Государственный кредит и государственный долг

1. Сущность государственного кредита. Формы государственного кредита.

2. Государственный долг и его виды. Меры, используемые в управлении государственным долгом.

-1-

Государственный кредит — совокупность отношений по поводу мобилизации государством временно свободных денежных средств физических и юридических лиц на условиях срочности, возвратности и платности с целью покрытия бюджетного дефицита или для дополнительного финансирования потребностей общества сверх текущих возможностей государства.

Государственный кредит — совокупность экономических отношений, возникающих в процессе мобилизации государством свободных денежных средств юридических и физических лиц для выполнения общегосударственных программ.

Как экономическая категория государственный кредит обладает как признаками финансов, так и признаками кредита.

В качестве звена финансовой системы он обслуживает формирование и использование централизованных денежных фондов государства — бюджета.

Как финансовая категория государственный кредит выполняет распределительную и контрольную функции.

Через распределительную функцию осуществляется формирование централизованных фондов государства и их – использование на принципах срочности, возвратности и платности. Выступая в качестве заемщика, государство привлекает дополнительные средства для финансирования своих расходов.

Контрольная функция государственного кредита органически вплетается в контрольную функцию финансов.

Внутренний государственный кредит может выступать в формах государственных займов, кредитов Национального банка на покрытие бюджетного дефицита и других краткосрочных и долгосрочных обязательств.

Государственные займы — это привлечение временно свободных денежных средств юридических и физических лиц для финансирования общегосударственных потребностей путем выпуска и реализации облигаций и других государственных бумаг.

Облигация — это ценная бумага, удостоверяющая внесение ее владельцем денежных средств в распоряжение государства и дающее ему право в течение установленного срока на возмещение ее номинальной стоимости с определенным процентом.

Государственные внутренние займы классифицируются по различным признакам. По праву эмиссии и составу заемщиков они делятся на выпускаемые правительством и местными органами власти.

По признаку держателей ценных бумаг займы подразделяются на размещаемые только среди населения, среди юридических лиц и универсальные.

В зависимости от формы выплаты доходов займы бывают процентные, выигрышные, процентно-выигрышные и беспроцентные (целевые).

По срокам погашения займы делятся на краткосрочные (со сроком погашения до одного года), среднесрочные (до 5 лет) и долгосрочные (свыше 5 лет).

По методам размещения займы могут быть добровольные, размещаемые по подписке и принудительные.

Государственные займы могут быть облигационные и безоблигационные. Облигационные займы предполагают эмиссию ценных бумаг государства. Безоблигационные оформляются путем записей в долговых книгах, подписанием договоров, соглашений. Они используются, как правило, на межправительственном уровне.

Вторая форма государственного кредита — кредиты Национального банка, предоставляемые правительству и местным органам государственной власти, источником которых являются средства населения и предпринимателей, находящихся во вкладах в системе сберегательных банков.

-2-

Государственный долг — это сумма задолженности (включая проценты по ним) по обязательствам государства перед физическими и юридическими лицами — резидентами, иностранными государствами и другими международными организациями. В зависимости от сферы применения государственного кредита различают внутренний и внешний государственный долг.

По своему содержанию государственный долг подразделяется на капитальный и текущий.

Капитальный государственный долг представляет собой всю сумму задолженности, включая начисленные проценты, по выпущенным и непогашенным государственным займам и другим ценным бумагам.

Текущий государственный долг составляют расходы по выплате причитающихся кредиторам доходов по долговым обязательствам государства и погашению обязательств с наступившими сроками оплаты.

Внутренний государственный долг выражается в форме государственных долговых обязательств. Это задолженность Совета Министров перед юридическими и физическими лицами. Гарантиями государства по возврату долга служат имущество и другие активы, находящиеся в республиканской собственности.

Обслуживание государственного долга предусматривает выплату процентов, выкуп или иное изъятие государственных долговых обязательств из обращения, и осуществляется за счет средств республиканского бюджета или других активов, находящихся в республиканской собственности. Все операции осуществляют Министерство финансов и Национальный банк РБ.

Управление внутренним государственным долгом предусматривает определенные мероприятия по выпуску, размещению, обращению и обслуживанию государственных долговых обязательств, изменению условий ранее выпущенных займов. Для внешнего государственного долга это мероприятия по получению и возврату внешних кредитов.

Управление государственным долгом осуществляет Совет Министров РБ или по его поручению Министерство финансов.

В качестве методов регулирования государственного долга используются: рефинансирование, конверсия, консолидация, обмен облигаций по регрессивному соотношению, отсрочка погашения и аннулирование займов.

Рефинансирование — погашение уже имеющейся задолженности за счет выпуска новых займов.

Конверсия — изменение доходности займов как в сторону уменьшения, так и в сторону увеличения.

Консолидация — изменение сроков обращения займов.

