Полученных по договору займа

Полученные по договору займа ценные бумаги налогоплательщик часто реализует третьим лицам. Эта операция выгодна при ожидаемом снижении котировок ценных бумаг. Если у организации на праве собственности нет аналогичных бумаг, стоимость которых не учтена в расходах, налоговая база в момент такой реализации не определяется. Эта сделка считается открытием короткой позиции (п. 8 ст. 282.1, абз. 1 п. 9 ст. 282 НК РФ). Исключение составляют случаи выбытия ценных бумаг, доход от которого не включается в налоговую базу, в частности (п. 8 ст. 282.1, абз. 2 - 8 п. 9 ст. 282 НК РФ):

- реализация по первой (второй) части РЕПО;

- передача заемщику (возврат заимодавцу) по договору займа ценными бумагами;

- конвертация ценных бумаг, являющихся предметом займа;

- погашение депозитарной расписки при получении представляемых ценных бумаг.

На дату получения в собственность ценных бумаг того же выпуска (дополнительного выпуска), инвестиционных паев того же паевого фонда, по которым была открыта короткая позиция, налогоплательщик определяет налоговую базу в соответствии со ст. ст. 280, 329 НК РФ (абз. 18 п. 9 ст. 282 НК РФ). При этом приобретение таких бумаг считается закрытием короткой позиции (абз. 11 - 13 п. 1 ст. 282 НК РФ).

То есть в день закрытия короткой позиции в налоговую в базу включается выручка, полученная от реализации заемных ценных бумаг. Цена приобретения аналогичных ценных бумаг принимается в уменьшение этой выручки (п. 2 ст. 280 НК РФ).

Примечание

Возможна ситуация, когда по ценным бумагам одного выпуска (дополнительного выпуска), инвестиционных паев того же паевого инвестиционного фонда открыто несколько коротких позиций. В этом случае последовательность их закрытия определяется налогоплательщиком самостоятельно. При этом в учетной политике необходимо закрепить один из следующих методов (абз. 15 - 17 п. 9 ст. 282 НК РФ):

- в первую очередь осуществляется закрытие короткой позиции, которая была открыта первой;

- закрытие короткой позиции осуществляется налогоплательщиком по стоимости ценных бумаг по конкретной открытой короткой позиции.

При этом выплаты по погашению номинальной стоимости ценных бумаг - предмета займа, полученные при открытой короткой позиции, признаются расходами на приобретение ценных бумаг (абз. 20 п. 9 ст. 282 НК РФ).

Также по ценным бумагам может быть предусмотрено начисление процентов. В этом случае купонный доход, накопленный за период между датами открытия и закрытия короткой позиции, признается процентным расходом заемщика. При этом в расходах учитываются и проценты, которые были выплачены эмитентом в указанный период (абз. 19 п. 9 ст. 282 НК РФ).

Объясняется это тем, что такие выплаты по ценным бумагам - предмету займа являются доходом заимодавца (п. 5 ст. 282.1 НК РФ).

Процентные расходы признаются на дату закрытия короткой позиции. Если на последнее число отчетного (налогового) периода закрытия короткой позиции не произошло, проценты включаются в налоговую базу на дату окончания соответствующего периода (абз. 19 п. 9 ст. 282 НК РФ).

При этом предметом займа могут выступать эмиссионные государственные или муниципальные ценные бумаги (облигации). В этом случае накопленный за время короткой позиции процентный доход налогоплательщик может принять только в уменьшение процентных доходов от таких ценных бумаг (абз. 19 п. 9 ст. 282 НК РФ). Следовательно, при отсутствии указанных доходов в отчетном (налоговом) периоде подобные затраты в налоговой базе учесть нельзя. При этом в п. 8 ст. 282 НК РФ также не содержится положений о возможности переноса таких расходов на будущее.