Состав, структура и движение ден. средств по видам деятельности организации

В современных условиях денежные средства являются одним из наиболее ограниченных ресурсов и успех предприятия в производственно-коммерческой деятельности во многом зависит от эффективности их использования. Нехватка денег тормозит хозяйственные процессы или снижает кредитоспособность предприятия со всеми вытекающими отсюда последствиями. Избыток денег (средства, которые не используются) приводит к потерям, связанным с упущенными возможностями.

Для реальной оценки финансового результата деятельности любого предприятия в первую очередь необходима информация о состоянии его финансовых ресурсов и их движении во времени, т. е. о денежных потоках.

Понятие "денежный поток" является агрегированным, включающим в свой состав многочисленные виды этих потоков, обслуживающих хозяйственную деятельность предприятия. Для целей как внутреннего так и внешнего анализа платежеспособности необходимо знать, из каких источников предприятие получает денежные средства и каковы основные направления их расходования. Следовательно, требуется определенная классификация денежных потоков.

В международной практике денежные потоки подразделяют по видам хозяйственной деятельности: текущей (операционной), финансовой, инвестиционной.

Денежный поток по операционной деятельности характеризуется денежными выплатами поставщикам сырья и материалов, сторонним исполнителям отдельных видов услуг; оплаты труда работникам, занятым в операционном процессе; налоговых платежей предприятия в бюджеты всех уровней и во внебюджетные фонды; другими выплатами, связанными с осуществлением текущей деятельности. Одновременно этот вид денежного потока отражает поступления денежных средств от покупателей продукции; денежные поступления от аренды, гонорары, комиссионные и другие доходы.

Денежный поток по инвестиционной деятельности характеризует платежи и поступления, связанные с осуществлением реального и финансового инвестирования, продажей выбывающих основных средств и нематериальных активов, с капитальными вложениями в земельные участки, здания и оборудование, нематериальные активы, а также с осуществлением долгосрочных финансовых вложений в другие организации, выпуском облигаций и других ценных бумаг долгосрочного характера и др.

Денежный поток по финансовой деятельности характеризует поступления и выплаты денежных средств, связанные с привлечением дополнительного акционерного капитала, получением долгосрочных кредитов и займов, уплатой в денежной форме дивидендов и процентов по вкладам собственников и некоторые другие денежные потоки, связанные с осуществлением внешнего финансирования хозяйственной деятельности.

ТЕКУЩАЯ (ОПЕРАЦИОННАЯ) деятельность

Приток:

1. Выручка от реализации продукции, работ, услуг.

2. Авансы, полученные от покупателей и заказчиков

3. Прочие поступления (возврат средств от поставщиков, средств по целевому финансированию, сумм, выданных ранее подотчетным лицам и др.)

Отток

1. Оплата счетов поставщиков.

2. Выплата заработной платы.

3. Отчисления на социальные нужды.

4. Расчеты с бюджетом.

5. Прочие выплаты

ИНВЕСТИЦИОННАЯ деятельность

Приток:

1. Выручка от реализации активов долгосрочного использования

2. Дивиденды и проценты по финансовым вложениям

3. Прочие поступления

Отток:

1. Вложения во внеоборотные активы.

2. Финансовые вложения долгосрочного характера

3. Прочие выплаты

ФИНАНСОВАЯ деятельность

Приток:

1. Кредиты и займы.

2. Дивиденды и проценты по краткосрочным финансовым вложениям.

3. Прочие поступления

Отток:

1. Возврат полученных ранее кредитов и займов.

2. Выплата процентов по кредитам и займам.

3. Краткосрочные финансовые вложения.

4. Прочие выплаты

Величину денежного потока можно рассчитать прямым или косвенным методом. При прямом методе величину денежного потока рассчитывают как разность между поступлением денежных средств и расходами, связанными с их выплатой. Косвенный метод основан на корректировке величины чистой прибыли до налогообложения за отчетный период путем исключения влияния на нее неденежных операций и доходов (расходов) от инвестиционной и финансовой деятельности.