Анализ состава и структуры имущества и источников его образования

Бух. баланс отражает наличие имущества орг-ции и источников его формирования на определенную дату. Он состоит из 5 разделов и составляется в нетто-оценке. В первых двух разделах отражено имущество предприятия по возрастанию его ликвидности, а в III, IV и V разделах отражается капитал предприятия, за счет которого сформировано имущество по возрастанию срочности оплаты.

Все имущество предприятия подразделяется на две группы – внеоборот. активы и оборот. активы. Критерием деления имущества является способ перенесения стоимости на готовый продукт, срок использования его в производственном процессе или производственном цикле.

Внеоборот.активы участвуют в производственном процессе длительное время и переносят свою стоимость на готовый продукт по частям в виде амортизационных отчислений. Оборот.активы участвуют в одном производственном цикле и свою стоимость переносят на готовый продукт сразу.

Нематер.активы – это такие активы предприятия, которые не имеют физической основы но служат длительный период и способны приносить доход. Это объекты интеллектуальной собственности (исключительное право на результаты интеллектуальной деятельности), исключительное право патентообладателя на изобретение, промышленный образец и т.д.. В бух. учете немат.активы принимаются по первоначальной стоимости, а в балансе их отражают по остаточной стоимости.

Основ. средства – это часть имущества, используемая в качестве средств труда в течение длительного периода, превышающего 12 месяцев, и способная приносить доход.

К финн-вым вложениям относят инвестиции предприятия в гос-е ценные бумаги, в ценные бумаги и уставные капиталы субъектов РФ, а также предоставленные другим орг-циям займы.

Собственные источники формирования имущества предприятия отражают в III разделе баланса – «Капитал и резервы».

Собственные источники формирования имущества называют еще собственным капиталом орг-ции, и он состоит из уставного капитала (складочного, паевого или уставного фонда), собственных акций, выкупленных у акционеров, отраженных в скобках для вычитания из суммы уставного капитала, добавочного, резервного капитала и нераспределенной прибыли или непокрытого убытка. Устав. капитал может изменяться по решению учредителей или при увязке его суммы с величиной чистых активов, с последующей корректировкой учредительных документов и перерегистрацией.

Добав. капитал формируется за счет дооценки основных средств, эмиссионного дохода (разница между рыночной и номинальной стоимостью размещенных акций), курсовых разниц по взносам в уставный капитал в иностранной валюте и целевых взносов некоммерческой орг-ции на финансирование капитальных расходов.Резервный капитал формируют акционерные общества и совместные предприятия в обяз-ном порядке, а ООО – в добровольном порядке.

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) в балансе отражается как отчетного года, так и прошлых лет. Долгосрочные кредиты и займы отражают в IV разделе баланса под названием «Долгосрочные обязательства». В этом разделе отражают кредиты и займы, которые необходимо погасить более чем через 12

Анализ динамики состава и структуры имущества предприятия основан на сравнении отчетных данных бух. баланса за ряд периодов.Анализ динамики состава и структуры имущества дает возможность установить размер абсолютного и относительного прироста или уменьшения всего имущества предп-я и отдельных его видов.

Прирост активы указывает на расширение деят-ти предп-я, но также может быть результатом влияния инфляции. Уменьшение актива свидетельствует о сокращении предп-ем хоз-го оборота и может быть следствием износа ОС, или результатом снижения платежеспособного спроса на ТРУ предприятия, ограничения доступа на рынки сырья, материалов, полуфабрикатов, либо включением в активный хоз-й оборот дочерних предп-й за счет материнской кампании.

Структура имущества зависит от специфики деят-ти организации. Например. Промыш-е предп-я машиностроения, приборостроения, судостроения, химич-й отрасли отличаются высоким уровнем фондоемкости, имеют в составе имущества до 70% основных фондов. Предприятия торговли, общест. питания, сервиса имеют иное структурное построение: на долю основных фондов приходится в среднем 20-30%, соответственно оборотные фонды составляют 70-80%. Поэтому оценка структуры имущества должна исходить из отраслевых и индив-х особенностей конкретного предп-я.

Методика оценки имущест-го состояния предпр-я включает в себя:

· Горизонтальный анализ статей баланса, основанный на изучении динамики показателей и определении их абсолютных и относительных изменений;

· Вертикальный анализ активных статей баланса, изучающий структуру имущества и причины ее изменения. В ходе верт-го анализа устанавливается удельный вес отдельных статей по отношению к валюте баланса и по отношению к стоимости внеоборотных и оборотных активов.

