Глава 1. Теоретические основы экономического анализа

1.1. Понятие экономического анализа и его место в системе управления предприятием

Анализ как всеобщий метод познания буквально означает расчленение целого на составные части (элементы) и их изучение во всем многообразии связей и зависимостей. В экономических исследованиях анализ неразрывно связан с синтезом, когда обобщение результатов исследования отдельных событий и явлений позволяет получить целостное представление об исследуемой проблеме.

Экономический анализ представляет собой способ исследования экономических процессов и явлений, складывающихся под воздействием объективных экономических законов и субъективных факторов. Предметом экономического анализа являются причинно-следственные связи, возникающие в процессе деятельности конкретных хозяйствующих субъектов любой формы собственности и воздействующие на процессы и результаты этой деятельности. Объектом экономического анализа выступает хозяйственно-финансовая деятельность, ресурсы и результаты деятельности предприятий и их подразделений: продукция, производственные фонды, кадровый потенциал, затраты, прибыль, финансовое состояние, деловая активность, рентабельность и т.п.

Основная цель анализа заключается в подготовке информации для принятия обоснованных и оптимальных управленческих решений. Обоснованность этих решений требует наиболее полного учета всех факторов и условий деятельности, а оптимальность решений следует оценивать с точки зрения их соответствия ограниченности ресурсов и минимуму затрат при достижении максимальных результатов. Выполнению этих требований способствует проведение экономического анализа.

В системе управления анализ является одной из функций управления (наряду с планированием, организацией, учетом, контролем, регулированием и др.) и выступает связующим звеном среди них (рис.1).

Рис. 1.1. Связь экономического анализа с функциями управления.

Анализ всегда должен предшествовать процессу планирования, так как только объективная оценка всех достигнутых результатов и причин их изменения позволяет повысить обоснованность плановых решений. Связь анализа с учетом и контролем заключается в том, что процесс деятельности, отражаемый в данных хозяйственного учета, необходимо анализировать с точки зрения оценки соответствия фактической картины плановым и прогнозным расчетам. А выявляемые отрицательные отклонения в деятельности и причины их возникновения служат информационной основой для принятия регулирующих решений с последующим контролем посредством анализа за качеством их выполнения.

В то же время анализ выступает одним из звеньев системы управления предприятиями и организациями, что иллюстрирует рис. 1.2.

Качество проведения анализа непосредственно влияет на степень обоснованности управленческих решений: чем глубже и квалифицированней он поведен, тем меньше риск принятия неверных управленческих решений. Именно анализ позволяет получить представление о том, насколько оптимальны были ранее принятые решения, а также выявить и обобщить резервы улучшения деятельности, повысить обоснованность разрабатываемых бизнес-планов и проектов.

внешняя среда

Рис. 1.2. Место анализа в системе управления предприятием

1.2. Субъекты анализа и пользователи его результатов

В получении информации о деятельности конкретной коммерческой организации (предприятия) заинтересован очень широкий круг лиц, которых принято называть пользователями информации (в данном случае – аналитической информации). При этом зачастую пользователи одновременно являются субъектами анализа, то есть осуществляют его проведение для решения своих целей и задач. Например, коммерческие банки по результатам проведенного по своим методикам анализа принимают решение о возможности предоставления кредита организации на определенных условиях. В других случаях понятия «субъект» и «пользователь» отделены друг от друга: например, консалтинговая фирма, являясь субъектом анализа, осуществляет его по заданию заказчика и передает последнему его результаты для оценок и принятия им конкретных решений.

Всех пользователей аналитической информации по отношению к хозяйствующему субъекту можно подразделить на внутренних и внешних. К внутренним пользователям информации относятся:

- руководители организации высшего звена (директор, его заместители, главные специалисты), в обязанности которых входит контроль всех сторон и результатов деятельности путем сопоставления планов и прогнозов с фактическими данными и оценки причин отклонений;

- руководители производственных подразделений (цехов, участков), которые должны непрерывно контролировать ход выполнения производственных программ, эффективность использования производственных ресурсов (основных фондов и материалов), уровень и динамику затрат на производство;

- работники организации, главными объектами интересов которых является фонд заработной платы и его динамика, а также прибыль – как источник материального поощрения за результаты труда и выплат социального характера.

Внешних пользователей в зависимости от содержания их интересов можно подразделить на две подгруппы.

Первая – пользователи с прямым экономическим интересом в результатах деятельности данной организации, их экономическое благополучие в той или иной мере зависит от этих результатов. К ним можно отнести:

- коммерческие банки, предоставляющие свои кредитные ресурсы во временное пользование различным организациям; основными объектами их интересов являются ликвидность активов и платежеспособность этих организаций;

- поставщиков средств и предметов труда, заинтересованных в своевременной и полной оплате покупателями поставляемых им ресурсов; поэтому главными объектами их внимания являются платежеспособность организации, соотношение дебиторской и кредиторской задолженности;

- инвесторов, вкладывающих (или предполагающих вложить) свой капитал в развитие той или иной организации и заинтересованных не только в окупаемости этих вложений, но и в получении от них дополнительного дохода; принятию ими решений о целесообразности таких вложений должен предшествовать анализ прибыли и рентабельности, финансовой устойчивости, оборачиваемости активов;

Вторая подгруппа – пользователи, не имеющие прямого экономического интереса в результатах деятельности данной организации, то есть их экономическое положение не связано с этими результатами. К ним относятся:

- учреждения, уполномоченные государством контролировать деятельность хозяйствующих субъектов с позиций соблюдения ими действующего законодательства: органы Федеральной налоговой службы, Казначейства, Министерства финансов РФ и субъектов федерации и другие; в зависимости от их функций эти органы контролируют финансовые результаты, выручку от продаж и имущественный потенциал – как объекты налогообложения, целевое использование бюджетного финансирования, эффективность распределения и использования источников средств унитарными предприятиями (организациями);

- консалтинговые и аудиторские организации, чей экономический интерес четко определен условиями договора на оказание интеллектуальных услуг (к которым относится, в частности, проведение анализа) и сумма оплаты по которому не зависит от итогов деятельности заказчика услуг; круг объектов анализа в этих случаях определяется целями и задачами анализа;

- общественные организации и средства массовой информации.

