Характеристика денежного обращения

1. Полноценные деньги - денежные знаки, разменные на золото или золотые монеты.

Полноценные деньги обладают собственной внутренней стоимостью, т.е. абстрактной стоимостью, которая представляет собой материализацию человеческого труда. Пример: золотые деньги.

3 вида:

- штучные деньги – изменение стоимости происходит в штуках – зародышевая форма (скот, зерно, ракушки);

- весовые металлические деньги - слитки различной формы (проволока, пластины);

- золотые монеты.

2. Неполноценные деньги - неразменные на золото. Неполноценные деньги не обладают собственной внутренней стоимостью.

Когда неполноценные деньги обращались параллельно с золотым и деньгами, они были знаками (представителями) золота. После демонетизации золота, неполноценные деньги являются знаками (представителями) стоимости обращающихся товаров.

Стоимость обращающихся товаров определяют представительную стоимость бумажно-кредитной денежной массы.

2 вида неполноценных денег: бумажные, кредитные.

а) Бумажные деньги эмитируются с целью покрытия расходов государственного бюджета, не имеют устойчивого обеспечения (обеспечение падающее). Подвержены обесцениванию и инфляции.

б) Кредитные деньги. Выпускаются на нужды кредитования экономики в соответствии с нормальными потребностями экономики, имеют устойчивое или возрастающее обеспечение, неподвержены обесценению. Выпускаются в обращение в результате кредитной эмиссии. Кредитные орудия обращения – это векселя, чеки, кредитные карточки (банковские), выполняющие функции средства обращения и средства платежа, но деньгами не являющиеся. Вексель – зародышевая форма кредитных денег.

Появление бумажных денег обусловлено объективными закономерностями металлического обращения и дополнительными потребностями оборота в деньгах, вызванными развитием товарного производства при капитализме.

Причины перехода от металлических денег к бумажным:

1. Металлическое денежное обращение обходится слишком дорого и с развитием капитализма становится по существу невозможным, т.к. добыча драгоценных металлов отстает от роста потребности хозяйства в средствах обращения;

2.Стирание и естественный износ монет;

3.Порча монет государственной властью (ремедиум) и фальшивомонетчиками;

4. Выпуск бумажных знаков стоимости для покрытия государственных расходов.

Бумажные деньги как законченная форма знака стоимости появились в результате постепенного отделения номинального содержания денег от реального.

Бумажные деньги – это денежные знаки, наделенные принудительным номиналом, обычно неразменные на металл и выпускаемые государством для покрытия своих расходов.

Бумажные деньги являются «неполноценными», т.к. не обладают самостоятельной стоимостью. Они обладают покупательной способностью до тех пор, пока являются законным платежным средством.

Для бумажных деньги характерны 2 особенности:

1. Они не имеют собственной внутренней стоимости, т.к. на их производство не затрачен общественно необходимый труд. Они являются знаками - представителями стоимости товаров, находящихся в обращении (раньше стоимости золото).

Покупательная способность всей бумажно-денежной массы определяется потребностью товарооборота в деньгах (ПТОД) и не зависит от количества денег в обращении. Иное дело покупательная способность каждой денежной единицы: она представляет собой часть стоимости всех товаров в обращении, приходящаяся на одну денежную единицу, покупательная способность каждой денежной единицы зависит от количества денег в обращении.

2. Бумажные деньги неустойчивы по своей природе, т.е. они, как правило, обесцениваются, т.к. выпускаются для покрытия бюджетного дефицита, т.е. без учета потребностью товарооборота в деньгах. Бумажные деньги не размены на золото и не обладают собственной внутренней стоимостью, поэтому не действует механизм изъятия излишних бумажных денег из обращения (механизм сокровищ) => выпущенные сверх ПТОД бумажные деньги застревают в каналах обращения и обесцениваются.

Обесценивание денег - изменение покупательной способности одной бумажно-денежной единицы (но не всей бумажно-денежной массы).

Формы обесценивания денег:

Внутреннее обесценение денег - обесценение по отношению к товарам на внутреннем рынке, т.е. рост цен

Внешнее обесценение денег – обесценение денег по отношению к иностранной валюте, т.е. снижение (падание) курса национальной валюты.

Кредитные деньги - это знаки стоимости, возникающие на основе кредита. Они по своей природе сходны с бумажными деньгами в том, что не имеют собственной внутренней стоимости и являются представителями – знаками стоимости товаров в обращении (неполноценные деньги) = ПТОД, не зависит от количества денег в обращении, а покупательная стоимость 1 единицы обратно пропорциональна количеству денег в обращении. Кредитные деньги, как и бумажные деньги, обесцениваются, если их выпуск превышает ПТОД.

Кредитные деньги отражают движение ссудного капитала между кредиторами и заемщиками и в качестве средства платежа получают собственные формы существования.

