Маржинальный анализ себестоимости, прибыли и рентабельности коммерческой организации

Методика маржинального анализа себестоимости, прибыли и рентабельности включает:

1. Определение объема продаж, обеспечивающего достижение безубыточной работы предприятия (анализ объема продаж, себестоимости и прибыли).

2. Анализ влияния по факторам на изменение точки безубыточности.

3. Определение объема продаж, позволяющего получить запланированную предприятием сумму прибыли.

4. Анализ влияния изменения объема производства(производственной мощности) на прибыль.

5. Маржинальный анализ прибыли по факторам.

6. Маржинальный анализ рентабельности по факторам.

9.1.Анализ соотношения объёма продаж, себестоимости, прибыли и точки безубыточности

Анализ соотношения объёма продаж, себестоимости и прибыли заключается в определении точки безубыточности – такого соотношения трёх перечисленных показателей, которое обеспечивает безубыточное функционирование предприятия.

Безубыточность - такое состояние, когда бизнес не приносит ни прибыли, ни убытков, выручка покрывает только затраты. Безубыточный объем продаж можно выразить и в количестве единиц продукции, которую необходимо продать, чтобы покрыть затраты, после чего каждая дополнительная единица проданной продукции будет приносить прибыль предприятию.

Разность между фактическим количеством реализованной продукции и безубыточным объемом продаж продукции - это зона безопасности (зона прибыли ), и чем больше она, тем прочнее финансовое состояние предприятия.

Безубыточный объем продаж и зона безопасности предприятия - основополагающие показатели при разработке бизнес-планов, обосновании управленческих решений, оценке деятельности предприятий, определять и анализировать которые должен уметь каждый бухгалтер, экономист, менеджер.

Для определения их уровня можно использовать аналитический и графический способы.

9.1.1. Графический способ определения точки безубыточности

Для определения безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятия построим график (рис.9.1.). По горизонтали показывается объем реализации продукции в процентах от производственной мощности предприятия, или в натуральных единицах (если выпускается один вид продукции), или в денежной оценке (если график строится для нескольких видов продукции), по вертикали - себестоимость проданной продукции и прибыль, которые вместе составляют выручку от реализации.

Рис.9.1 Графический способ определения точки безубыточности

По графику можно установить, при каком объеме реализации продукции предприятие получит прибыль, а при каком ее не будет. Можно определить также точку, в которой затраты будут равны выручке от реализации продукции. Она получила название точки безубыточного объема реализации продукции, или порога рентабельности, или точки окупаемости затрат, ниже которой производство будет убыточным.

9.1.2.Аналитические способы определения точки безубыточности продаж

Аналитический способ расчета безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятия более удобен, чем графический, так как исключает необходимость чертить каждый раз график, что довольно трудоемко. Можно вывести ряд формул и с их помощью рассчитать данные показатели.

Точку безубыточности в натуральном выражении предлагается рассчитывать двумя способами.

По первому способу для определения точки безубыточности рассчитывается коэффициент (К_т), показывающий соотношение постоянных затрат (З_пост) и маржинального дохода (Д_м) от реализации всего ассортимента продукции за анализируемый период:

(9.1)

Тогда для i-го вида продукции объём продаж, обеспечивающий безубыточность (К_{кр i}), можно определить как произведение коэффициента К_Т на объём продаж i-го вида продукции за анализируемый период в натуральном выражении (к_i).

К_{кр i} = К_т * к _i (9.2)

По второму способу расчёт точки безубыточности ведется в стоимостном выражении, т. е. определяется величина выручки от реализации в точке безубыточности (В_кр).

В_кр = З_пост/К_дм = З_пост/Д_м * В_р, (9.3)

К_дм = Д_м/В_р., (9.4)

где К_дм – коэффициент маржинального дохода;

В_р – выручка от реализации всего продаваемого ассортимента, руб.

К_кр = В_рт/∑к _i * ц _i (9.5)

К_{кр i} = К_кр * к _{i ,} (9.6)

где ц _i – цена единицы продукции i-гo вида, руб.;

К_кр – коэффициент, отражающий соотношение объёма реализации в точке безубыточности к общему объёму реализации.

Третий способ определения безубыточного объёма осуществляется путем распределения постоянных затрат между видами продукции пропорционально переменным затратам.

