Студопедия.Орг Главная | Случайная страница | Контакты | Мы поможем в написании вашей работы!  
 

Оценка ликвидности бухгалтерского баланса



Цель работы: рассмотрение понятия ликвидности бухгалтерского баланса, проведение оценки ликвидности имущества в организации и сравнение фактического состояния организации с нормативными показателями.

Ликвидность коммерческой организации является более узким по сравнению с ее платежеспособностью понятием и представляет собой способность коммерческой организации выполнять краткосрочные обяза­тельства и осуществлять непредвиденные расходы.

Наряду с понятием ликвидности коммерческой организации суще­ствует понятие ликвидности ее бухгалтерского баланса. По отношению к бухгалтерскому балансу коммерческой организации ликвидность - это скорость реализации активов коммерческой организации с целью пре­вращения их в денежные средства для покрытия краткосрочных обяза­тельств. Платежными средствами для покрытия краткосрочных обяза­тельств считаются оборотные активы, и для обеспечения ликвидности возникает необходимость в течение короткого времени превратить обо­ротные активы в денежные средства.

Бухгалтерский баланс организации, располагающей достаточными средствами, которые могут быть легко мобилизованы для покрытия крат­косрочных обязательств, называется ликвидным, а бухгалтерский баланс организации, не располагающей такими средствами - неликвидным.

Для оценки ликвидности коммерческой организации и ее бух­галтерского баланса используются абсолютные и относительные показатели.

Абсолютный показатель оценки ликвидности организации - чистые оборотные активы. Чистые оборотные активы показывают сумму оборот­ных активов, которые останутся у организации после погашения за их счет всех краткосрочных обязательств, и рассчитываются по следующей формуле (3):

ЧОА = ОБА - КО, (3)

где ЧОА - чистые оборотные активы;

ОБА - оборотные активы;

КО - краткосрочные обязательства.

Рекомендуемое значение чистых оборотных активов - больше нуля, поскольку в самом общем случае у организации после погашения всех краткосрочных обязательств должны остаться оборотные средства для продолжения осуществления текущей деятельности.

Относительные показатели оценки ликвидности - коэффициенты абсолютной, быстрой и текущей ликвидности.

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может быть погашена немедленно.

Коэффициент быстрой ликвидности характеризует обеспеченность краткосрочных обязательств организации высоколиквидными активами (денежными средствами) и активами средней ликвидности (краткосроч­ными финансовыми вложениями и краткосрочной дебиторской задол­женностью (до 12 месяцев)).

Коэффициент текущей ликвидности характеризует обеспеченность краткосрочных обязательств организации всеми его оборотными активами.

Необходимо отметить, что для оценки ликвидности организации помимо коэффициентов абсолютной, быстрой и текущей ликвидности могут применяться так называемые промежуточные коэффициенты лик­видности, получаемые последовательной подстановкой в числитель эле­ментов оборотных активов при сохранении краткосрочных обязательств в знаменателе.

Оценка ликвидности бухгалтерского баланса осуществляется путем перегруппировки активов по скорости их реализации (ликвидности) и пассивов по степени их срочности (погашаемости) с последующим их сравнением. При этом выделяются четыре группы активов и четыре груп­пы пассивов.

Группы активов:

А1 - наиболее ликвидные активы (финансовые вложения, денежные средства и денежные эквиваленты);

А2 - быстро реализуемые активы (краткосрочная дебиторская задолженность);

A3 - медленно реализуемые активы (запасы, НДС по приобретенным ценностям, долгосрочная дебиторская задолженность, прочие оборотные активы);

А4 - трудно реализуемые активы (внеоборотные активы).

Группы пассивов:

П1 - наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность);

П2 - краткосрочные обязательства (заемные средства, прочие краткосрочные обязательства;

ПЗ - долгосрочные обязательства (долгосрочные обязательства за вычетом статьи «оценочные обязательства»;

П4 – постоянные пассивы (капитал и резервы, доходы будущих периодов, оценочные обязательства)

Сопряженные группы активов и пассивов сравниваются между со­бой с целью выявления платежных излишков и платежных недостатков по ним и отслеживания изменения структуры составных частей бухгал­терского баланса.

