ПРИЛОЖЕНИЕ II

Финансовые показатели перечислены в таблице.

Таблица 11. Основные показатели

Название	Как считать	Результат
Рентабельность собственного капитала	Чистая прибыль/Общий капитал акционеров	1225,34%
Рентабельность продаж	Чистая прибыль/Чистая выручка от реализации продукции	41,14%
Рентабельность активов	Рентабельность продаж Х Оборачиваемость активов ИЛИ Чистая прибыль/Общие активы	878,72%
Валовая маржа	Валовая прибыль/Чистая выручка от реализации продукции	83,24%
Оборачиваемость товарно-материальных запасов	Себестоимость реализованной продукции/Товарно-материальные запасы на конец года	20,00
Средний период инкассирования	(Дебиторская задолженность/Чистая выручка от реализации продукции)*365	1,78
Оборачиваемость кредиторской задолженности	(Кредиторская задолженность/Себестоимость реализованной продукции)*365	4,71
Оборачиваемость основных активов	Чистая выручка от реализации продукции/Чистая недвижимость и оборудование	82,22
Отношение задолженности к активам	Суммарные обязательства/Общие активы	6,93%
Коэффициент текущей ликвидности	Общие текущие активы/Общие текущие обязательства	3,41
Коэффициент мгновенной ликвидности (“кислотный тест”)	(Общие текущие активы - Товарно-материальные запасы)/Общие текущие обязательства	2,76

ПРИЛОЖЕНИЕ II

7.1. Ситуационный план

7.2 Схема генерального плана

План расположения цехов и участков предприятия

Копии юридических документов ЗАО»ОлФиш»

Копия документов о выпуске акций ЗАО «ОлФиш»

Копия Свидетельства о праве собственности на здание

7.7. Копия документа об аренде земли

7.8. Копия Отношения Комитета по Сельскому хозяйству Ленинградской области

7.9. Копия Договора с Губернатором об инвестиционной деятельности ЗАО «ОлФиш»

7.10. Экспертиза бизнес-плана Институтом Проблем Предпринимательства, уполномоченная

компания Правительства Ленинградской области.

7.11. Полный комплект инженерного проекта создания производства, включая все разрешения и

согласования соответствующих государственных учреждений и организаций

Предварительный контракт и инженерная документация компании VanRijn

Сводный сметный расчет реконструкции здания группой “Еврострой” и протокол с Компанией VanRijn о реализации проекта ОлФиш

Протокол о намерениях с голландскими компаниями Baarssen b.v., Sholtes b.v.

Протоколы о намерениях с поставщиками сырья (Сахалинская рыбопромышленная компания, «Три Е», Архангельский рыбакколхозсоюз, другие)

Коммерческие предложения поставщиков упаковки и вспомогательных материалов

Коммерческие предложения всех фирм, участвовавших в тендере на получение права реализации проекта (Baader, EastRef, Frigoskandia, Kolekso-Neva, Aircool, другие)

Иная документация, полученная в результате разработки проекта ОлФиш (предоставляется по требованию)

1. ОБЩИЕ СВЕДЕНИЯ ОБ ИНВЕСТИЦИОННОМ ПРОЕКТЕ

Проект «ОлФиш» предполагает создание рыбоперерабатывающего производства в пос.Лесколово Всеволожского района Ленинградской области в незавершенном здании цеха яичного порошка принадлежащего ЗАО «ОлФиш» на праве собственности.

Проект рассчитан на создание производства замороженного филе рыбы индивидуальной заморозки и реализацию продукции на рынке Европы. Планируется производить филе камбалы. Возможно производить филе трески и пикши. Камбала добывается в прибрежных водах РФ, квоты полностью не осваиваются, и продаются иностранным компаниям, а все количество добытой камбалы продается с низкой степенью обработки по низким ценам и при постоянных попытках обойти таможенное законодательство РФ. Так, например, дальневосточные моря располагают значительными запасами камбалы. Причем в последние годы их численность растет. В 1999 году запасы позволили добывать около 140 тыс. тонн. Фактически было выловлено только 90,2 тыс. тонн или 60,7%.. На Севере РФ российские добывающие компании не осваивают квоты по камбале, не выходят на специальный лов камбалы и также продают квоты иностранным компания. Камбала ловится как прилов к ценным донным породам, но не обрабатывается и продается по низким ценам. Так, например, средняя стоимость дальневосточной камбалы на оптовом рынке РФ достигает $0.8 за кг, а при надлежащей организации добычи цена мороженой камбалы на европейском рынке колеблется от $1.5 до $ 2 за кг. В бассейне Северных морей квота только на один вид камбалы (морская камбала) выбирается на 60%, а годовой прилов колеблется от 1 500 до 2 500 тн в год. Сокращение квоты Европейских стран приводит к наличию спроса на филе морской камбалы при незначительных ценовых колебаниях. Но отсутствие должного уровня качества и необходимого процесса производства в России не позволяет поставлять продукцию, которая востребуема и приносит дополнительную прибыль компаниям и государству в виде налогов и рабочих мест.