Определение безубыточного объёма производства может осуществляться в несколько этапов. На первом из них общая сумма постоянных затрат распределяется между видами продукции пропорционально выбранной базе распределения, за которую в данном случае принята величина переменных затрат. На втором этапе рассчитывается безубыточный объём производства и реализации по каждому виду продукции (К_крi) по формуле:

К_{кр i} = 3_{пост i} /(ц _i - З_{пер i}), (9.7)

где З_{пост i} – сумма постоянных расходов, относящихся к i-му виду продукции, руб.

9.2.Анализ влияния по факторам на изменение точки безубыточности

Безубыточный объем продаж и зона безопасности зависят от:

· уровня цен на продукцию;

· суммы переменные затрат;

· суммы постоянные затрат.

При повышении цен реализовать продукции нужно меньше, чтобы получить необходимую сумму выручки для компенсации постоянных затрат предприятия, и наоборот, при снижении уровня иен безубыточный объем реализации возрастает. Увеличение же удельных переменных и постоянных затрат повышает порог рентабельности и уменьшает зону безопасности. Поэтому каждое предприятие стремится к сокращению постоянных издержек. Оптимальным считается тот план, который позволяет снизить долю постоянных затрат на единицу продукции, уменьшить безубыточный объем продаж и увеличить зону безопасности.

Взаимосвязь перечисленных факторов и обобщающего показателя можно выразить следующей уже известной формулой:

К_кр = 3_пост/(ц _i – З_{пер i}) (9.8)

Если рассматривать последовательно изменение значения только одного из перечисленных факторов, то точка безубыточности будет рассчитываться следующим образом.

При изменении цены реализации продукции критический объём реализации будет равен:

В_кр(ц) = 3_пост0/(ц₁ – 3_пер0), (9.10)

где В_кр(ц) – объём реализации в точке безубыточности при цене (ц₁), руб.

Изменение точки безубыточности за счёт отклонений в цене реализации (∆В_кр(ц)) составит:

∆В_кр(ц) = В_кр(ц1) – В_кр(ц0), (9.11)

где В_кр(ц1) и В_кр(ц0) – объёмы реализации в точке безубыточности при ценах ц₁ и ц₀, руб.

При изменении переменных затрат на единицу продукции точка безубыточности составит:

В_кр(пер) = З_пост0/(ц₀ – З_пер1), (9.12)

где В_кр(пер) – объём реализации в точке безубыточности при переменных затратах (пер1), руб.

Изменение точки безубыточности за счёт изменения переменных затрат на единицу продукции (∆В_кр(пер)) равняется:

∆В_кр(пер) = B_кр(пep1) – В_{кр(пер0),} (9.14)

где B_кр(пep1) и В_{кр(пер0)} – объёмы реализации в точке безубыточности при уровне переменных затрат до реализации меропри­ятия (пер0) и после реализации мероприятия (пер1), руб.

При изменении постоянных затрат точка безубыточности бу­дет равняться:

К_{кр(пост)} = З_пост1/(ц₀ – З_пер0), (9.14)

где В_{кр(пост)} – объём реализации в точке безубыточности при постоянных затратах (З_пост1), руб.

Изменение точки безубыточности за счёт изменения посто­янных затрат (∆В_{кр(пост)}) составляет:

∆В_{кр(пост)} = В_{кр(пост1)} – В_{кр(пост0)} (9.15)

Влияние перечисленных факторов на точку безубыточности можно проанализировать. Очевидно, что наиболее чувствительно точка безубыточности реагирует на изменение продажной цены единицы продукции. При этом указанные показатели находятся в обратной зависимости. Если предприятие работает в режиме, близком к его полной производственной мощности, то его руководство практически не имеет возможности управлять ценой в сторону ее понижения, поскольку объём продаж, который необходим для обеспечения окупаемости затрат, резко увеличивается и может выйти за рамки производственных мощностей предприятия. При низкой загрузке мощностей предприятия снижение цены продажи может рассматриваться как фактор, способный повысить прибыльность работы предприятия за счёт возможного увеличения выпуска и реализации продукции. Высока также чувствительность точки безубыточности к изменению переменных затрат на единицу продукции. Между данным фактором и обобщающим показателем имеется прямая зависимость. Даже незначительный рост переменных затрат отрицательно сказывается на результатах работы предприятия.