Обмен облигаций по регрессивному соотношению — обмен нескольких ранее выпущенных облигаций на одну новую.

Отсрочка погашения займов используется правительством в случаях, когда выпуск новых займов не приносит экономического эффекта, поскольку большая часть поступлений от выпуска новых займов направляется на погашение и выплату процентов по ранее выпущенным займам. При отсрочке погашения займов не только отодвигаются сроки, но и прекращается выплата доходов. В этом отличие отсрочки погашения от консолидации займов, при которой владельцам облигаций продолжает выплачиваться доход.

Цель и роль внебюджетных (специальных) фондов. Виды и состав внебюджетных специальных фондов. Сущность и значение социального страхования. Формирование и использование Фонда социальной защиты населения.

Широкое использование наряду с государственным бюджетом средств внебюджетных фондов обусловлено рядом причин и прежде всего ограниченностью бюджетных ресурсов. Формирование внебюджетных фондов позволяет привлечь дополнительные финансовые ресурсы, которые затем используются на отдельные мероприятия.

Государственный внебюджетный фонд – фонд денежных средств, образуемый в соответствии с законодательными актами вне республиканского бюджета и местных бюджетов для осуществления определенных задач и функций государственных органов.

Число внебюджетных фондов в каждой стране определяет правительство. В РБ до 1998 г. их число превышало полтора десятка, что усложняло контроль за их целевым использованием. В последствии одни фонды были упразднены (фонд регулирования розничных цен, фонд поддержки экспортеров, отчисления на содержание государственной пожарной службы) другие –– объединены (пенсионный фонд и отчисление на социальное страхование), третьи — в целях усиления контроля за использованием средств были преобразованы в бюджетные. Так, в 2010 г. внебюджетным фондом признан Фонд социальной защиты населения Министерства труда и социальной защиты РБ.

Фонд социальной защиты населения Министерства труда и социальной защиты РБ является органом государственного управления средствами государственного социального страхования в структуре Министерства труда и социальной защиты.

Средства государственного социального страхования образуются за счет:

¾ обязательных страховых взносов;

¾ взносов на профессиональное пенсионное страхование;

¾ ассигнований из республиканского бюджета;

¾ доходов от капитализации временно свободных средств государственного социального страхования;

¾ доходов от размещения взносов на профессиональное пенсионное страхование;

¾ поступлений по обратному требованию (регрессу) к юридическим и физическим лицам, являющимся причинителями вреда, или лицам, ответственным за причиненный вред согласно законодательству, в размере суммы пособий и пенсий, выплаченных в связи с увечьем или иным повреждением здоровья гражданина, а также по случаю потери кормильца вследствие указанных причин;

¾ сумм недоимок, пеней и административных штрафов;

¾ других поступлений.

Основными задачами Фонда являются реализация государственной политики по управлению средствами государственного социального страхования, разработка в пределах его компетенции предложений о совершенствовании законодательства о государственном социальном страховании, осуществление профессионального пенсионного страхования, международное сотрудничество в этих областях деятельности.

Средства государственного социального страхования имеют целевое назначение и направляются на:

¾ выплату трудовых пенсий, в том числе государственным служащим в части, соответствующей размеру пенсии, полагающейся по общим условиям и нормам пенсионного законодательства; за особые заслуги перед республикой в части, соответствующей размеру пенсии по возрасту, инвалидности, за выслугу лет; ежемесячного денежного содержания в части, соответствующей размеру пенсии, исчисляемой по общим условиям и нормам пенсионного законодательства;

¾ выплату профессиональных пенсий;

¾ выплату пособий по государственному социальному страхованию (по временной нетрудоспособности, беременности и родам, в связи с рождением ребенка, женщине, ставшей на учет в государственной организации здравоохранения до 12-недельного срока беременности, по уходу за ребенком в возрасте до трех лет, на погребение);

¾ оплату ежемесячно предоставляемого по заявлению матери (отца, опекуна, попечителя), воспитывающей (воспитывающего) ребенка-инвалида в возрасте до 18 лет, одного дополнительного свободного от работы дня;

¾ выплату пенсий и пособий лицам, выехавшим за границу, а также прибывшим в РБ, в соответствии с законодательством и международными договорами РБ;

¾ финансирование выплат взыскателям в качестве компенсации недополученной суммы алиментов в связи с простоем или иными обстоятельствами, имевшими место по независящим от должника причинам, с последующим возмещением нанимателем использованных на указанные цели средств государственного социального страхования;

¾ финансирование выплат на санаторно-курортное лечение и оздоровление;

¾ финансирование деятельности Фонда, в том числе его материально-технического обеспечения;

¾ финансирование иных расходов в соответствии с законодательством о государственном социальном страховании.

Данные средства могут направляться на оказание материальной помощи нуждающимся нетрудоспособным лицам, получающим пенсии из средств государственного социального страхования.