Анализ имущественного положения предприятия

Согласно Приложения А., имущество ОАО на 2013 год составляло -149 942 млн. рублей, на основные средства приходится 70%, на оборотные – 30%. Собственный капитал Общества составляет 25 808 млн. рублей или 17%. Долгосрочные обязательства составляют 52%, краткосрочные – 31%.

Таким образом, можно отметить, что основные средства содержатся за счет собственного капитала частично, и у общества отрицательный результат оценки собственных оборотных средств (25808 -149942).

Чистые активы предприятия – это активы, свободные от долгов. [5]

Чистые активы предприятия (2012 год) = 144 121 – 76 125 – 35 289 = 32 707 млн. руб.

Чистые активы предприятия (2013 год) = 149 942 – 78 342 – 45 792 = 25 808 млн. руб.

Согласно Таблице 1. уставной капитал предприятия = 11 421 млн. руб. В 2012 и 2013 годах чистые активы предприятия превышали уставной капитал, это говорит о том, что пересматривать объем УК не требуется.

При анализе имущественного положения предприятия используется горизонтальный и вертикальный анализ баланса.

Горизонтальный (временной) анализ баланса – это изучение абсолютных показателей статей отчетности организации за определенный период, расчет темпов их изменения, то есть сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом. [6]

В приложениях А представлены: бухгалтерский баланс ОАО и отчет о финансовых результатах, которые будут являться основой анализа результатов финансово-хозяйственной деятельности ОАО за два периода.

Таблица 4. Горизонтальный анализ баланса

Наименование показателя	На 31.12.2013 г., млн. руб.	На 31.12.2012 г., млн. руб.	Абсолютная разница, млн. руб.	Темп прироста %
АКТИВ 1. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы				12,5
Результаты исследований и разработок	3 517	2 157	1 360	63,1
Основные средства	71 299	65 365	5 934	9,1
Доходные вложения в материальные ценности	-	-	-	-
Финансовые вложения	10 505	8 381	2 124	25,3
Отложенные налоговые активы	4 241	3 157	1 084	34,3
Прочие внеоборотные активы	14 954	16 402	-1 448	-0,09
Итого по разделу 1	104 578	95 461	9 117	9,6
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы	24 846	19 997	4 849	24,2
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	1 544	1 280		20,6
Дебиторская задолженность	15 912	19 237	-3 325	-0,17
Финансовые вложения		1 379	-1 310	-0,95
Денежные средства и денежные эквиваленты	2 993	6 766	-3 773	-0,56
Прочие оборотные активы	-		-1
Итого по разделу II	45 364	48 660	-3 296	-0,07
БАЛАНС	149 942	144 121	5 821	0,04
ПАССИВ III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал	11 421	11 421
Переоценка внеоборотных активов	28 231	28 996	-765	-0,03
Добавочный капитал	15 311	15 312	-1
Резервный капитал				23,3
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	(29 726)	(23 485)	-6 241	26,6
Итогопо разделу III	25 808	32 707	-6 899	-0,21
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства	65 627	64 406	1 221	0,02
Отложенные налоговые обязательства	-	-	-	-
Оценочные обязательства			-54	-0,06
Итого по разделу IV	78 342	76 125	2 217	0,03
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства	19 537	3 960	15 577	3 934
Кредиторская задолженность	22 670	28 927	-6 257	-0,22
Доходы будущих периодов				6 731
Оценочные обязательства	3 384	2 376	1 008	42,4
Прочие обязательства	-	-	-	-
Итого по разделу V	45 792	35 289	10 503	29,8
БАЛАНС	149 942	144 121	5 821	0,04

Согласно данным, представленным в таблице 4., можно отметить следующее:

· Стоимость имущества в целом уменьшилась на….. млн. руб.;

· Собственный капитал предприятия за 2013 год снизился на … млн. руб.;

· Долгосрочные обязательства выросли на 2 217 млн. руб.;

· Краткосрочные обязательства выросли на 10 503 млн. руб.

предприятие меняет технологическое состояние, увеличивает расходы на НИОКР, а в связи с тем, что «Сигма» не способен сам оплатить данные шаги развития, обращается к заемным источникам.