Увеличение постоянных затрат приводит к более высокому уровню точки безубыточности и наоборот.

Проведение анализа влияния на точку безубыточности одного изделия всех факторов осуществляется с использованием приема цепных подстановок в определенной последовательности. При этом показатели с индексом 0 обозначают значения базисного периода, а с индексом 1 – текущего (отчетного). Сначала определяется изменение точки безубыточности за счёт измене­ния уровня постоянных затрат, затем за счёт изменения цен про­дажи и за счет изменения переменных затрат на единицу изделия.

К_{кр(усл1)} = З_пост1/(ц₀ – З_пер0) (9.16)

К_{кр(усл2)} = З_пост1/(ц₁ – З_пер0) (9.17)

К_{кр(услЗ)} = З_пост1/(ц₁ – З_пер1) = К_кр1 (9.18)

Изменение точки безубыточности составит за счет изменения:

а) суммы постоянных затрат К_{кр(усл1)} – К_кр0;

б) цены реализации продукции К_{кр(усп2)} – К_{кр(усл1)};

в) переменных затрат K_кр(ycл3) – К_{кр(усл2)}.

Для предприятий с многономенклатурным производством анализ влияния факторов на безубыточный объём продаж должен учитывать и структурные сдвиги в ассортименте продукции. Учёт влияния изменений в ассортименте продукции в стоимостном выражении проводится по следующей формуле: B_кp = З_пост/∑(y _i * (ц _i – З_{пер i})/ц _i) = З_пост/∑(у _i * (1 – З_{пер i} /ц _i), (9.19)

где у _i = к _i * ц _i /∑(к _i * ц _i) – удельный вес каждого вида продукции в общей сумме выручки от реализации;

З_пост - постоянные затраты, руб.

З_{пер i} - переменные затраты i-го вида продукции, руб.

ц _i - цена i-го вида продукции, руб.

Деление затрат на переменные и постоянные и использование маржинального анализа позволяет не только определить точку безубыточный объем продаж, зону безопасности и сумму прибыли по отчетным данным, но и прогнозировать уровень этих показателей на перспективу.

9.3.Определение объема продаж, позволяющего получить запланированную предприятием сумму прибыли

Далее рассмотрим проблему определения объёма продаж при запланированной величине прибыли на примере многономенклатурного предприятия. Если руководство предприятия ставит задачу получить определенную сумму прибыли, то выручку от ре­ализации (В_п) при заданной величине прибыли (П) можно рас­считать по уже известной формуле:

(9.20)

Объем производства и реализации продукции в натуральном выражении (К_т), при котором предприятие получит прибыль в запланированной величине, тогда составит:

(9.21)

Методика определения объёма продаж при запланированной сумме прибыли для многономенклатурных предприятий состоит в следующем.

1. Объём продаж в стоимостном выражении, соответствую­щий запланированной величине прибыли (В_п), определяется по формуле:

В_п = (3_пост + П)/Д_м0 * В_0, (9.22)

где В₀ – объём реализации в базисном периоде, руб.;

Д_м0 – маржинальный доход в базисном периоде, руб.

2. Объём продаж в натуральном выражении, необходимый для получения запланированной прибыли (К_{п i}), равен:

К_{п i} = К * к _{i ,} (9.23)

где К = (3_пост + П)/Д_м;

к _i – объём продаж i-го изделия в натуральном выражении, ед.

9.4Анализ влияния изменения объема производства (производственной мощности) на прибыль

Анализ влияния изменения объема производства на прибыль зависит от влияния следующих факторов:

1. Недоиспользование мощности.

2. Невыполнение (перевыполнение) плана по объему производства

продукции.

3. Перерасход (экономия) себестоимости в части постоянных затрат.

Речь идет о проведении анализа в долгосрочном периоде развития предприятия, в котором могут изменяться и переменные и постоянные затраты.

1. Отклонение прибыли за счет недоиспользования нормальной производственной мощности (ΔК1) равно:

ΔК1 = (Кплi – Кнормi) × дмi, (9.24)

где Кплi и Кнормi – объем выпуска i-го вида продукции соответственно по плану и в расчете на нормальную производственную мощность, ед.

2. Отклонение прибыли за счет невыполнения (перевыполнения) плана по объему производства (ΔК2) равно:

ΔК2 = (Кфактi – Кплi) × дмi, (9.25)

где Кфi – фактический объем выпуска i-го вида продукции, ед.