Повышение степени обработки рыбы приведет к значительному росту экономических показателей рыбодобывающих и рыбоперерабатывающих компаний. Повышая степень обработки камбалы, создав производство филе в России согласно требованиям по качеству Евросоюза, российская компания сможет реализовывать филе камбалы на европейском рынке по средней цене $3-3.5 за 1кг и поставлять продукцию в крупные города России, ориентируясь на состоятельный слой потребителей. Наличие постоянной потребности в сырье обеспечит работой российские добывающие компании, и исключат факты продажи квот иностранным компаниям. Добыча рыбы для производства будет вестись, в основном, в 12-мильной зоне России. Это определит перспективу создания полного российского производственного цикла от добычи до потребителя в Европе. Создание современного, отвечающего требованиям ЕЭС производства с привлечением иностранных технологий и специалистов необходимо для поддержания рыбной отрасли РФ. А эффективное управление инвестициями и рынком позволит реинвестировать в развитие отрасли в ближайшей перспективе, что необходимо для подъема отечественной экономики.

Создание новых рабочих мест, эффективно действующего предприятия окажет положительное влияние на социально-экономическое положение Всеволожского района Ленобласти. Выбор Ленинградской области обусловлен, во-первых, наличием морского порта. Каждую неделю из Санкт-Петербурга уходят транспортные суда в Европу, что позволяет эффективно управлять поставками, работать с меньшими суммами капиталовложений в процесс. Так, например, поставки продукции с Дальнего Востока морем в Европу длятся 6-7 недель. При нормальном функционировании производства на Дальнем Востоке потребуется в несколько раз больше финансовых средств для обеспечения жизнедеятельности проекта и инвестирования в каналы распределения продукта и места его складирования. Во-вторых, выбор обусловлен, возможностью производить филе из камбалы северных морей и дальневосточных морей на одном производстве, обеспечив гибкость по ассортименту, учитывая возможность производства филе из рыбы внутренних водоемов РФ (окунь, судак). Гибкость по ассортименту обеспечивается использованием, как ручного способа разделки, так и автоматических линий. В-третьих, производство будет организовано на территории птицефабрики «Невская», которая имеет очистные сооружения и необходимые коммуникации. В-четвертых, технология производства предусматривает измельчение отходов, которые будут реализовываться зверохозяйствам для корма зверей. По мере развития деятельности прибыль может инвестироваться в организацию производства рыбокостной муки (1тн которой 1 стоит ~$ 600), которая является ценной добавкой в корм птицы и постоянно пользуется высоким спросом. Таким образом, мы получим фактически безотходное и экологически чистое производство. Использование существующей сегодня законодательной базы РФ позволяет создать современное производство, развитие которого будет выгодно для участников проекта и социально-экономической ситуации Всеволожского района Ленинградской области.

К возможностям проекта можно отнести: возможность ввода второй смены и увеличение объема готовой продукции в полтора-два раза; последние постановления правительства РФ и поддержка Комитета рыбной промышленности Ленинградской области в виде распределения квот области между добывающими компаниями, которые обязаны поставлять мороженную треску нашему производству для переработки (2-я смена) и поставки в Европу филе; инвестирование прибыли в изучение рынка и создание нового производства ориентированного на Европу и определенный сегмент рынка; инвестирование в развитие производственных циклов, ориентированных на крупнейшие города РФ (другие виды камбалы, палтус, другие способы переработки); инвестирование в строительство собственного судна для добычи сырья под производство или приобретение существующего для кооперации с рыбодобывающей компанией, что значительно снизит себестоимость (заключен протокол о намерениях с крупной сахалинской добывающей компанией); возможности кооперации с крупным европейским производителем и вынос части производственного цикла за границы компании (например упаковка, расфасовка, распределение по Европейским каналам сбыта).

Оператором проекта является ЗАО «ОлФиш», которое владеет на праве собственности зданием, где планируется разместить производство. Рабочий проект выполнил институт Гипрорыбфлот, который разработал Декларацию о производстве, а к концу 2001 года закончил инженерный проект и обоснование инвестиций в строительство. Институт будет вести авторский надзор за реконструкцией и монтажом оборудования для соответствия создаваемого производства требованиям EU-кода и HAASAP. Голландская компания VanRijn совместно с Гипрорыбфлотом разработала технологический проект и готова поставить все необходимое оборудование для производства. Реконструкция здания, строительство холодильных складов и монтаж технологического оборудования будет произведен силами группы компаний “Еврострой”. Реализация проекта согласована и будет координироваться со всеми необходимыми инстанциями Ленинградской области. Компании VanRijn и Еврострой полностью готовы приступить к реализации проекта и подписать контракты с Инвестором.

