Главная Случайная страница Контакты | Мы поможем в написании вашей работы! | ||
|
В классификации лизинга приведено ряд основных признаков классификации, некоторые из которых имеют подклассы.
Лизинг целесообразно классифицировать по следующим признакам:
- по составу участников
- по типу арендуемых активов;
- по степени окупаемости;
- по условиям амортизации;
- по объему обслуживания;
- по сектору рынка;
- по целевому назначению;
- по организационным формам управления;
- по платежам;
- по намерениям участников;
- по способу финансирования;
- по степени окупаемости;
- по продолжительности;
- по характеру взаимодействия участников;
- по бухгалтерскому учету.
По способу финансирования различают следующие виды лизинга:
- лизинг, финансирующийся за счет собственных средств лизингодателя;
- лизинг, финансирующийся за счет привлеченных средств (средств инвесторов).
- раздельно финансирующийся лизинг, частично финансирующийся лизингодателем.
Лизинг различают по объему обслуживания передаваемого в лизинг имущества:
- «чистый» лизинг, если все обслуживание передаваемого в лизинг имущества берет на себя лизингополучатель;
- лизинг с полным набором услуг, когда на лизингодателя возлагается полное обслуживание арендуемого имущества;
- лизинг с частичным набором услуг, когда на лизингодателя возлагаются лишь отдельные функции по обслуживанию имущества.
Лизинг различают по продолжительности:
- краткосрочный лизинг, сроком до 1 года;
- среднесрочный лизинг, сроком от 1 до 3 лет.
- долгосрочный лизинг, сроком более 3 лет.
Лизинг классифицируют по целевому назначению: действительный лизинг,
фиктивный лизинг. Преследуется цель получения большей прибыли за счет налоговых и амортизационных льгот.
Лизинговые операции различают в зависимости от условий амортизации:
Лизинг с полной амортизацией и соответственно с выплатой полной стоимости объекта лизинга.
Лизинг с неполной амортизацией, и, следовательно, с неполной выплатой стоимости арендуемого имущества арендатором.
Лизинг различают по степени окупаемости:
Лизинг с полной окупаемостью, при котором в ходе срока действия одного договора происходит полная выплата лизингодателю стоимости арендуемого имущества.
Лизинг с неполной окупаемостью, когда в течении срока лизинга окупается только часть арендуемого имущества.
Лизинг классифицируют по характеру взаимодействия участников:
Классический лизинг - трехсторонняя лизинговая операция (поставщик - лизингодатель - арендатор).
Возвратный лизинг. При возвратном лизинге, сталкиваясь с проблемой недостатка финансовых активов, арендатор может передать основные средства в собственность лизингодателю с последующей их арендой. В этом случае арендатор возвращает часть денежных средств, затраченные ранее на приобретение капитальных товаров и в то же время продолжает ими пользоваться, выплачивая при этом надлежащую арендную плату, включающую стоимость проведения лизинговой операции и часть получаемых в ее ходе налоговых льгот.
Сублизинг, при котором большая (доля по стоимости) сдаваемого в лизинг актива берется в аренду у третьей стороны (инвестора).
Лизинг различают по намерениям участников:
Срочный лизинг - одноразовый (на один срок) лизинг.
Возобновляемый лизинг - продлевающийся по истечении первого срока контракта.
Лизинг различают по составу его участников:
Прямой лизинг, при котором собственник имущества самостоятельно передает его в лизинг. Прямой лизинг может быть только двухсторонним и организуется двумя участниками: лизингодателем и арендатором, однако в большинстве случаев, лизинговые операции являются многосторонними отношениями.
Косвенный лизинг - когда в лизинговой операции помимо лизингодателя и лизингополучателя участвуют другие хозяйственные субъекты. Косвенный лизинг можно классифицировать как:
трехсторонний лизинг; Классическая, трехсторонняя лизинговая операция (поставщик - лизингодатель - арендатор) представляется как передача арендатору предмета лизинга происходит через посредника - лизингодателя. Поэтому, выделяют трех основных участников: лизингодателя, арендатора и продавца передаваемых в лизинг активов. Лизингодатель, приобретает предмет лизинга и предоставляет его в аренду арендатору. Выполнению действий лизингодателя, в большей степени, подчинена организация лизинговой операции. При этом продавец продает лизингодателю активы, которые арендатор, получает у лизингодателя в аренду.
многосторонний лизинг - с числом участников от 4 до 7 и более (лизинг с участием внешних инвесторов, субарендаторов и т.д.). В многостороннем лизинге присутствуют второстепенные участники, обслуживающие лизинговые отношения: банк, кредитующий приобретение предметов лизинга лизингодателем и обслуживающий лизинговую операцию; страховая компания, страхующая арендуемое имущество; "внешние инвесторы", финансирующие лизинг; посредники (в том числе и финансовые), предоставляющие дополнительные услуги в подготовке и проведении лизинговой операции. Все они обеспечивают стабильность подготовки и проведения лизинговой операции. Лизинг классифицируют по организационным формам управления. В зависимости от состава участников лизинга, разделяют: управление прямым лизингом, управление косвенным лизингом.
В зависимости от количества управляемых участников, аналогично классификации по количеству участников, различают:
В прямом лизинге:
управление только двухсторонним лизингом;
в косвенном лизинге:
управление трехсторонним лизингом;
управление многосторонним лизином.
