Валютный клиринг

Валютный клиринг - это порядок проведения международных расчетов между странами, основанный на взаимном зачете платежей за товары и услуги, обладающие равной стоимостью, исчисленной в клиринговой валюте по согласованным ценам. Платежи наличной валютой и золотом производятся лишь на сумму разницы в товарных поставках и предоставленных услугах. Валютный клиринг использовался сначала только для внешнеторговых расчетов, а затем был распространен на операции неторгового характера.

Клиринг валютный применяется при межгосударственных расчетах на основе договора правительств этих государств. Отношения сторон строятся на взаимном зачете встречных требований и обязательств, вытекающем из стоимостного равенства товарных поставок и оказываемых услуг.

Вмешательство государства в сферу международных расчетов проявляется в периодическом использовании валютных клирингов - соглашений между правительством двух и более стран об обязательном взаимном зачете международных требований и обязательств. Валютный клиринг отличается от внутреннего межбанковского клиринга. Во-первых, зачеты по внутреннему клирингу между банками производятся в добровольном порядке, а по валютному клирингу - в обязательном: при наличии клирингового соглашения между странами экспортеры и импортеры не имеют права уклоняться от расчетов по клирингу. Во-вторых, по внутреннему клирингу сальдо зачета немедленно превращается в деньги, а при валютном клиринге возникает проблема погашения сальдо.

Классификация форм валютного клиринга:

1. В зависимости от числа стран-участниц различаются: односторонние, двухсторонние, многосторонние и международные клиринги

Многосторонний валютный клиринг отличается от двухстороннего тем, что зачет взаимных требований и обязательств и балансирование международных платежей осуществляются между всеми странами. охваченными клиринговым соглашением. Впервые в истории подобный клиринг в форме Европейского платежного союза функционировал с июня 1950 г. по декабрь 1958 г. В нем участвовали 17 стран Западной Европы.

2. По объему операций различаются полный клиринг, охватывающий до 95% платежного оборота и частичный, распространяющийся на определенные операции:

3. По способу регулирования сальдо клирингового счета различаются клиринги:

1) со свободно конвертируемым сальдо;

2) с конверсией, например по истечении определенного периода после образования сальдо;

3) неконвертируемые, по которым сальдо не может быть обменено на иностранную валюту и погашается в основном товарными поставками.

Валютные клиринги оказывают двоякое влияние на внешнюю торговлю. С одной стороны, они смягчают негативные последствия валютных ограничений, давая возможность экспортерам использовать валютную выручку. С другой стороны, при этом приходится регулировать внешнеторговый оборот с каждой страной в отдельности, а валютную выручку можно использовать только в той стране, с которой заключено клиринговое соглашение. Поэтому для экспортеров валютный клиринг невыгоденш0. К тому же вместо выручки в конвертируемой валюте они получают национальную валюту и, как правило, ищут пути обхода валютных клирингов. В их числе манипуляции с ценами в форме занижения контрактной цены в счете-фактуре (двойной контракт) с тем, чтобы часть валютной выручки поступила в свободное распоряжение экспортера, минуя органы валютного контроля: отгрузка товаров в страны, с которыми не заключено клиринговое соглашение; кредитование иностранного покупателя на срок, рассчитанный на прекращение действия клирингового соглашения

Этапы развития клиринговых расчетов в мировой экономике:

• 1 этап. В конце XVIII века в Западной Европе на крупных международных ярмарках формировались клиринговые палаты для проведения взаимных расчетов по сделкам. (1775 г. – первая клиринговая плата в Лондоне - «Ломбард стрит»).

• 2 этап. Период мирового экономического кризиса 1929-1933 гг

• 3 этап. 50-е гг. ХХ в. - Европейский платежный союз (июнь 1950 г. – декабрь 1958 г.).

• 4 этап. Европейское валютное соглашение (заключено в 1955 г., вступило в силу в 1958 г.). Действовало до 1972 г. Участвовало 17 стран

5 этап. Валютное соглашение в рамках ОЭСР 1973 г.

•6 этап. Многосторонний клиринг по операциям в экю. С 1999 г. – клиринг в евро

• 7 этап. Создание в 2000 г. в рамках европейского Экономического и валютного союза единой платежной системы ТАРГЕТ.