Бухгалтерский баланс как главный источник информации анализа финансового состояния. Анализ структуры актива и пассива баланса

Основным источником информации для проведения финансового анализа является бухгалтерский баланс. Баланс отражает со­стояние имущества, собственного капитала и обяза­тельств хозяйствующего субъекта на определенную дату. Информация в ба­лансе дается в одном измерителе - денежном. Общий итог баланса называется валютой баланса и характеризует размер средств хозяйствующего субъекта.

Баланс состоит из актива и пассива. В активе отражается имущество предприятия, в пассиве источники его формирования.

Бухгалтерский баланс классифицируется по следую­щим признакам:

1. По времени составления: вступительный (на момент возникновения пред­приятия), текущий (на начало и конец анализируемого пе­риода), ликвидационный (при ликвидации предприятия), разделительный (на момент разделения предпри­ятия на несколько предприятий), объединительный (на момент объединения пред­приятий в одно).

2. По источникам составления: инвентарный (на основе инвентарной описи),нижный (на основе книжных записей текущего учета),генеральный (на основании данных книжных за­писей и инвентаризации).

3. По объему информации: единичный (деятельность только одного предпри­ятия), сводный (путем сложения сумм, числящихся на статьях нескольких единичных балансов).

4. По характеру деятельности: основной деятельности, не основной деятельности.

5. По формам собственности: государственные, коллективные, частные, смешанные.

6. По объекту отражения: самостоятельные,структурных подразделений.

7. По способу очистки: баланс-брутто - это баланс, включающий в себя регулирующие статьи. Регулирующими статьями называются статьи, суммы по которым при опре­делении фактической себестоимости (или оста­точной стоимости) средств вычитаются из сумм других статей; баланс-нетто - это баланс, из которого исключе­ны регулирующие статьи. Исключение из балан­са регулирующих статей называется очисткой. Ба­ланс-нетто обычно составляется при анализе финансового положения предприятия, для упро­щения расчета. Изменение активов хозяйствующего субъекта всегда проводится в сопоставлении с изменением финансовых результатов. Активы хозяйствующего субъекта состоят из внеобо­ротных и оборотных средств. Общую структуру активов характеризует коэффици­ент соотношения оборотных и внеоборотных активов (Ко/вн): Ко/вн = Оборотные активы/ Внеоборотные активы. Значение данного коэффициента определяется отраслевыми особенностями кругооборота средств хозяйствующего субъекта.

В ходе анализа выявляются статьи активов, по кото­рым произошел наибольший вклад в прирост общей ве­личины внеоборотных активов и активов хозяйствую­щего субъекта в целом. На основе анализа выявляется тип стратегии хозяйствующего субъекта в отношении долгосрочных вложений. Высокий удельный вес нема­териальных активов в составе внеоборотных активов и высокая доля прироста нематериальных активов в изме­нении общей величины внеоборотных активов за отчет­ный период свидетельствуют об инновационном характе­ре стратегии хозяйствующего субъекта, т. е. ориентации вложений в интеллектуальную собственность.

Анализ качества текущих (оборотных) активов про­водится на внутренних учетных данных. Прежде всего, необходимо определить удельный вес тех активов, воз­можность реализации которых представляется малове­роятной. К ним относят залежалые запасы материалов, продукцию, не пользующуюся спросом, сомнительную дебиторскую задолженность, незавершенное производ­ство. От того, насколько велик удельный вес этой груп­пы в составе имущества хозяйствующего субъекта, зави­сит ликвидность.

Затем необходимо проанализировать отношение труднореализуемых активов к легко реализуемым. Лег­ко реализуемые активы определяются как разность меж­ду общей величиной текущих активов и труднореализу­емыми активами. Увеличение их отношения к легко реализуемым активам свидетельствует о снижении лик­видности оборотных активов. В условиях нестабильно­сти экономики для большинства российских предпри­ятий стало выгодно вкладывать денежные средства в производственные запасы и другие товарно-материаль­ные ценности.

Важную характеристику структуры средств дает ко­эффициент имущества производственного назначения Ки. п. н = (ОФ + НЗС + ЗП +НЗП) / А, где ОФ - основные фонды;НЗС - незавершенное строительство;ЗП - запасы;НЗП - незавершенное производство;А - активы. Нормальным считается следующее ограничение по­казателя — Ки. п. н > 0,5.

Анализ структуры пассивов. Причины увеличения или уменьшения имущества хозяйствующего субъекта уста­навливают в ходе анализа происшедших изменений в составе источников его образования. Поступление, приобретение и создание имущества осуществляется за счет собственных и заемных средств, характеристика соотношения которых раскрывает суще­ство финансового положения.

Анализ предполагает оценку состава, структуры и ди­намики изменения собственных и заемных средств в це­лом в источниках имущества. Затем необходимо отдель­но проанализировать состав и динамику элементов собственного и заемного капитала.

Собственный капитал включает разные по своему экономическому содержанию, по принципам формиро­вания и использования источники: уставный капитал, добавочный, резервный капитал, фонд социальной сфе­ры, целевые финансирования и поступления, нераспре­деленная прибыль.