Полные инвестиции составляют на строительство, оснащение и организацию производства рыбоперерабатывающего комплекса 3 254 000 USD (долларов США) при условии взноса импортного оборудования в Уставный капитал.

Участники инвестиционного проекта – Инициаторы проекта, Инвестор, АОЗТ «Птицефабрика Невская». Инициаторами инвестиционного проекта являются Председатель Совета Директоров Малей О.В и Генеральный директор ЗАО «ОлФиш» Еременко О.Э. Резюме инициаторов представлены в бизнес-плане.

Инициаторы ведут работу по привлечению инвесторов, ведут организационные и проектные работы по реализации проекта на данной стадии. После запуска производства инициаторы будут вести бизнес, отбирать и обучать персонал, внедрять отлаженную систему менеджмента, маркетинга, технического контроля, отчетности. Интерес Инициаторов – пакет акций ЗАО и Договор на управление бизнесом.

АОЗТ «Птицефабрика Невская» заинтересовано в реализации проекта для получения отходов производства на корм птице и в привлечении инвестиций в собственные производственные мощности.

Уставной капитал ЗАО – 3 900 000 рублей. 20.09.2000 произведена первая эмиссия акций, которая зарегистрирована в ФКЦБ. Номинал 1000 рублей. Количество 3 900 штук. Сегодня акции распределены следующим образом: - Малей О.В. –3 705 акций; ПФ «Невская» 195 акций;

Инвестор – обеспечивает полные инвестиции. Инициаторы готовы рассматривать любые условия инвестора, вплоть до приобретения полного контрольного пакета акций за согласованную сумму денежных средств, которая сопоставима с понесенными прединвестиционными затратами.

Местоположение: -производствофиле в Ленинградской области и 100% экспорт филе в страны Евросоюза. Развитие бизнеса может производиться в крупнейших городах России.

Концепция маркетинга: - ориентация на потребителя в управлении тремя областями:

Рынок и потребители, Ресурсы, Инвестиции.

Стратегия бизнеса: Товарная стратегия План использования ресурсов Коммерческие результаты

Конечной целью стратегического маркетингового планирования является формирование «портфеля товаров» для обеспечения максимизации прибыли и согласования товара и рынка.

Мы будем работать по принципу «дай то, что нужно» для своего дистрибьютора и партнера в Европе. Это будет достаточно сильная зависимость от них, но выгоды партнеров кроются в избежании дестабилизации рынка, собственных финансовых потерь и перспектив «квазимонополии» в нашем сегменте рынка филе.

Каналы сбыта: Цель нашей компании заключение контрактов с одной из ведущих компаний на рынке филе плоских рыб в Европе и несколькими потенциальными дистрибьюторами. Производство филе в Ленобласти и пакетирование согласно потребностям клиентов в Европе. Таким образом, мы добиваемся годовых контрактов, поддерживаем стабильно высокие цены, обеспечиваем возврат инвестиций, имеем возможность снижения оборотного капитала и возможность реинвестирования с целью обеспечения доступа к ключевым ресурсам и снижения уровня затрат.

Контракты планируются заключить с крупнейшей голландской компанией Baarssen BV, чей годовой оборот составляет более USD 50 млн. Компания ведет бизнес на европейском рынке филе плоских рыб и рассматривает различные варианты сотрудничества с нами вплоть до заключения предварительного контракта на несколько лет, о чем заключен Протокол о намерениях с ЗАО «ОлФиш». ЗАО «ОлФиш» проведены переговоры с компаниями Великобритании, Испании и Бельгии. В развитие проекта предусматривается реализация готовой продукции в крупнейших городах России.

Ценовая стратегия: Компания заинтересована в поддержании стабильных цен на своем сегменте рынка Европы и планирует работать с дистрибьютором по рыночным ценам складывающимся в течение реализации проекта на условиях EXW (цена со склада предприятия). Протоколы о намерениях являются основой финансовых расчетов бизнес-плана и отражает согласованные цены.