3. Влияние на прибыль использования мощности (ΔК3) равно:

ΔК3 = ΔК1 + ΔК2. (9.26)

Расчет перерасхода себестоимости (в части постоянных затрат) за счет изменения объема производства рассчитывается в следующей последовательности:

1. Рассчитывается ставка постоянных расходов на единицу продукции при нормальной мощности предприятия (С_пост).

2. Рассчитывается сумма постоянных расходов на запланированный объем производства (З_постпл) равная произведению ставки постоянных расходов (С_пост) на единицу продукции на плановый объем производства (ОБ_пл).:

З_постпл = С_{пост *} ОБ_пл (9.27)

Перерасход (экономия) по постоянным затрата на плановый объем производства

П (Э) = З_пост - З_постпл (9.28)

3. Рассчитывается сумма постоянных затрат на фактический объем производства (З_постф) равная произведению ставки постоянных расходов на единицу продукции на фактический объем производства продукции данного вида:

З_постф = С_{пост *} ОБ_ф (9.29)

Перерасход (экономия) по постоянным затрата на фактический объем производства

П (Э) = З_пост - З_постф (9.30)

9.5.Маржинальный анализ прибыли по факторам

Большой интерес представляет методика маржинального анализа прибыли, широко используемая в западных странах. В отличие от традиционной методики анализа прибыли, применяемой на отечественных предприятиях, она позволяет полнее изучить взаимосвязи между показателями и точнее измерить влияние факторов. Покажем это с помощью сравнительного анализа.

По методике факторного анализа, применяемого в нашей стране, обычно используется следующая модель:

П = K * (ц - Сс_полн) (9.31),

где П - прибыль

K- объем продаж

ц -цена за единицу продукции

Сс_полн –полная себестоимость продукции

При этом исходят из предположения, что все приведенные факторы изменяются сами по себе, независимо друг от друга. Данная модель не учитывает взаимосвязи объема производства (реализации) продукции и ее себестоимости. Обычно при увеличении объема производства (реализации) себестоимость единицы, так как возрастает сумма только переменных расходов, а сумма постоянных затрат не изменяется. И, наоборот, при спаде производства себестоимость изделий возрастает из-за того, что больше постоянных расходов приходится на единицу. [17]

При факторном анализе динамики прибыли от реализации продукции по методике маржинального анализа определяется влияние на изменение прибыли от продаж следующих факторов:

· изменения объема продаж (К);

· изменения себестоимости продукции (переменных затрат) (з_пер);

· изменения коммерческих и управленческих расходов (постоянных затрат) (З_пост);

· изменения цен на продукцию, реализуемую предприятием (ц).

Взаимосвязь прибыли от продаж и вышеперечисленных факторов можно выразить следующей формулой:

П = K * (ц - з_пер) - З_пост, (9.32)

Определить влияния каждого фактора на изменение прибыли можно с помощью элиминирования способом цепных подстановок, применяя следующую последовательность расчетов, в которых показатели с нижним индексом «0» обозначают значения базисного периода, с нижним индексом «1» - отчетного, с нижним индексом «0» и верхним «1» - значения отчетного периода в ценах и затратах базисного.

Влияние на прибыль изменения количества реализованной продукции ( П_к) будет равно:

П_усл1 = К₁ – (ц₀ – з_пер0) - З_пост0 (9.32)

П_к = П_{усл1 –} П₀(9.34)

Влияние на прибыль изменения цены реализованной продукции ( П_ц) будет равно:

П_усл2 = К₁ – (ц₁ – з_пер0) - З_пост0(9.35)

П_ц = П_{усл2 –} П _усл1(9.36)

Влияние на прибыль изменения удельных переменных затрат ( П_пер) будет равно:

П_усл3 = К₁ – (ц₁ – з_пер1) - З_пост0(9.37)

П_пер = П_{усл3 –} П_усл2(9.38)

Влияние на прибыль изменения цены реализованной продукции ( П_пост) будет равно:

П_пост = П_{1 –} П _усл3(9.39)

Методика анализа прибыли несколько усложняется в условиях многономенклатурного производства, когда кроме рассмотренных факторов, необходимо учитывать и влияние структуры продукции. Тогда формула примет вид:

П = K * Уi – (ц_i - з_перi) - З_пост, (9.40)

Где К – общий выпуск продукции в натуральных единицах измерения

Уi - удельный весi-го вида продукции.