Особое, промежуточное положение среди внешних и внутренних пользователей занимают собственники. Если они владеют большим пакетом акций данной организации, то объектами их внимания является собственный капитал и его приращение, сохранность и увеличение имущества (активов), величина и динамика прибыли, в том числе – чистой, дивидендная политика, финансовая устойчивость. Мелких собственников, имеющих одну или несколько акций, преимущественно интересует размер дивидендов, выплачиваемых по акциям. Если же такие собственники одновременно являются работниками этой организации, то помимо дивидендной политики они должны интересоваться объемами продаж, численностью и составом работников, величиной и динамикой фонда оплаты труда, условиями и организацией труда, прибылью, так как эти вопросы тесно связаны с их материальным, социальным и психофизическим состоянием.

1.3. Характеристика видов экономического анализа. Содержание и взаимосвязь внутрипроизводственного и финансового анализа

В экономической литературе рассматриваются различные виды экономического анализа, в том числе анализа деятельности предприятий (организаций). Правильному пониманию их роли в управлении экономикой способствует классификация видов экономического анализа по различным признакам. Наиболее часто в литературе встречаются следующие классификационные группы, представленные в таблице 1.1.

Таблица 1.1

Классификация видов анализа деятельности хозяйствующих субъектов

Классификационный признак	Виды анализа
Доступность к информации для проведения анализа	Внешний и внутренний
Временной (исторический) аспект	Ретроспективный (последующий) и перспективный
Глубина выявляемых резервов	Внутрихозяйственный и межхозяйственный
Полнота охвата объектов анализа	Локальный (тематический) и комплексный
Объекты управления	Технико-экономический, финансово-экономический и т.п.
Отношение к хозяйственному учету	Управленческий и финансовый

Внешний анализ проводится внешними субъектами на основе данных публичной (бухгалтерской и статистической) отчетности и позволяет путем использования унифицированных процедур и алгоритмов получить общее, укрупненное представление об эффективности деятельности и финансовом состоянии организации. Внутренний анализ проводится внутренними субъектами и ориентирован на поиск резервов повышения эффективности деятельности и улучшение финансового состояния. Информационной базой для проведения этого вида анализа служит не только отчетность, но и данные хозяйственного учета (бухгалтерского, оперативно-технического и статистического), относящиеся к информации конфиденциального характера.

Ретроспективный анализ позволяет изучить и дать оценку ранее достигнутых результатов деятельности (за месяц, квартал, полугодие, год). Его проведение дает возможность, выявив упущения и недостатки в этих результатах, вносить корректировки в ранее принятые решения и планы. В свою очередь перспективный (прогнозный) анализ ориентирован на будущее. При его проведении, опираясь на итоги ретроспективного анализа, изучение в динамике складывающихся тенденций в развитии, планируемые изменения в производственной, инвестиционной, кредитной и финансовой политике, на основе специального экономико-математического аппарата можно получить прогнозную оценку ожидаемых финансовых результатов и финансового состояния.

В процессе проведения внутрихозяйственного анализа изучается деятельность отдельно взятой организации, либо ее подразделений, а выявленные резервы улучшения деятельности проистекают из сложившегося организационного, технического, ресурсного и финансового обеспечения. Межхозяйственный анализ на основе учета передового мирового и отечественного опыта, сравнения со среднеотраслевыми данными и данными родственных предприятий позволяет глубже оценить внутренние резервы повышения эффективности деятельности и конкурентоспособность данного хозяйствующего субъекта.

Локальный (тематический) анализ рассматривает отдельные элементы экономического потенциала предприятия: либо эффективность тех или иных направлений деятельности, либо обеспеченность ресурсами и уровень их использования, либо отдельные показатели (группы показателей) и т.п. При осуществлении комплексного анализа деятельность предприятия изучается во взаимосвязи и взаимообусловленности всех направлений деятельности, условий, факторов и результатов.

Технико-экономический анализ проводится техническими службами производственных предприятий, а его содержанием является изучение взаимодействия технико-технологических процессов и установление их влияния на экономические результаты деятельности. Финансово-экономический анализ, проводимый экономическими службами предприятий (финансовыми, плановыми, бухгалтерскими), основное внимание уделяет оценке выполнения финансовых планов и результатам деятельности: объему продаж, затратам и себестоимости, прибыли, эффективности использования собственного и заемного капитала, финансовому состоянию.

Как было показано в табл.1.1, в соответствии с делением хозяйственного учета на управленческий и финансовый и мерой доступности к информационным потокам экономический анализ условно подразделяется на управленческий и финансовый.

Управленческий анализ ориентирован на интересы руководителей предприятия, использует внутреннюю информацию, а его результаты носят конфиденциальный характер. Этот вид анализа подразделяется на внутрипроизводственный и внутренний финансовый. Внутрипроизводственный анализ позволяет конкретизировать причины и факторы, вызывающие изменения в анализируемых показателях, начиная с первичных звеньев производства (участок, цех), кончая предприятием в целом. Его объектами являются: организационно-технический уровень производства, производственные ресурсы (средства труда, предметы труда, труд), выпущенная и реализованная продукция, себестоимость продукции.