82. Анализ платежеспособности п/п и ликвидности его активов. Оценка платеж-сти по б-су осущ. на основе хар-ки ликвид-и обор-х активов, кот. опр-я временем, необ-ым д\превращения их в ДС. Чем меньше треб-ся вр.д\инкассации дан-го актива, тем выше его ликвидность. Л-ть б-са-возможность суб-та хозяйств-я обратить активы в наличность и погасить свои платежные обяз-ва.Она за­висит от степени соответ-я велич. имеющихся платежных с-тв величине к\сроч. долговых обязат-тв. Степень, в кот. оборот.ак.покрывают оборот.пассивы показ.коэф. текущ. л.(общ. коэф. пок­рытия долгов)=отнош-е всей суммы обор-х активов, вкл.запасы и НЗП, к общ.сумме КО.:(ОА- Р.буд.период.)/(КО-Д.буду.период.-Резервы предстоящ.р.и платежей).Превышение обор-х акт-в над к\сроч.фи­н. обязат-ми обесп-ет резервный запас д\компенсации убытков, кот. м/т понести п/п при размещении и ликвидации всех обор-х ак., кроме на­личности. Чем > величина этого запаса, тем > уве­ренность кт-ров, что долги будут погашены.Коэф. быстрой леквид-ти=(Д\с+ К\сроч.ФВ + ДЗ)/ К\сроч.фин.обяз-ва). Удовлетворяет обычно соотношение 0,7-1,0. Но оно м/т оказаться недостаточ­ным, если большую долю ликвидных ср-в сос-ет ДЗ, часть кот. трудно своевр-но взыскать. В таких случ. треб-ся соотнош-е большее. Если в составе обор-х ак. значит-ую долю зани­м-т д\с и их эквиваленты (ц\б), то это соотн-е м/б меньшим.Коэф-т абс-й л. (норма денеж-х ре­зервов) = (Д\с+ К\сроч.ФВ)/К\сроч.фин.обяз-ва(раздел V пассива б-са)). Чем >его величина, тем > гарантия погаш.долгов, т.к. д\этой гр.активов практически нет опасности потери ст-ти в случ.ликвидации п/п.Если коэф-т тек. л.и доля собст-го обор-го к-ла в формировании обор-х ак. <норматива, но есть тенденция роста этих показ-й, то опред-ся коэф. восстановления платежеспособности (Квп) за период, равный 6мес:Кв.п=(Кт.л.1+6)/Т*(Кт.л.1-Кт.л.0)/Кт.л.норм, Где Кт.л.1-факт-е значение коэф-та ликв-ти в конце отч-го периода;Кт.л.0-факт-е значение коэф-та ликвидности в начале отч-го периода;Кт.л.норм-нормативное значение коэф-та текущей лик­видности;6-период восстановления платежеспособности, мес.; Т-отчетный период, мес.Если Квп > 1, то у п/п есть реальная возможность вос­становить свою платежеспособность, и наоборот, если Квп < 1-у п/п нет реальной возможности восстановить свою платежеспособность в ближайшее вр.В случае, если факт-й уровень Ктл равен или выше нор­мативного знач.на конец периода, но есть тенденция его снижения, рассчитывают коэф-т утраты платеж-ти (Куп) за период, равный 3мес.:Ку.п.=Кт.л.1+3/Т*(Кт.л.1-Кт.л.о) / Кт.л.норм Если Куп. > 1, то п/п имеет реальную возможность сохранить свою платежес-ть в течение3х месс., и наоборот.

83.Ан-з фин устойч-ти (ФУ) ком орг. ФУ-целеполагающее св-во фин.ан-за. ФУ хар-ся сист.колич-х и кач-х пок-лей и тесно связана с показ-ми ликвид-ти и обеспечен-ти ОбА. Абсолют.ФУ: когда Запасы<(СК-ВА)+к\сроч.кт. и займы+КЗ. Нормальн.ФУ, котор. гарант-ся ее платежесп-тью: Запасы=(СК-ВА)+к\срочн.кт. и займы+КЗ. Неустойчив.фин. сост-е, при кот. им-ся сбои в платежесп-ти, но еще есть возм/ть ее восстан-я Запасы=(СК-ВА)+к\срочн.кт.и займы(ККЗ)+КЗ+СК^ОС, где СК^ОС-особая частьСК, предназ-го для обслуж-я др.КО, сдерживающая фин.напряж-ность. Кризисное фин.сост-ние: Запасы>(СК-ВА)+ККЗ+ КЗ+СК^ОС.Это не=во свидет-ет о предельно кризисном фин.полож-ии, находящейся на грани банкротства Степень ФУ м/о оценить и по др.показ-м:1)Коэф. обеспеч-ти запасов и зат-т соот-щей Σсобст-х ОбА: (КОСС)_З=(СК-ВА)/З; 2)излиш(+), недост(-)ср-в для устойч обесп-ти запасов: ФУ=(СС-ВА)+ККЗ+КЗ+ СК^ОС-З; 3)продолж-ть(Т) фин.устойч-ти, дн.Т=(ФУ*360)/N; 4)изл (недостат) источ-в покрытия на 1руб.зап-в и затрат: a=ФУ/З. Обобщающ показ-ми оценки ФУ яв-ся=>:1)К-т автономии (фин.незав-сти)=СК/А хар-т роль СК в формиров-и активов; 2)К-т ФУ= (СК+ДО)/А. М/о применять для расчета в кач-ве доп-ния и развития показ-ля фин.незав-ти, путем + к СК ср-в долгоср.Ктования; 3)К-тфин.зав-ти =ЗК/А; 4)К-т фин-ния=СК/ЗК; 5)К-т инв-ния= СК/ВА и К-т постоян.актива =ВА/СК по своим колич-м пок-лям либо превышают норматив(0,1), либо сущ-но приближены к нему или хар-ют т/о сложившуюся динамику; 6)К-т маневр-ти=(СК-ВА)/СК. След.пок-ли оц-ки ФУ связаны с харак-кой исп-ния ОбА: 1)КОСС=(СК-ВА)/ОА; 2)К-т соотнош-я мобильных и иммоб-х ср-в=ОА/ВА. 3)К-т соот-ния чистых ОбА и ЧА=ЧОА/ЧА; 4)фин.рычаг(леверидж) =ЗК/СК. К-т фин.левериджа не т/о яв-ся индикатором ФУ, но и оказ-т большое влияние на увелич-е или уменьш-е величины Пр и СК. 5)К-т соотн-нияАиСК=А/СК 6)К-т соот-я ОбА сСК=ОА/СК. 7)К-т соот-яДЗи КЗ = ДЗ/КЗ.

1)АбсФУ: Запасыи Затр<СОС (СК-ВА)

2)НормФУ: Зап и Затр<СОС+ДП(долгсроч пассивы)

3)ПредкризисФУ:ЗЗ<СОС+ДП+ККЗ(краткоср Кр и Займ)

4)КризисФу: ЗЗ>СОС+ДП+ККЗ