охарактеризовать влияние динамики доли депозитов на процесс дедолларизации экономики России.

9. Центральный банк купил у коммерческих банков казначейские векселя за 15 дней до погашения на сумму 75 млн. долларов по учетной ставке 5%. Как может измениться объем денежной массы, если норма обязательных резервов равна 4%?

10. Банковский мультипликатор (Бм) равен 40, максимально возможное количество денег, которое может создать банковская система (М) - 75 млрд. руб. Определить: а) норму обязательных резервов,
б) сумму первоначального депозита (Д).

11. Банк России предоставил коммерческому банку кредит на 12 календарных дней под 13% годовых в сумме 20 млн. руб. Определить:

а) сумму начисленных процентов за пользование кредитом,

б) наращенную сумму долга по кредиту.

12. Центральный банк купил у коммерческих банков казначейские векселя за 18 дней до погашения на сумму 9 млн. долларов по учетной ставке 1,5%. Как может измениться объем денежной массы, если норма обязательных резервов равна 0,5 %?

Тема 14. Коммерческие банки и основы их деятельности

1. Фирма планирует покупку нового оборудования с помощью кредита. Стоимость оборудования- 2 млн. руб., срок его службы составляет 1 год. От этого проекта фирма ожидает 150 тыс. руб. прибыли. При какой процентной ставке по кредиту фирма сможет осуществить этот инвестиционный проект?

2. Фирме АО «Светогорск» необходимо получить кредит, чтобы профинансировать сезонный рост запасов школьных тетрадей на 40 тыс. руб. (три летних месяца). Банк может предоставить ей кредит под 20 % годовых. Банк оценивает залог - школьные тетради - как низколиквидный, издержки по их реализации в случае неисполнения обязательств фирмой составят 10%. Определите, на какую сумму кредита может рассчитывать фирма.

3. Рассчитайте стоимость коммерческого кредита при условии, что отсрочка платежа составляет 90 дней, а скидка при оплате в течение 10 дней со дня поставки – 2%.

4. Филиал «Санкт-Петербургский» ОАО «Импэкс-банк» предлагает для населения вклад «Доходный» на следующих условиях:

5. Сумма вклада, руб. Годовая процентная ставка 31 день 61 день 91 день 181 день 500-5000 20,0 21,0 22,0 18,0 5000 и выше 20,5 21,5 22,5 18,5 Объясните, почему процентные ставки по 6-месячному вкладу ниже, чем по вкладам меньшей срочности.

6. Коммерческий банк А внес 100 млн. руб. в оборотную кассу РКЦ. Коммерческий банк С получил из оборотной кассы со своего корсчета в ЦБ 150 млн. руб. и выдал ссуду 70 млн. руб. банку С на межбанковском рынке. Определите размер наличной денежной эмиссии.