По ориентации финансового анализа на различные группы пользователей он подразделяется на внешний и внутренний. Внешний финансовый анализ основывается только на данных публичной отчетности (бухгалтерской и статистической) и обслуживает интересы внешних пользователей. Так как информация, содержащаяся в отчетности, носит обобщенный, ограниченный характер, то итоги анализа позволяют получить лишь укрупненную оценку финансовых результатов и финансового состояния. Внешний финансовый анализ имеет ряд особенностей: множество субъектов анализа и связанное с этим разнообразие целей анализа; ограниченность числа решаемых задач; открытость результатов анализа.

Внутренний финансовый анализ, являясь составной частью управленческого, в качестве информации использует не только данные отчетности, но и данные бухгалтерского учета, нормативную, плановую информацию и другие сведения. Его проведение ориентировано на интересы внутренних пользователей – тех, кто принимает управленческие решения. Он связан с внутрипроизводственным анализом через привлечение данных управленческого учета и использование его результатов, что способствует углублению анализа и повышению степени обоснованности выводов по его итогам.

Основными объектами, общими для внешнего и внутреннего финансового анализа, являются: абсолютные (прибыль) и относительные (рентабельность) показатели доходности, экономический потенциал (активы) и источники финансирования деятельности, платежеспособность, финансовая устойчивость, деловая активность, оценка эффективности бизнеса и безубыточности. Основное отличие между этими подвидами финансового анализа заключается в полноте используемой информации, методическом инструментарии и ориентации на разные группы пользователей.

1. 4. Общая характеристика методов экономического анализа

Любая наука использует в своем арсенале разнообразные методы для решения задач исследования. В общем виде метод – это способ теоретического исследования либо практического осуществления чего-нибудь. Существуют различные классификации методов экономического анализа, используемых для изучения, измерения и оценки тенденций, закономерностей и факторных зависимостей. Так, все методы можно подразделить на неформализованные и формализованные.

Неформализованные методы основаны на логических описаниях экономических процессов и явлений. К ним относятся методы экспертных оценок, сценариев, мозгового штурма, экспресс - оценок, деловые игры и т.п. Их применяют преимущественно в тех случаях, когда связи и зависимости между изучаемыми процессами и явлениями носят скрытый, неявный характер, не поддающийся количественным оценкам. Для получения выводов при применении этой группы методов используется множество рабочих приемов, которые можно подразделить на:

общенаучные – наблюдения, группировки, сравнения, графики, диаграммы, аналитические таблицы;

статистические – построение рядов динамики, расчет средних величин, индексов, относительных величин.

Наряду с ними при изучении отчетности предприятий широко применяются такие приемы, как:

- горизонтальный анализ, позволяющий давать оценку динамики статей и показателей отчетности;

- вертикальный анализ, в процессе которого изучается структура разделов отчетности и отдельных показателей;

- сравнительный анализ, позволяющий получить дополнительную информацию о конкурентных преимуществах либо недостатках анализируемого предприятия за счет сравнения с данными по отрасли, аналогичных предприятий, конкурентов, зарубежными.

Применение неформализованных методов характеризуется определенной степенью субъективизма, так как обоснованность оценок и выводов зависит от интуиции, опыта и знаний специалистов, использующих эти методы.

Ко второй группе относятся методы, основанные на формализации аналитических связей и зависимостей. При выборе методов этой группы следует учитывать характер связей между изучаемыми явлениями и показателями и причинами их изменения.

Если связи носят стохастический, то есть вероятностный характер, когда каждому значению независимой переменной (фактору) может соответствовать множество значений зависимой переменной (например, изучаемого показателя), то для изучения тесноты этих связей используются такие экономико-математические методы, как трендовый, корреляционный, регрессионный и дисперсионный анализ, линейное программирование, имитационное моделирование и другие. Возможность применения данной группы методов требует соблюдения определенных условий: наличия достаточно большого объема единиц наблюдений, относительной стабильности внешней, по отношению к предприятию, и внутренней среды. Использование данной группы методов позволяет выявлять тенденции и закономерности в изменении экономических процессов, очищенные от случайных возмущений, и, тем самым, прогнозировать их развитие в перспективе.

Если связи носят функциональный (детерминированный) характер, когда каждому значению независимой переменной (фактору) соответствует строго определенное значение зависимой переменной (объекта анализа), в аналитической практике применяют такие методы, как балансовая увязка, цепные подстановки, способы абсолютных разниц, индексный, интегральный, долевого участия, логарифмирование. Применение данной группы методов опирается на расчет и оценку абсолютных и относительных показателей, а также моделирование связей между изучаемыми показателями и причинами их изменения.

1.5. Моделирование факторных связей в экономическом анализе

Как было отмечено выше, факторный анализ зависимостей основан на моделировании связей между изучаемыми процессами (явлениями, показателями) и влияющими на их изменение причинами (факторами). В процессе решения задач текущего управления широкое применение получили методы изучения связей между факторами и результирующими показателями, носящих функциональный (детерминированный) характер, то есть построение детерминированных факторных моделей. Все детерминированные модели можно свести к четырем типам: аддитивным, мультипликативным, кратным, смешанным.

Ваддитивных моделях связи между показателями и факторами выражаются в виде алгебраической суммы. Математически такую связь можно представить в виде следующих формул:

А = b + c + d или a + b = c + d

В качестве примера такой модели можно привести баланс запасов сырья и материалов, называемый материальным балансом:

По данным такой модели можно проанализировать влияние на изменение величины использованных материальных ресурсов (в натуральном либо денежном выражении) изменения остатков материалов и объемов их поступления.

