Структура денежного потока

Приток	Отток
1. Выручка от реализации продукции	1. Затраты на производство и реализацию продукции
2. Амортизационные отчисления	2. Покупка оборудования
3. Получение кредита	3. Покупка нематериальных активов
4. Доходы от продажи имущества	4. Выплата процентов по кредитам
5. Доходы от сдачи имущества в аренду	5. Погашение кредитов
	6. Выплаты дивидендов
	7. Налоговые платежи

Необходимо отразить плановое движение наличных денежных средств с разбивкой по годам (табл.22).

Оценка эффективности инвестиционного проекта

Оценка эффективности предлагаемого проекта может быть проведена с помощью нескольких показателей:

· чистый дисконтированный доход (ЧДД);

· индекс доходности (ИД);

· внутренняя норма доходности (ВНД);

· срок окупаемости (Т_ок).

Для расчета этих показателей потребуются следующие данные (табл.23).

Таблица 22

План движения денежной наличности

Наименование показателя	Величина показателя по годам
до начала производ-ства	1-ый год	2-ой год	…	n- ый год
1. Денежные средства в наличии на начало года
2. Выручка от реализации продукции
3. Условно-переменные затраты
4. Условно-постоянные затраты (без амортизации)
5. Проценты за кредит
6. Налоги
7. Денежные средства от производственной деятельности (стр.2-стр.3- стр.4- стр.5-стр.6)
8. Выплаты на покупку основных фондов
9. Выплаты на покупку объектов интеллектуальной собственности
10. Другие издержки подготовительного периода
11. Продажа основных фондов
12. Денежные средства от инвестиционной деятельности (стр.11-стр.8-стр.9-стр.10)
13. Уставный капитал
14. Кредиты
15. Погашение кредита
16. Денежные средства от финансовой деятельности (стр.13+стр.14-стр.15)
17. Денежные средства в наличии на конец года (стр.1+стр.7+стр.12+стр.16)

Таблица 23