Отличие кредитных денег от бумажных:

1. По природе - кредитные деньги имеют кредитную природу, которая обусловлена тем, что деньги выпускаются на основе кредитных операций, т.е. они служат не только знаками стоимости, но и знаками кредита.

2. По эмитенту (выпускающий). Кредитные деньги в качестве эмитента имеют банки. А бумажные деньги – государство, казначейство.

3. По обеспеченности. Бумажные деньги ничем не обеспечены. Кредитные деньги имеют кредитное обеспечение. Характер кредитного обеспечения определяется тем, на основе какой операции они выпускаются.

4. По характеру эмиссии (выпуск). Бумажные деньги выпускаются в порядке безвозвратного финансирования. Кредитные деньги - в порядке кредитования с возвратом в банк при погашении ссуды.

5. По происхождению. Бумажные деньги из функции средства обращения. кредитные деньги – средства платежа.

6. По характеру обращения. Бумажные деньги не устойчивы (обесценение). Кредитные деньги могут быть и устойчивыми и могут обесцениваться (зависит от характера операции, которые их выпускают).

Существует 3 канала эмиссии кредитных денег:

-кредитование хозяйства

-кредитование государства (правительства) ЦБ покупает государственные векселя, обязательства

- покупка иностранной валюты, золота.

Основными видами кредитных денег являются: вексель, банкнота, чек. кредитная карточка.

Банкнота исторически появилась из векселя. Это наличная форма кредитных денег, долговое обязательство банка (вексель на банкира). На современном этапе обязательство ЦБ. К

Классическая банкнота была разменна на золото.

Особенности размена: банкнота имела двойное обеспечение:

1. Кредитным обеспечением банкноты служил коммерческий вексель, т.е. банкнота выпускалась банком взамен коммерческого векселя (на основе учета-покупки векселя). Благодаря этому обеспечению коммерческого векселя выпуск банкноты происходил в основном в соответствии с ПТОД. Кроме того банкнота возвращалась в банк по истечению срока погашения векселя.

2. Золотым обеспечением служил золотой запас банка эмитента. Банкнота разменивалась свободно на золото по предъявлению векселя. Благодаря золотому обеспечению действовал автоматический (стихийный) механизм изъятия излишка банкнот из обращения. Выпущенные сверх ПТОД банкноты не застревали в каналах обращения, уходили в банки, через размен на золото. А золотые монеты уходили в сокровища. Т.о. количество банкнот в обращении всегда соответствовало ПТОД.

До первой мировой войны банкнота разменивалась на золото, государство решило сконцентрировать золото в своих руках, т.е. происходит обмен золота на банкноты. Изменяются основы обеспечения банкнот.

Отличие современной банкноты от классической:

1 –банкнота утратила золотое обеспечение, перестала размениваться на золото. На современном этапе эмиссия банкнот носит фидуциарный характер (не связан с золотом)

2 - изменился характер кредитного обеспечения: значительная часть банкнот стала выпускаться на основе кредитования государства, т.е. кредитным обеспечением стали служить не столько коммерческие векселя, сколько государственные долговые обязательства, таким образом банкнота может выпускаться без учета ПТОД

3 - современная банкнота может обесцениваться, т.к. выпускается без учета ПТОД и не действует механизм изъятия излишков банкнот.

Банкнота на современном этапе имеет двойственный характер:

1. Она остается кредитными деньгами.

2. По характеру обращения может приближаться к бумажным деньгам, т.е. может обесцениваться

Кредитные деньги в безналичной форме – это остатки на банковских счетах, депозитные деньги.

3 способа создания банковских депозитов:

1 - прием наличных денег во вклады. При этом количество денег в обращении не изменено: происходит замена одного вида денег банкнот, на другой – депозит;

2 - предоставление ссуды в безналичной форме;

3 -покупка банком иностранной валюты (или ценных бумаг) в безналичной форме и зачисления эквивалента валюты на счет продавца.

Вексель – денежный документ, был зародышевой формой кредитных денег. Это ценная бумага, удостоверяющая ничем не обусловленное обязательство (простой вексель) или приказ (переводной вексель) уплатить при наступлении срока указанную в векселе сумму.

Вексель выполняет функции:

1. Расчетная функция (функция денег)- средство обращения и платежа.

2. Кредитная функция - вексель используется для оформления кредита.

Особенности векселя:

1. Бесспорность – вексель является безусловным обещанием (приказом) уплатить по нему деньги

2. Абстрактность – в векселе не указываются причины его появления, т.е. текст векселя не связан со сделкой, на основе которого он возникает

3. Срочность – вексель – срочный документ. Точная дата может быть не указана, например, по предъявлению, через N дней.

Вексель является обращаемым документом, его можно свободно передавать из рук в руки при помощи индоссамента. Индоссамент – передаточная надпись на векселе.