В мультипликативных моделях величина анализируемого показателя (у) может быть представлена в виде произведения двух и более факторов:

y = b ∙ c

Примером такого типа модели является двухфакторная модель, используемая для анализа объема выпущенной продукции (ВП) во взаимосвязи с численностью работников (Ч) и производительностью труда каждого работника (ПТ): ВП = Ч ∙ ПТ

Для проведения факторного анализа могут быть построены не только двухфакторные, но трех-, четырех-, пяти- и n- факторные модели.

Кратные модели представляют собой соотношение факторов и имеют вид:

y = a: b

Например, взаимосвязь фондоотдачи (Фот) со стоимостью выпущенной продукции (ВП) и среднегодовой стоимостью основных производственных фондов (ОФ) отражает модель: Фот = ВП: ОФ

Смешанные модели представляют собой комбинацию представленных выше типов моделей и могут быть описаны с помощью следующих вариантов математических выражений:

y = a: (b + c),

y = (a + b): с,

y = a ∙ b: с

Например, уровень рентабельности производственных фондов (Rпф) может быть представлен через взаимосвязь полученной предприятием прибыли (П) и использованных для осуществления своей деятельности основных производственных фондов и материально-производственных запасов (МПЗ):

Rпф = П: (ОФ + МПЗ)

В аналитической практике при моделировании связей используются такие методы преобразования моделей, как их расширение (удлинение) и сокращение.

При расширении моделей происходит разукрупнение факторов, их разбиение на составные части. Примером для такого расширения может служить ранее приведенная модель ВП = Ч ∙ ПТ, в которой производительность труда одного работника за изучаемый период может быть представлена как функция от среднедневной производительности труда (ПТдн) и числа отработанных каждым работником дней (Д): ВП = Ч ∙ Д ∙ ПТдн

В качестве иллюстрации возможности сокращения («свертывания») модели можно использовать выше приведенную модель рентабельности производственных фондов, в которой суммируется стоимость последних, тот есть ПФ = ОФ + МПЗ, тогда показатель рентабельности приобретает вид:

Rпф = П: ПФ

Детализация (глубина) факторного анализа во многом определяется целями и задачами его проведения, возможностями информационного обеспечения, а также числом факторов, влияние которых можно количественно измерить.

1.6. Характеристика и способы применения рабочих приемов для изучения детерминированных (функциональных) связей

Факторный анализ заключается в количественной оценке влияния каждого фактора на изучаемый показатель. Для решения этой задачи необходимо:

- выбрать факторы, влияющие на изучаемый показатель;

- установить тип функциональной зависимости между факторами и показателем;

- с помощью определенных рабочих приемов (способов) измерить влияние каждого фактора на анализируемый показатель.

Для оценки влияния факторов при изучении детерминированных (функциональных) связей могут использоваться следующие способы (приемы):

- цепных подстановок;

- абсолютных разниц;

- индексный;

- интегральный;

- долевого участия;

- логарифмирования;

- дифференцирования.

Подробно суть всех методов, применяемых в процессе детерминированного факторного анализа, рассмотрена в учебной литературе по вопросам теории экономического анализа таких авторов, как С.Б. Барнгольц, М.И. Баканов, А.Д. Шеремет, В.В. Ковалев, Н.Н. Селезнева и А.Ф. Ионова и других. Поэтому в данной работе мы рассмотрим лишь некоторые из методов, наименее трудоемкие и наиболее часто используемые в аналитической практике.

Способ цепных подстановок. Его суть заключается в определении влияния факторов на изменение анализируемого показателя путем расчета ряда промежуточных значений этого показателя на основе последовательной («по цепочке») замены базисных значений факторов на их величину в анализируемом (отчетном) периоде. Применение данного способа требует соблюдения ряда условий:

- все факторы в факторной модели следует подразделить на количественные и качественные;

- расчеты необходимо начинать с количественных факторов, а завершать – качественными;

- если влияние конкретного фактора на определенном этапе расчетов еще не определяется, то его значение принимается на базисном уровне (плана, предшествующего периода);

- если влияние конкретного фактора уже исчислено на предыдущих этапах расчета, то его величина в дальнейших расчетах принимается на уровне анализируемого периода.

Сравнение полученного результата на каждом этапе расчетов с предыдущим путем определения разницы между ними дает величину влияния конкретного фактора на изменение анализируемого показателя.

Алгоритмы расчетов по оценке влияния факторов а, b, c на изменение показателя «у» при применении этого способа на основе данных за два временных периода (базисный и анализируемый) представлены ниже:

Δ y = y₁ - y₀ = Δy_а+ Δy_b + Δy_c

Данный способ можно использовать в аддитивных, мультипликативных, кратных и смешанных моделях. Однако он имеет следующие существенные недостатки:

- громоздкость расчетов, требующих выполнения ряда промежуточных поцедур;

- необходимость строгого соблюдения последовательности расчетов, начиная с количественных факторов;

- место каждого фактора в модели должно соответствовать его роли в формировании показателя.

Способ абсолютных разниц. Он является модификацией способа цепных подстановок. Его применение на основе отклонений по факторам позволяет без промежуточных процедур определить влияние каждого из них на изменение анализируемого показателя. Данный способ выполняет возложенные на него задачи, если связи между факторами и показателем могут быть представлены в виде аддитивных или мультипликативных моделей. При его использовании необходимо выполнять те же условия, что и в предыдущем случае. Алгоритм расчетов по оценке влияния факторов на изменение зависимой переменной «у» способом абсолютных разниц в мультипликативной модели представлен ниже:

y₀ = a₀ ∙ b₀ ∙ c₀; y₁= a₁ ∙ b₁ ∙ c₁

Δy_a = Δa ∙ b₀∙ c₀

Δy_b = a₁∙ Δb ∙ c₀

Δy_c = a₁ ∙ b₁ ∙ Δc

Вместе с тем, устраняя один из недостатков цепных подстановок – его громоздкость, рассматриваемый в данном случае способ сохраняет все его другие недостатки. Поэтому результаты расчетов по оценке влияния факторов совпадут, но уменьшится объем вычислительных процедур.

