Анализ оборотного капитала

Оборотный капитал – это часть капитала, вложенная в текущие активы (гот. продукция, сырье), вложения в ценные бумаги и ден средства (в кассе). Оборотные средства – это средства, которые однократно участвуют в процессе производства, полностью переносят свою стоимость на готовую продукцию; сроком службы менее 1 года, стоимостью менее определенного лимита.

Основ источник информации для анализа: бух баланс, отчет о приб. и убытк, данные первичного БУ.

Задачи анализа оборотных средств: - изучение изменения структуры и состава оборот средств; - группировка основных источников формирования оборот средств; - определение основных показателей эффективности использования оборот средств.

Оборот средства обеспечивают непрерывность процесса производства. Характерной их особенностью является скорость оборота. Элементы оборот капитала непрерывно переходят из сферы производства в сферу обращения и вновь возвращаются в производство.

Источники оборотных средств:

Собственные - уставный капитал, добавочный капитал, резервный капитал, Фонд накопления, Фонд социальной сферы, Целевые финансирования и поступления, Нераспределенная прибыль;

Заемные – Долгоср.кредиты банков, займы; краткоср.кредиты банков, займы, Коммерческие кредиты, Инвестиционный налоговый кредит;

Привлеченные - Кредиторская задолженность поставщикам и подрядчикам, по оплате труда, по страхованию, бюджету, прочим кредиторам, Резервы предстоящих расходов и платежей.

Оборотные средства группируются по следующим признакам:

1) По материально-вещественному содержанию: на производственные запасы, готовую продукцию, ден. средства, расчеты и прочие активы

2) Практике контроля, планирования и управления (нормируемые, ненормируемые)

3) Источники формирования (собств-е, заемные, привлеченные)

4) Ликвидности – скорости превращения в ден средства (абсолютно ликвидные, быстро реализуемые, медленно)

5) Степени риска вложения капитала (с мин., мал., ср., высоким риском вложения).

6) По стандартам учета и отражения в балансе п/п (оборот средства в запасах и затратах, расчеты, ден средства, проч активы)

Эффективность использования оборот средств характеризуется их оборачиваемостью – продолжительность прохождения средствами отд стадии производства и обращения.

Т_об(Оборачиваемость оборот средств в днях)=средний остаток обор средств за период * число дней анализируемого периода/выручка от реализации продукции

Коборачиваемости средств (характеризует размер V выручки от реализации продукции в расчете на 1 рубль оборот средств) = выручка от продаж/ср остаток обор ср-в; Т/Тоб. Рост коэф свидетельствует об более эффективном использовании оборот средств.

Кзагрузки ср-в (характеризует сумму оборот средств, авансируемых на 1 рубль выручки от реализации продукции)=1/ Коборачиваемости ср-в

Нормируемые – все обор-е фонды, а также остатки нереализованной готовой продукции на складе. Ненорм-мые–отгр. прод-ия, все виды ден-х ср-в и расчетов.

Групп-ка ОбС по способу отр-ия в бал. п/п позволяет выделить:

1) Мат об-е ср-ва (Мз) (осн-ые и всп-ные мат-лы, МБП,РБП,ГП,НЗП)

2)Дебит-ая зад-ть (Дз) (товары отгруж-е, расчеты с дебит-ми, пр-е обор-е акт вы)

3) Ден-е ср-ва (Дс) (касса, пр ден-е ср-ва, краткоср-е фин влож-я

Общая сумма обор-х ср-тв = Мз+Дз+Дс

Анализ обеспеченности обор ср-ми. Размер оборот средств устанавливается п/п путем разработки норм (установленная мера оборот средств, величина, выраженная в днях,%) и нормативов (величина регламентированной суммы ден средств, необходимых п/п на тот или иной период времени).

Норма запасов для отд вида обор ср-в= расход мат-ла в плановый период/плановый период * норма запаса материалов

К обор.ср-вам на п/п отн-ся: предметы труда, ГП на складах, ср-ва в расчётах, краткоср.ден.ср-ва.

Об.ср-ва обесп-т непр-ть процесса произв-ва, а скорость их обор.(оборачив-ть об.ср-в) хар-ют эф-ть их исп-ия.