Рекомендуемые соотношения сопряженных групп активов и пасси­вов, характеризующие абсолютно ликвидный бухгалтерский баланс, сле­дующие (4):

А1≥П1, А2≥П2, АЗ≥ПЗ, А4 < П4 (4)

Следует подчеркнуть, что добиться абсолютно ликвидного баланса сложно, но возможно путем оптимизации основных финансовых потоков коммерческой организации, которые возникают между ней и кредитора­ми, инвесторами, покупателями, поставщиками, собственниками.

Анализ показателей оценки ликвидности коммерческой организации и ее бухгалтерского баланса ведется в динамике, в сопоставлении с реко­мендуемыми значениями и соотношениями, с данными других предпри­ятий. По итогам анализа делается вывод о степени ликвидности коммер­ческой организации и ее бухгалтерского баланса (абсолютная, нормаль­ная, удовлетворительная, неудовлетворительная) и причинах ее измене­ния, а также об уровне финансового риска (в аспекте ликвидности): пол­ное отсутствие, низкий, средний, высокий, - связанного с деятельностью данной коммерческой организации.

Задание 1. По данным бухгалтерского баланса распределите все имущество организации с точки зрения ликвидности (таблица 6). Сделайте выводы о динамике абсолютных показателей ликвидности активов организации.

Задание 2. По данным бухгалтерского баланса распределите все источники формирования средств организации (обязательств) с точки зрения срочности их погашения (таблица 6). Сделайте выводы о динамике абсолютных по­казателей обязательств организации.

Задание 3. Используя данные таблицы 6 и формулы соотношения активов по степени их ликвидности и пас­сивов по степени срочности их погашения, установите ликвидность ба­ланса организации.

Задание 4. Опираясь на данные бухгалтерского баланса, определите структуру активов организации по классу ликвидности (таблица 8).

ВЫВОДЫ:_______________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________


Таблица 6 – Группировка активов и пассивов баланса, тыс. руб.

Группа активов 201_г. 201_г. 201_г. Группа пассивов 201_г. 201_г. 201_г. Платежный излишек (+) или недостаток(-)
201_г. 201_г. 201_г.
А1       П1            
А2       П2            
А3       П3            
А4       П4            
Итого       Итого            

Таблица 7 – Соотношение активов и пассивов

Абсолютно ликвидный баланс 201_г. 201_г. 201_г.
А1≥ П1      
А2≥ П2      
А3≥ П3      
А4 < П4      

Таблица 8 - Структура активов по классу ликвидности

Наименование актива 201_ г. 201_ г. 201_ г. Отклонение 201_ г. к 201_ г. (+;-), %
Сумма, тыс. руб. в % к итогу Сумма, тыс. руб. в % к итогу Сумма, тыс. руб. в % к итогу
Активы первого класса ликвидности              
Активы второго класса ликвидности              
Активы третьего класса ликвидности              
Активы четвертого класса ликвидности              
Всего   100,0   100,0   100,0 Х

ВЫВОДЫ:_______________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________


1.3 Оценка платежеспособности и финансовой устойчивости организации

Цель работы: изучение понятия платежеспособности, проведение оценки платежеспособности и финансовой устойчивости организации.

Одной из важнейших характеристик финансового состояния ком­мерческой организации является ее платежеспособность, под которой по­нимается способность коммерческой организации рассчитываться по всем своим обязательствам (долгосрочным и краткосрочным).

Платежеспособность коммерческой организации определяется на­личием необходимых платежных средств для своевременных расчетов с поставщиками, рабочими и служащими по заработной плате, финансовы­ми органами, налоговой системой, банками и другими контрагентами.

Для того чтобы оценить платежеспособность, необходимо про­анализировать, какие средства и каким образом могут быть мобилизованы для предстоящих расчетов.

В общем случае предприятие платежеспособно, когда его активы превышают внешние обязательства.