В результате снижения прибыли и увеличения долговых обязательств предприятие не выполнило ограничительные финансовые условия, которые были установлены банком, договорами на общую сумму 8 791 млн. руб., поэтому долгосрочная задолженность предприятия в размере 5 469 млн. руб. была перенесена в состав краткосрочных обязательств.

Вертикальный (структурный) анализ баланса – это исследование относительных показателей, доли каждой статьи в общем итоге.

Таблица 5. Вертикальный анализ баланса

Наименование показателя	На 31.12.2013 г., млн. руб.	Уд.вес, %	На 31.12.2012 г., млн. руб.	Уд. вес, %	Абсолютная разница, млн. руб.	Темп прироста %
АКТИВ 1. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы		0,006		0,006	-1	12,5
Результаты исследований и разработок	3 517	2,35	2 157	1,5	1 360	63,1
Основные средства	71 299	47,55	65 365	45,35	5 934	9,1
Доходные вложения в материальные ценности	-	-	-	-	-	-
Финансовые вложения	10 505	7,00	8 381	5,82	2 124	25,3
Отложенные налоговые активы	4 241	2,83	3 157	2,19	1 084	34,3
Прочие внеоборотные активы	14 954	9,97	16 402	11,38	-1 448	-0,09
Итого по разделу 1	104 578	69,74	95 461	66,24	9 117	9,6
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы	24 846	16,57	19 997	13,86	4 849	24,2
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	1 544	1,03	1 280	0,9		20,6
Дебиторская задолженность	15 912	10,62	19 237	13,35	-3 325	-0,17
Финансовые вложения		0,046	1 379	0,96	-1 310	-0,95
Денежные средства	2 993	1,996	6 766	4,69	-3 773	-0,56
Прочие оборотные активы	-	-		0,0007	-1
Итого по разделу II	45 364	30,26	48 660	33,76	-3 296	-0,07
БАЛАНС	149 942		144 121		5 821	0,04

Рассмотрим структуру актива на конец 2013 года в виде диаграммы

Не забыть проставить в диаграмме- цифры.

Рисунок 2. Структура активов ОАО в 2013 г.

На данной диаграмме видно, что в структуре активов преобладает доля основных средств (47,55%).

Рисунок 3. Структура активов ОАО в 2012 г.

Анализ данных показал……..

Таблица 6.Анализ источников формирования имущества ОАО в динамике

Наименование показателя	На 31.12.2013 г., млн. руб.	Уд. вес, %	На 31.12.2012 г., млн. руб.	Уд. вес, %	Абсолютная разница, млн. руб.	Темп прироста %
ПАССИВ III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал	11 421	7,62	11 421	7,92
Переоценка внеоборотных активов	28 231	18,83	28 996	20,12	-765	-0,03
Добавочный капитал	15 311	10,21	15 312	10,62	-1
Резервный капитал		0,34		0,32		23,3
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	(29 726)	-19,82	(23 485)	-16,3	-6 241	26,6
Итогопо разделу III	25 808	17,21	32 707	22,69	-6 899	-0,21
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства	65 627	43,77	64 406	44,69	1 221	0,02
Отложенные налоговые обязательства	-	-	-	-	-	-
Оценочные обязательства		0,53		0,59	-54	-0,06
Итого по разделу IV	78 342	52,25	76 125	52,82	2 217	0,03
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства	19 537	13,03	3 960	2,75	15 577	3 934
Кредиторская задолженность	22 670	15,12	28 927	20,07	-6 257	-0,22
Доходы будущих периодов		0,13		0,018		6 731
Оценочные обязательства	3 384	2,26	2 376	1,65	1 008	42,4
Прочие обязательства	-	-	-	-	-	-
Итого по разделу V	45 792	30,54	35 289	24,49	10 503	29,8
БАЛАНС	149 942		144 121		5 821	0,04

Рассмотрим структуру пассива на конец 2013 года в виде диаграммы

Рисунок 4. Структура источников формирования имущества ОАО

в 2013 г.

Преобладающей частью источников являются- заемные средства долгосрочного характера (43,77%).

Рисунок 5. Структура источников формирования имущества ОАО в 2012 г.

Исходя из рассмотрения двух диаграмм, можно отметить, что значительно вырос……..