ц_i – цена единицы изделия i-го вида продукции

з_перi – переменные затраты на единицу изделия i-го виды продукции

Влияние на прибыль изменения количества реализованной продукции ( П_к) будет равно:

П_усл1 = K₁ * Уi₀– (ц_io - з_пер0) - З_пост0 (9.41)

П_к = П_{усл1 –} П₀ (9.42)

Влияние на прибыль изменения структуры реализованной продукции ( П_стр) будет равно:

П_усл2 = K₁ * Уi₁– (ц_io - з_пер0) - З_пост0 (9.43)

П_стр = П_{усл2 –} П_усл1 (9.44)

Влияние на прибыль изменения цены реализованной продукции ( П_ц) будет равно:

П_усл3 = K₁ * Уi₁– (ц_i1 - з_пер0) - З_пост0 (9.45)

П_ц = П_{усл3 –} П _усл2 (9.46)

Влияние на прибыль изменения удельных переменных затрат ( П_пер) будет равно:

П_усл4 = K₁ * Уi₁– (ц_i1 - з_пер1) - З_пост0 (9.47)

П_пер = П_{усл4 –} П_усл3 (9.48)

Влияние на прибыль изменения цены реализованной продукции ( П_пост) будет равно:

П_пост = П_{1 –} П _усл4 (9.49)

9.6.Маржинальный анализ рентабельности по факторам

Методика анализа рентабельности, которая не подразумевает разделение затрат на переменные и постоянные не учитывает взаимосвязь «затраты – объем - прибыль». По данной методике уровень рентабельности не зависит от объема продаж, так с увеличением последнего происходит равномерное увеличение прибыли и суммы затрат. В действительности, прибыль и издержки предприятия не изменяются пропорционально объему реализации продукции, поскольку часть расходов является постоянной. Поэтому объем продаж оказывает влияние на уровень рентабельности, что можно установить с помощью маржинального анализа. [17]

Маржинальный анализ рентабельности (Р) по одному изделию по факторам производится с использованием следующей факторной модели:

, (9.50)

Определить влияния каждого фактора на изменение рентабельности можно с помощью элиминирования способом цепных подстановок, применяя следующую последовательность расчетов, в которых показатели с нижним индексом «0» обозначают значения базисного периода, с нижним индексом «1» - отчетного, с нижним индексом «0» и верхним «1» - значения отчетного периода в ценах и затратах базисного.

Таким образом, изменение рентабельности по одному изделию за счет:

• количества реализованной продукции Р_к

(9.51)

(9.52)

Р_к = Р_усл1 – Р₀

• цены реализации Р_ц:

(9.53)

Р_{ц =} Р_усл2 – Р_усл1(9.50)

• удельных переменных затрат ( Р_пер):

(9.54)

Р_{пер =} Р_усл3 – Р_усл2 (9.55)

• удельных постоянных затрат ( Р_пост):

(9.56)

Р_{пост =} Р₁ – Р_усл3 (9.57)

Для анализа рентабельности издержек в целом по предприятию используется следующая факторная модель:

(9.58)

Изменение рентабельности в целом по предприятию за счет:

• количества реализованной продукции ( Р_к):

(9.59)

(9.60)

Р_к = Р_усл1 – Р₀ (9.61)

• изменения структуры продукции ( Р_стр):

(9.62)

Р_стр= Р_усл2 – Р_усл1 (9.63)

• цены реализации Р_ц:

(9.64)

Р_стр= Р_усл3 – Р_усл2 (9.50)

• удельных переменных затрат ( Р_пер):

(9.65)

Р_пер= Р_усл4 – Р_усл3 (9.50)

• удельных постоянных затрат ( Р_пост):

(9.66)

Р_пост= Р_усл1 – Р_усл4 (9.67)

Преимущество рассмотренной методики анализа показателей рентабельности состоит в том, что при ее использовании учитывается взаимосвязь элементов модели, в частности объема продаж, издержек и прибыли. Это обеспечивает более точное исчисление влияния факторов и как следствие – более высокий уровень планирования и прогнозирования финансовых результатов. [17]