Проектирование и технологии: В разработке проекта принял участие Государственный институт «Гипрорыбфлот», имеющий лицензию на осуществление строительной деятельности (проектирования) № СПБ 002314-А выданную институту «Гипрорыбфлот» на основании решения Центра лицензирования строительной деятельности Комитета по градо­строительству и архитектуре Санкт-Петербурга от 29.05.97 г., лицензии на проектирование объектов котлонадзора № 12П-00/5953 от 28.05.97 г., на проектирование химических и других взрывопожарных и вредных производств и объектов № 11 П-01/7679 от 12.03.98 г. выданные Госгортехнадзором России, лицензию на топографические работы № СЗГ-00519 от 31.01.2000 г. выданную Федеральной службы геодезии и картографии России. Инженерный проект выполнен при участии специалистов ФГУП «НацРыбресурс» и «НацРыбкачество», которые работают совместно с Госкомрыболовством и Ветеринарным Советом Европейского Союза для аттестации производств и контроля продукции, экспортируемой в Европу. Технологическая линия и оборудование спроектированы голландской компанией VanRijn на основе требований Евросоюза, с учетом последних достижений науки и техники. Холодильные склады спроектированы специалистами компании Еврострой совместно с Институтом Гипрорыбфлот. Техническую экспертизу планируемых под производство помещений произвел проектный институт «ЛенГипромясомолпром».

Производство: Проектная производственная мощность 3 000 тн филе в год, что в денежном выражении составляет $ 9 000 000 в год, численность персонала 140 человек, планируется завершить все строительно-монтажные работы, пройти процедуры сдачи объекта в эксплуатацию, получить все необходимые разрешения и согласования через 7 месяцев после начала строительства. При завершении строительства, будет произведен набор одной смены резчиков филе и проведено обучение Голландии, путем работы на предприятиях Компании. Выход на 50% проектной мощности достигается сразу после запуска производства. Полная проектная мощность будет достигнута при наличии достаточного количества сырья и запуска второй смены. Руководить производством будет голландский технолог.

Сырье и вспомогательные материалы: Основное сырье – камбала с/м, различных видов, потрошеная, с головой или без головы. Вторая смена может производить филе трески и пикши. Замораживание продукта производится шоковым методом. Сырье планируется поставлять рефсекциями с Дальнего востока, грузовым транспортом из Мурманска. Рыбу Балтийского района и внутренних водоемов планируется доставлять различными способами. Планируется открыть представительство в Мурманске и работать с рядом крупных дальневосточных и местных компаний, что подтверждается подписанными протоколами о намерениях. Упаковочный материал будет поставляться компанией «Kappa StPetersburg», которая владеет производством в г. Всеволожск, компанией Анкора (СПб) и «Берег»(СПб).

Менеджмент, персонал: Квалифицированный персонал, эффективная система управления, опыт работы основного менеджерского состава в рыбной отрасли более пяти лет, опыт работы в западных компаниях. Планируется привлечь на первый год работы европейского технолога и провести тренинг и обучения части персонала на европейской фабрике (в частности Baarssen). Поселок Лесколово имеет достаточное количество потенциальных работников, которые ранее работали на поселкообразующем предприятии ПФ «Невская».

Налоговое окружение: ЗАО «ОлФиш» и Губернатор Ленинградской области подписали договор, в основе которого лежит исполнение Закона об инвестиционной деятельности в Ленинградской области. ЗАО «ОлФиш» освобождается от уплаты налога на прибыль в размере 100%, налога на пользователей автомобильных дорог, от налога на имущество в размере 100% на весь период окупаемости проекта и имеет ряд иных льгот. НДС при экспорте не взимается, возмещается НДС за сырье. Экспортные пошлины на филе мороженное отсутствуют. Таким образом, инвестиционный и финансовый анализ свидетельствуют о высокой норме доходности проекта, высокой ликвидности и оборачиваемости вложенных средств.

Текущее состояние проекта: Проведена работа с администрацией Ленобласти и Всеволожского района по согласованию рабочего проекта. Комитет по сельскому хозяйству поддерживает проект и предоставил письменное отношение к реализации проекта «ОлФиш». Получены все ТУ для реализации строительства и эксплуатации нового производства. Проведены все необходимые экспертизы районной СЭС и получено разрешение на проектирование и проведение реконструкции по согласованию рабочего проекта. Получено заключение Управления государственной противопожарной службы.

Ведется работа с потенциальными инвесторами, поставщиками сырья, партнерами в Европе.

ПФ «НЕВСКАЯ»

2. СХЕМА ОРГАНИЗАЦИИ БИЗНЕСА

	Сахалинская Рыбопромышленная Компания

Отходы Отходы

		Зверосовхоз «Авангард»

«ТРИ Е» Рыбный порт Зарубино, Приморский край

Камбала белобрюхая,

ЗАО «ОЛФИШ» Производство филе

Камбала желтоперая,

Камбала морская

Другие дальневосточные добывающие компании (Сахалин, Камчатка, Приморский край)

Треска (от добывающих

компаний по квотам

Sales agent in Europe SHOLTES YURA R&C

Ленинградской области)

	Представительство ЗАО «ОЛФИШ» В МУРМАНСКЕ (скупка камбалы и трески, хранение, формирование грузовой партии и отправка)