Кроме того, в зависимости от состава участников лизинга и количества управляемых в лизинге участников, формы управления лизингом можно классифицировать по организаторам управления, в прямом лизинге:
при двухстороннем лизинге (только лизингодатели): финансовая лизинговая компания; торговая организация; рейтинговая корпорация; оптово-сбытовая фирма. предприятие (фирма);
в косвенном лизинге:
при трехстороннем лизинге (только лизингодатели): коммерческий банк;
иное финансово-кредитное учреждение (не банк); финансовая лизинговая компания; специализированная лизинговая компания;
при многостороннем лизинге (лизингодатели и другие участники): брокерская лизинговая компания; трастовая корпорация;
финансово-кредитные учреждения финансирующие сделку.
Лизинг различают по платежам:
Все производящиеся в ходе проведения лизинговой операции можно разделить на собственно лизинговые платежи и не лизинговые (второстепенные) платежи. Лизинговые платежи - платежи, совершаемые арендатором в пользу лизингодателя за арендуемое имущество. Все лизинговые платежи можно классифицировать по 4 признакам.
По форме платежа:
- денежные платежи, когда расчет производится за счет денежных средств,
компенсационные платежи, когда расчеты производятся либо товарами, либо путем оказания встречной услуги лизингодателю;
- смешанные платежи, когда наряду с денежными выплатами допускаются платежи товарами или услугами.
В зависимости от применяемого метода начисления лизинговых платежей различают:
- платежи с финансированной общей суммой. Арендная плата в этом случае включает амортизационные отчисления от стоимости арендуемого оборудования, плату за пользование заемными средствами, сумму комиссионного вознаграждения лизингодателю за организацию лизинговой операции и плату за предоставленные им дополнительные услуги, связанные с техническим обслуживанием предмета лизинга;
- платежи с авансом (депозитом), когда арендатор сначала предоставляет лизингодателю аванс, до момента или в момент подписания лизингового соглашения, в установленном размере, а затем, после подписания акта приемки-передачи предмета лизинга в эксплуатацию, выплачивает, посредством периодических взносов в пользу лизингодателя, общую сумму лизингового платежа за вычетом суммы аванса (депозита);
- минимальные лизинговые платежи, представляющие собой сумму всех лизинговых платежей, которые должен произвести Арендатор за весь период лизинга, а также сумму, которую он должен уплатить, если намерен приобрести в собственность после окончания срока лизинга;
- неопределенные платежи, расчет которых базируется на некотором уровне установленной в соглашении процентной ставки определенной на каком либо основании. В основу расчетов может быть положена ставка рефинансирования, сумма прибыли полученной от реализации произведенной на арендованном оборудовании продукции, процентная ставка по связанному с лизингом кредиту, и другие параметры.
По периодичности выплат выделяют:
- периодические платежи (ежегодные, ежеквартальные, ежемесячные), уплачиваемые по согласованному сторонами графику, который прилагается к лизинговому соглашению;
- единовременные платежи, применяемые в сочетании с периодическими взносами, в случае если предусмотрена выплата лизингодателю аванса.
По способу уплаты лизинговых платежей различают:
- платежи с равными долями, предусматривающие одинаковые по размерам платежи арендатора лизингодателю, в течение всего срока лизинговой операции;
- платежи с увеличивающимися размерами, применяемые в основном лизингодателями, с устойчивым финансовым положением, когда на начальном этапе лизинга арендатору удобнее вносить арендную плату небольшими взносами, а затем, по мере освоения оборудования и наращивания темпов выпуска производимой на нем продукции, увеличивать размеры разовых комиссионных вознаграждений в рамках всей лизинговой операции;
- платежи с уменьшающимися размерами (ускоренные платежи), используемые арендаторами с устойчивым финансовым положением, когда в начальный период лизинга арендатор предпочитает погасить большую часть своей задолженности. С учетом финансового состояния и платежных возможностей арендатора в соглашении могут устанавливаться различные способы уплаты лизинговых платежей.
Лизинг различают по секторам рынка, где он проводится:
Внутренний лизинг, когда все участники лизинговой операции являются резидентами одной страны.
Внешний (международный) лизинг. К международному лизингу относят те операции, в которых хотя бы один из ее участников не является резидентом страны, в которой осуществляется лизинговая операция, или же все участники лизинга представляют разные страны. К этому же виду лизинга относят и операции, проведенные лизингодатели и арендаторы одной страны, если хотя бы одна из сторон осуществляет свою деятельность, имея совместный капитал с зарубежными партнерами. Внешний лизинг в свою очередь разделяют на:
экспортный лизинг; при экспортном лизинге зарубежной стороной является сторона арендатора и предназначенное для лизинга оборудование вывозится из страны на условиях экспортного контракта;
импортный лизинг; при импортном лизинге зарубежной стороной является лизингодатель, и оборудование поставляется в страну арендатора на условиях импортного контракта;
транзитный лизинг, при котором все участники находятся в разных странах.
Лизинг различают по типу арендуемых активов:
Лизинг физических (реальных) активов, в котором выделяют:
лизинг движимого имущества (машинно-технический лизинг);
лизинг недвижимого имущества (долгосрочная аренда зданий и сооружений), в котором относительно видов недвижимости выделяют:
лизинг недвижимости производственного назначения;
лизинг недвижимости непроизводственного назначения.
В бухгалтерском учете лизинг различают на финансовый и оперативный.
По составу участников сделки: прямой, косвенный, трехсторонний, многосторонний.
По степени окупаемости: с полной окупаемостью, с неполной окупаемостью,
По условиям амортизации: с полной амортизацией, с неполной амортизацией
По объему обслуживания: «чистый», с полным набором услуг, с неполным набором услуг.
По сектору рынка: внутренний, внешний.
По отношению к налоговым и амортизационным льготам: действенный, фиктивный.
По характеру лизингового платежа: денежный, компенсационный, смешанный.
Дата публикования: 2014-11-02; Прочитано: 929 | Нарушение авторского права страницы | Мы поможем в написании вашей работы!