В качестве показателей оценки платежеспособности коммерческой организации необходимо использовать финансовые коэффициенты, пред­ставленные в таблице 8.

Анализ показателей оценки платежеспособности коммерческой ор­ганизации ведется в динамике, в сопоставлении с рекомендуемыми зна­чениями. По итогам анализа делается вы­вод о степени платежеспособности коммерческой организации (абсолют­ная, нормальная, удовлетворительная, неудовлетворительная) и причинах ее изменения, а также об уровне финансового риска (в аспекте платеже­способности): полное отсутствие, низкий, средний, высокий, связанного сдеятельностью данной коммерческой организации.

Задание1. Используя данные бухгалтерского баланса и таблицы 9, рассчитайте финансовые коэффициенты платежеспособности. Оцените их динамику, сравните каждый коэффициент с нормативным значением и сделайте вывод об изменении платежеспособности организации за анализируемый период.

Задание 2. Определите тип финансовой устойчивости организации (таблица 10).

Задание 3. Используя данные бухгалтерского баланса и таблицы 11, рассчитайте коэффициенты финансовой устойчивости. Оцените их динамику, сравните каждый коэффициент с нормативным значением и сделайте вывод об изменении финансовой устойчивостиорганизации за анализируемый период.

Таблица 9 – Показатели платежеспособности организации

Показатели Норматив 201_г. 201_г. 201_г. Отклонение 201_ г. к 201_ г. (+;-)
Текущая ликвидность, тыс. руб. ТЛ = (А1 + А2) – (П1 + П2)   -        
Перспективная ликвидность, тыс. руб.ПЛ = А3 –П3   -        
Коэффициент общей ликвидности L1 = (А1 + 0.5 А2 + 0.3 А3) / (П1 + 0.5 П2 + 0.3 П3)   L1 ≥ 1        
Коэффициент абсолютной ликвидности L2 = А1 / (П1 + П2) L2≥ 0.2-0.7        
Коэффициент «критической» оценки L3 = (А1 + А2) / (П1 + П2)   L3 ≥ 0.8-1        
Коэффициент текущей ликвидности L4 = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2)   L4 ≥ 2        
Доля оборотных активов в валюте баланса L6 = (А1 + А2 + А3) / валюта баланса   -        
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами L7 = (П4 - А4) / (А1 + А2 + А3)     L7 ≥ 0.1        

ВЫВОДЫ:___________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________

Таблица 10 – Динамика абсолютных показателей финансовой устойчивости, тыс. руб.

Показатели 201_ г. 201_ г. 201_ г.
Запасы и затраты (ЗЗ)      
Собственные оборотные средства (СОС)      
Долгосрочные обязательства, тыс. руб.      
Краткосрочные заемные средства, тыс. руб.      
Долгосрочные источники (ДИ)      
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (ВИ)      
Излишек (недостаток) собственных оборотных средств (СОС-ЗЗ)      
Излишек (недостаток) долгосрочных источников (ДИ-ЗЗ)      
Излишек (недостаток) общей величины основных источников формирования запасов и затрат (ВИ-ЗЗ)      
Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации { } { } { }

ВЫВОДЫ:___________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________


Таблица 11 - Динамика относительных показателей финансовой устойчивости

  Наименование показателя   201_ г. 201_ г. 201_ г. Отклонение 201_ г. к 201_ г. (+;-)
Капиталы и резервы, тыс. руб.          
Долгосрочные обязательства, тыс. руб.        
Краткосрочные обязательства, тыс. руб.        
Всего источников, тыс. руб.        
Собственные оборотные средства, тыс. руб.        
Коэффициент финансовой устойчивости        
Коэффициент финансовой независимости        
Коэффициент маневренности собственного капитала        
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств        

ВЫВОДЫ:___________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________





Дата публикования: 2015-03-26; Прочитано: 1861 | Нарушение авторского права страницы | Мы поможем в написании вашей работы!



studopedia.org - Студопедия.Орг - 2014-2024 год. Студопедия не является автором материалов, которые размещены. Но предоставляет возможность бесплатного использования (0.009 с)...