Отличие банкноты от векселя:

1- по срочности: вексель обычно на срок от 3 до 6 месяцев; банкнота – бессрочная.

2- по обращаемости: вексель имеет ограниченную обращаемость, т.е. обращается среди ограниченного круга лиц (желающих принять вексель, доверяющих друг другу); банкнота имеет всеобщую обращаемость (является всеобщим платежным средством на территории страны).

Виды векселя:

по форме: переводной (тратта), простой.

Переводной вексель выписывается в форме приказа, а простой вексель в форме обязательства.

Эмитент переводного векселя (векселедатель) – трассант. Плательщик – трассат. Первый векселедержатель – ремитент (бенефициар). Трассант является кредитором трассата и должником ремитента.

- по эмитенту: переводной вексель выписывается кредитором плательщика, а прямой вексель самим плательщиком (должником)

- по содержанию: переводной и прямой вексель является обязательством. В прямом содержится обязательство должника, а в переводном – два обязательства.

Обязательство векселедателя перед ремитентом существует до момента акцепта векселя (согласие оплатить вексель). Оно носит вторичный характер, т.е. если трассат откажется от платежа, то платеж совершает трассант. После акцепта векселя должником становиться трассат (акцептант). За трассантом остается функция гаранта.

Прямой вексель является обязательством и по содержанию и по форме.

Переводной вексель по содержанию – обязательство, по форме – приказ.

- по операциям, лежащим в основе векселя.

Коммерческий (товарный, торговый) вексель возникает на основе продажи товаров с отсрочкой платежа на основе коммерческого кредита.

Финансовый вексель не связан с продажей товаров, с его помощью оформляются ссудные сделки в денежной форме.

Векселя, происхождение которых не связано с реальным перемещением ни товарных, ни денежных ценностей, являются фиктивными. К ним относятся дружеские, бронзовые (дутые), встречные векселя. Дружеский вексель возникает, когда одно предприятие «по дружбе» выписывает вексель другому, испытывающему финансовые затруднения, с целью получения последним денежной суммы в банке путем учета либо залога данного векселя. Если партнер выписывает дружеский вексель с целью гарантии оплаты, то такой вексель называют встречным. Векселя, выданные от вымышленных или некредитоспособных лиц, являются бронзовыми (дутыми).

Вексельное законодательство - совокупность правовых норм, регулирующих вексельные отношения. Право основано на международных и национальных документах: Женевские вексельные конвенции 1930г, к которым СССР присоединился в 1936г. В 1937г принято постановление ЦК о ведении прямых и переводных векселей. Она является переводом единообразного вексельного закона, принятого Женевской конвенцией.

Чек – ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное распоряжение чекодателя банку, произвести платеж указанной суммы чекодержателю.

Отличие чека от переводного векселя: вексель необязательно связан с банком. Чекодатель – владелец счета в банке. Чекодержатель – передает, предъявляет чек в банк. Плательщик - банк.

Функции:

1. Расчетная функция, с помощью чека (инструмента) вкладчик распоряжается счетом в банке.

2. Ценная бумага, как и вексель, не является деньгами

Виды чеков:

1. По способу указания получателя средств:

- Именные – указано имя чекодержателя

- Ордерные - указывается имя получателя

- Предъявительские – без указания имени получателя

2. По способу платежа:

- Обычный чек, как в наличной, так и в безналичной формах

- Расчетный - используется только при безналичных расчетах.

Чек, как и вексель, - инструмент безналичных расчетов. На основе чека возникла система безналичных расчетов, при которой большая часть взаимных претензий погашается, платеж производится на сальдо без участия наличных денег.

Банковская карточка – именной документ, удостоверяющий личность владельца счета в банке и дающий право на приобретение товаров и услуг, либо получения наличных (платежные карты). Эмитент – банк

Виды банковских карточек:

1. По времени совершения расчетов (с т.з. оплаты счета в банке):

- Дебетовые карточки, предварительно оплаченные карточки. Позволяет владельцу карточного счета использовать средства для покупки товаров и услуг в пределах остатка на счетах. Владелец дебетовых карточек может, по сути, списать деньги со счета, не прибегая к бумажным носителям.

- Кредитные карточки позволяют использовать средства сверх имеющихся на счетах (в пределах установленного лимита)

2. В зависимости от технического оформления:

- С магнитной полосой – карты, которые на обратной стороне имеет магнитную полосу, на которой хранится информация, включая номер карты (банковский текущий счет), фамилия, имя, срок годности (VISA, EUROCARD, MASTERCARD)

- СМАРТ – КАРТА – карта памяти, которая вместо магнитной полосы имеет встроенную в нее микросхему (микропроцессор). Она содержит память и устройство для считывания информации. Объем информации намного больше, чем карт с магнитной полосой, но они более дорогие.