Индексный. Данный способ, основанный на теории статистики, позволяет в процессе экономического анализа решать ряд задач.

Так, если связь между анализируемым показателем и влияющими на него факторами может быть представлена в виде мультипликативной модели:

в базисном периоде y₀ =a₀ ^. b₀ , в отчетном периоде y_{1 =} a₁ . b_1,

то индексная модель, отражающая динамику анализируемого показателя (y), может быть представлена в следующем виде:

y₀ =a₀ ^. b₀

y₁ =a₁ ^. b₁

Разность между числителем и знаменателем индексного выражения представляет собой величину абсолютного изменения в динамике изучаемого показателя «у»;

Величина I_a и I_b отражает меру относительного влияния каждого из факторов («a» и «b») на изменение показателя «у».

Общеизвестны в статистике индексы:

а) стоимости продукции

б) цен на продукцию

в) физического объема продукции

где р₀ , р₁ – цена единицы продукции в базисном и отчетном периодах,

q₀, q₁ – количество продукции в базисном и отчетном периодах.

Формула, отражающая взаимосвязь динамики стоимости продукции (Ipq) с динамикой цен (Ip) и физического объема (Iq) продукции, имеет вид:

Ipq = Ip · Iq

Мультипликативная форма связи изучаемого показателя и факторов (у = а _· в _· с_{· ….} и т.д), позволяет дать количественную оценку величины влияния каждого из факторов на этот показатель:

у = а _∙в _∙с_, → Iy = Ia · Ib · Ic

Δy_a = y₀ · ΔI_a

Δy_b = y₀ · I_a · ΔI_b

Δy_c = y₀ · I_a · I_b · ΔI_c,

где I, ∆I – темп роста и темп прироста конкретного фактора.

Применение индексного способа требует соблюдения тех же условий, что и при использовании способов цепных подстановок и абсолютных разниц и, таким образом, он имеет присущий им недостаток, когда абсолютная величина влияния конкретного фактора зависит от последовательности расчетов. Данный способ может применяться в кратных и мультипликативных факторных моделях. При этом кроме возможности оценивать абсолютную величину изменения анализируемого показателя за счет каждого фактора, он позволяет в двухфакторных моделях определять относительную меру их участия (влияния) в этом изменении.

Например: Производительность труда одного работника (Пт) увеличилась на 10%, а численность работников (Ч) увеличилась на 2%. Исходя из факторной модели ВП= Ч х Пт, можно сделать вывод, что объем продукции (ВП) возрос на 12,2% (1,1 х 1,02 = 1,122- 1 = 0,122, т.е. 12,2%). А доля влияния экстенсивного фактора (численности) в приросте продукции, принимаемого за 100%, составила 2/10 = 0,2, то есть 20%, доля влияния интенсивного фактора (производительности труда) составила 100 – 20 = 80%.

Таким образом, степень участия (доля влияния) экстенсивного (количественного) фактора в приросте анализируемого показателя определяется делением темпа прироста экстенсивного фактора (ресурса) на темп прироста анализируемого показателя. А степень участия интенсивного (качественного) фактора определяется вычитанием полученного результата из 1 (или 100%).

Интегральный. При его использовании отпадает необходимость делить факторы на количественные и качественные, а также соблюдать строгую последовательность расчетов.

Для двухфакторной мультипликативной модели алгоритм расчетов по оценке влияния факторов имеет следующий вид:

y = a ∙ b

ΔY_a= Δa ∙ b₀ +

ΔY_b = Δb ∙ a₀ +

Алгоритм расчетов для трехфакторной модели:

y = a _· b _· c

ΔY_a = Δa (b₀ ∙ c₁ + b₁∙ c₀) + Δa ∙Δb ∙Δc

2 3

ΔY_b = Δb (a₀ ∙ c₁ + a₁ ∙ c₀) + Δa ∙Δb ∙Δc

2 3

ΔY_c= Δc (a₁ ∙ b₀ + a₀ ∙ b₁) + Δa ∙Δb ∙Δc

2 3

1.7. Понятие и классификация факторов и резервов в экономическом анализе

Деятельность хозяйствующих субъектов происходит в условиях взаимодействия множества факторов, влияющих на ее результаты.

Фактор – это причина, движущая сила какого-либо процесса или явления, определяющая его характер и направление развития. В основе методики экономического анализа любого объекта (финансовое состояние, производственные ресурсы, результаты производства, прибыль и т.п.) лежит выявление, оценка и прогнозирование воздействия важнейших факторов на изменение данного объекта. Знание этих факторов позволяет целенаправленно управлять хозяйственными процессами. В связи с многочисленностью их целесообразно подразделять на группы, то есть классифицировать по определенным признакам, что облегчает в процессе анализа поиск резервов повышения эффективности деятельности и создает условия для формулировки по итогам анализа обоснованных выводов. Существуют различные варианты классификаций, один из которых представлен в следующей таблице (табл. 1.2).

Таблица 1.2

Классификация факторов

Признак группировки	Группы факторов
Степень управляемости	Внешние, внутренние
Уровень обобщения	Общие, специфические
Характер воздействия	Экстенсивные, интенсивные
Возможность измерения	Измеримые, неизмеримые
Иерархическая взаимосвязь	Факторы первого, второго, третьего, n-нного порядка
Степень значимости	Основные, неосновные
Состав	Простые, сложные

Внешние факторы не зависят от воли и желания людей, от усилий хозяйствующего субъекта, хотя зачастую оказывают существенное влияние на процесс и результаты его деятельности. К ним, например, можно отнести экономическую политику государства, инфляционные процессы, отдаленность от системы транспортного сообщения. Учет этих факторов и, по возможности, устранение (элиминирование) их влияния в процессе анализа дает возможность более точно оценить реальные усилия руководства организации, ее топ - менеджеров в достижении наилучших результатов деятельности.

Внутренние факторы зависят от деятельности хозяйствующего субъекта. Их исследованию должно уделяться основное внимание при анализе, поскольку на направление и степень их влияния на анализируемые процессы либо показатели можно воздействовать. К таким факторам, влияющим на объем продукции, относятся уровень квалификации работников, обеспеченность материальными ресурсами, техническое состояние оборудования и другие.

К общим относятся факторы, действующие во всех отраслях и сферах деятельности (инфляция, налоговая политика государства и др.), а специфическими принято считать те, которые действуют в условиях лишь отдельных отраслей либо предприятий (особенности технологии производства, состояние нормирования и др.). Такое деление факторов позволяет полнее учесть особенности конкретных отраслей, предприятий, их производственных подразделений и, тем самым, дать более точную оценку их деятельности.

К экстенсивным относятся факторы, обеспечивающие прирост результирующих показателей за счет дополнительных затрат живого и овеществленного труда путем дополнительного привлечения в хозяйственный оборот используемых ресурсов либо увеличения времени их эксплуатации: ввод в эксплуатацию новых основных производственных фондов, увеличение численности, увеличение коэффициента сменности и другие.

К интенсивным относятся факторы, обеспечивающие прирост результирующего показателя за счет повышения эффективности использования каждой единицы привлекаемых ресурсов: капиталоотдачи, фондоотдачи, материалоотдачи, производительности труда.

Если в процессе анализа ставится задача измерить влияние каких-либо факторов, то их подразделяют на неизмеримые и измеримые. К первым из них – неизмеримым относятся такие, о существовании которых можно знать либо предполагать, но измерить их влияние практически невозможно. Например, специалисты по экономике труда знают, что эффективность индивидуального или коллективного труда в определенной мере зависит от социально-психологического климата в коллективе (уровня общей культуры, соблюдения этических правил общения, свойств характера людей и т.п.). Однако количественно измерить влияние данного фактора на производительность труда, на объем продукции с помощью традиционных методов анализа не представляется возможным. Вполне понятно, что к измеримым относятся факторы, внутреннее содержание которых можно выразить с помощью конкретных, поддающихся количественной оценке, показателей. Например, влияние эффективности использования производственных ресурсов на объем продукции можно оценить, используя для расчетов показатели фондоотдачи, материалоотдачи и производительности труда. Влияние на показатели производительности труда уровня квалификации рабочих можно измерить с помощью расчета среднего разряда рабочих.

К факторам первого порядка (уровня) относятся те, которые непосредственно влияют на анализируемый показатель. Те же факторы, которые влияют на этот показатель опосредованно, через факторы более высокого порядка, относятся к факторам второго, третьего и т.д. уровня. Иллюстрацией классификации факторов по иерархическому признаку является факторная модель, отражающая зависимость объема продукции от факторов использования трудового потенциала предприятия:

ВП=Ч ∙ Пт= Ч ∙ Пт(дн) ∙ Д= Ч ∙ Пт(час) ∙ tдн ∙ Д,

где tдн – продолжительность рабочего дня.

К основным относятся факторы, оказывающие определяющее воздействие на изучаемый показатель, а неосновными (второстепенными) принято считать те, которые не являются определяющими в данных условиях. В зависимости от обстоятельств один и тот же фактор в одних условиях может быть основным, а в других – второстепенным.

В силу многочисленности факторов, влияющих на результаты деятельности, в процессе анализа их принято укрупнять (агрегировать), объединяя в однородные группы. В связи с этим факторы можно подразделить на сложные и простые. Примером сложного фактора является материально-техническая база предприятия. Для оценки ее влияния на результаты деятельности данный фактор можно разложить на составные части: удельный вес активной части основных фондов, прогрессивность технологии, возрастной состав оборудования и т.п. Примером простого фактора являются цены на продукцию, либо оборудование и материалы.

Таким образом, классификация факторов облегчает процессы моделирования хозяйственной деятельности и поиска внутрихозяйственных резервов повышения результативности деятельности хозяйствующего субъекта. В экономическом анализе под резервами принято понимать выявленные, но не реализованные по разным причинам возможности количественного и качественного роста основных показателей деятельности предприятия. Известны различные классификации резервов, основой которых являются классификации факторов (табл.1.3.).

Таблица 1.3.

Классификация резервов

Признак классификации	Группы резервов
Характер воздействия	Экстенсивные, интенсивные
Способы выявления	Явные, неявные (скрытые)
Содержание	Организационно-технические, общеэкономические, социально-психологические
Результаты воздействия факторов	Увеличение объема продукции, экономия затрат, увеличение прибыли, повышение платежеспособности и т.п.
Возможность включения в хозяйственный процесс	Быстро мобилизуемые, перспективные

К экстенсивным относят резервы, ориентированные на вовлечение в производство дополнительных ресурсов: увеличение времени работы оборудования и рабочих, увеличение количества используемых ресурсов, устранение их нерационального использования. Интенсивными принято считать резервы, обеспечивающие рациональное использование имеющегося потенциала: улучшение качества используемых ресурсов, совершенствование технологии, улучшение организации труда и производства, повышение квалификации работников, улучшение технического состояния оборудования и другие.

Явные резервы представляют собой очевидные потери и перерасходы. Их достаточно легко выявить по материалам хозяйственного учета и отчетности. Так, величину и состав потерь рабочего времени по причинам можно установить по данным табельного учета; о наличии резервов увеличения прибыли свидетельствует убыточность основной, инвестиционной или финансовой деятельности, устанавливаемые по данным отчетов о прибылях и убытках и о движении денежных средств. Скрытые резервы могут быть выявлены лишь по результатам детального анализа и, как правило, они не предусмотрены планами.

Организационно-технические резервы связаны с совершенствование техники, технологии и организации труда и производства. Общеэкономические резервы могут быть связаны с изменениями в системе планирования, хозяйственного учета и контроля, экономического стимулирования и т.п. Социально-психологические резервы связаны с повышением образовательной и профессиональной подготовки кадров, решением социальных программ и т.п.

К быстро мобилизуемым относятся резервы, не требующие существенных затрат времени и ресурсов (например, укрепление трудовой дисциплины), а перспективными считаются резервы, реализация которых требует определенных, иногда – значительных, затрат финансовых и материальных ресурсов, а также времени. Например, реконструкция и техническое перевооружение предприятия, изменения в политике кредитования контрагентов, освоение производства новых видов продукции и др.

Идеально функционирующих хозяйствующих субъектов в принципе не существует, поэтому всегда имеются упущенные возможности улучшения деятельности, то есть – резервы. Целесообразность их поиска и мобилизации определяется путем сопоставления прогнозных значений затрат на их выявление и получаемых от этого доходов.А важнейшей предпосылкой выявления резервов является проведение экономического анализа по основным направлениям деятельности хозяйствующих субъектов.

1.8. Содержание методики экономического анализа

Правильно организованная работа по проведению экономического анализа деятельности хозяйствующего субъекта обеспечивает действенность его результатов. Для повышения эффективности аналитических исследований необходимо использовать методики анализа, которые представляют собой совокупность способов и правил изучения экономики предприятия.

Любая методика анализа в обязательном порядке должна включать следующие аспекты.

Целевой аспект должен включать выбор объектов анализа, постановку целей, формулировку задач его проведения и определение круга пользователей его результатов.

Организационный аспект включает: выбор показателей и методов анализа; определение мер по получению и формированию аналитической информации; составление схемы и последовательности процедур анализа; распределение обязанностей между исполнителями; определение сроков выполнения аналитической работы, способов обобщения результатов и механизма их доведения до пользователей.

Информационный аспект заключается в сборе необходимых для анализа данных, оценке их достоверности, предварительной обработке собранной информации: приведении в сопоставимый вид, группировке, обобщении, расчете промежуточных показателей, необходимых для осуществления анализа.

Состав, содержание и качество информации, привлекаемой для проведения анализа, играет важную роль в обеспечении качества результатов анализа. В зависимости от целей и задач анализа при его осуществлении используется экономическая, техническая, технологическая, социальная и другая информация, которую можно подразделить на плановую, учетную, отчетную, внеучетную.

Плановая информация включает в свой состав все виды планов, разрабатываемых на предприятии, техническую документацию, лимиты, нормы и нормативы, сметы, ценники.

К учетной информации относятся данные оперативно-производственного, бухгалтерского и статистического учета. Данным бухгалтерского учета принадлежит ведущая роль в информационном обеспечении анализа.

К отчетной информации относятся данные бухгалтерской (финансовой), статистической и налоговой отчетности. Первые два вида отчетности являются главным объектом изучения внешними пользователями.

К внеучетным источникам информации относятся нормативные и учредительные документы, учетная политика, материалы внешних и внутренних проверок (аудиторских, налоговых, ревизий) и специальных обследований, отчеты совета директоров, материалы печати (в том числе – профессиональной), интернета и т.п.

Расчетно-аналитический аспект является центральным звеном методики. Он реализуется в несколько этапов:

- на первом этапе рекомендуется изучать уровень, структуру и динамику показателей, сравнивать их с нормативами, планом, среднеотраслевыми данными, данными родственных предприятий и конкурентов;

- на втором этапе необходимо выявить взаимосвязи между анализируемыми показателями и факторами, влияющими на них, что позволит выбрать аналитические факторные модели на основе применения различных методов моделирования;

- на третьем этапе для количественной оценки выявленных связей проводится факторный анализ с обоснованием конкретных причин изменений, лежащих в основе влияния каждого фактора;

- на четвертом этапе формулируются выводы, дается обобщающая оценка результатов анализа, выявляются резервы улучшения деятельности и на их основе разрабатываются экономически обоснованные меры по мобилизации этих резервов.

Результаты аналитического исследования следует оформлять в виде документов в одной из двух форм: описательной и бестекстовой.

Описательная форма представляет собой аналитический отчет с описанием процесса и результатов анализа, содержащий необходимые таблицы, графики и диаграммы. Отдельным приложением к отчету могут быть представлены сведения, послужившие информационной базой для проведения анализа.

Бестекстовая форма представляет собой набор типовых аналитических таблиц без текстового сопровождения. Эти таблицы в систематизированном виде представляют аналитический материал, удобный для использования специалистами, обладающими необходимыми профессиональными знаниями и способными разобраться в представленной информации. Автоматизация аналитических расчетов существенно ускоряет процесс анализа и повышает качество его результатов.

1.9. Тесты и вопросы для самоподготовки

Тесты

1. Одной из главных целей комплексного экономического анализа хозяйственной деятельности предприятия является:

1. разработка обоснованного бизнес-плана развития;

2. выявление внутрихозяйственных резервов оптимизации производственных и финансовых результатов деятельности;

3. формирование полной и достоверной информации о результатах деятельности.

2. По участию в процессе управления экономический анализ является:

1. элементом управляющей подсистемы;

2. элементом управляемой подсистемы;

3. главной функцией управления.

3. Субъектами экономического анализа являются:

1. лица, использующие его результаты для обоснования своих решений;

2. лица, осуществляющие процесс проведения анализа;

3. лица, заинтересованные в получении аналитической информации.

4. Пользователем результатов внутрихозяйственного анализа являются:

1. специалист кредитного отдела коммерческого банка;

2. налоговый инспектор;

3. заместитель директора по экономике.

5. По глубине выявляемых резервов экономический анализ подразделяют на:

1. внешний и внутренний;

2. локальный и комплексный;

3. внутрихозяйственный и межхозяйственный.

6. По полноте охвата объектов изучения анализ подразделяют на:

1. локальный и комплексный;

2. управленческий и финансовый;

3. внешний и внутренний.

7. Детерминированные факторные аналитические модели позволяют анализировать:

1. вероятностные взаимосвязи между показателем и влияющими на него факторами;

2. функциональные взаимосвязи между анализируемым показателем и влияющими на него факторами;

3. стохастические и линейные взаимосвязи между показателем и влияющими на него факторами.

8. Соблюдая последовательность, перечислите типы представленных аналитических моделей - y = a∙b∙c, y = a / b + c, a + b = c + d:

1. мультипликативная, смешанная, аддитивная;

2. аддитивная, кратная, мультипликативная;

3. мультипликативная, кратная, смешанная.

9. Зависимость объема выпущенной продукции (ВП) от величины использованных материалов (МР) и эффективности их использования (Мот) отражает следующая аналитическая модель:

1. аддитивная ВП = МР + Мот;

2. кратная ВП = МР/ Мот;

3. мультипликативная ВП = МР ∙ Мот.

10. Оценка влияния фондоотдачи (Фот) на изменение объема продукции (ВП) способом абсолютных разниц осуществляется следующим расчетом:

1. ∆ ВП = ОФ₀ ∙ ∆ Фот;

2. ∆ ВП = ОФ₁ ∙ ∆ Фот;

3. ∆ ВП = ОФ₀ ∙ Фот₁ – ОФ₁ ∙ Фот_0.

11. Индексная модель, отражающая зависимость динамики производительности труда (Пт) от темпов роста объема продукции (ВП) и изменения численности работников (Ч), имеет вид:

1. Iпт = Iвп ∙ Iч; 2. Iпт = Iвп: Iч; 3. Iвп = Iпт ∙ Iч.

12. Под факторами в экономическом анализе понимают:

1. нереализованные возможности улучшения показателей деятельности;

2. причины изменения изучаемых показателей и экономических явлений;

3. ресурсы, которыми располагает предприятие.

13. По характеру воздействия на изучаемые показатели факторы подразделяют на:

1. внешние и внутренние;

2. основные и второстепенные;

3. экстенсивные и интенсивные.

14. Под резервами в экономическом анализе понимают:

1. ресурсы, которыми располагает предприятие;

2. выявленные, но нереализованные возможности улучшения показателей деятельности;

3. выявленные причины, вызвавшие улучшение показателей деятельности.

15. По результатам анализа использования производственных ресурсов установлено: увеличение удельного веса активной части ОПФ, снижение фондоотдачи, увеличение потерь времени, рост среднедневной производительности труда, снижение материалоемкости. В этом случае меры по мобилизации резервов улучшения деятельности должны быть направлены на:

1. повышение фондоотдачи, производительности труда и материалоемкости;

2. повышение фондоотдачи и улучшение использования рабочего времени;

3. улучшение структуры ОПФ, снижение фондоотдачи и повышение материалоемкости.

Вопросы

1. Что является предметом экономического анализа?

2. Что является объектом экономического анализа?

3. Назовите основные признаки классификации видов анализа.

4. Понятие субъектов, объектов и пользователей результатов анализа.

5. Охарактеризуйте основные задачи экономического анализа.

6. В чем особенность содержания интересов внешних и внутренних пользователей результатов анализа?

7. Дайте характеристику объектов управленческого анализа.

8. В чем заключается особенность объектов внешнего и внутреннего финансового анализа?

9. Опишите особенности и область применения неформализованных методов

анализа.

10.В чем заключается суть формализованных методов анализа?

11.Состав и область применения методов анализа, позволяющих изучать стохастические связи.

12.Правила применения и алгоритм расчетов способом цепных подстановок.

13.Правила применения и алгоритм расчетов способом абсолютных разниц.

14.Задачи анализа, решаемые с помощью индексного метода.

15.Типы факторных моделей, используемых в детерминированном анализе.

16.Какой из способов позволяет устранить основные недостатки способа цепных подстановок?

17.В чем принципиальное отличие текущего и перспективного анализа

18.Понятие факторов и резервов в экономическом анализе.

19.Дайте характеристику факторов по степени управляемости.

20.Дайте характеристику факторов по характеру воздействия.

21.Охарактеризуйте резервы по способам выявления и результатам воздействия факторов.

22.Понятие методики экономического анализа.

23.Перечислите источники информации, используемые при проведении анализа.

24.Опишите содержание целевого и организационного аспектов методики анализа.

25.Опишите содержание информационного и расчетно-аналитического аспектов методики анализа.