Маржинальная прибыль и точка безубыточности

В точке безубыточности, где объем реализации такой, что предприятие покрывает все свои затраты не получая прибыли, маржинальная прибыль только покрывает постоянные затраты. Иными словами, маржинальная прибыль равна постоянным затратам.

На приведенном ниже рисунке точка безубыточности 20 штук реализации определенного товара.

При таком объеме реализации линия дохода пересекает линию затрат и идет выше линии затрат, линия прибыли пересекает 0 и переходит в положительную зону, а линия маржинальной прибыли (маржинального дохода) пересекает линию постоянных затрат.

Маржинальная прибыль — превышение выручки от реализации над всеми переменными затратами, связанными с данным объемом продаж. Другими словами, маржинальная прибыль — это разница между выручкой от реализации и переменными затратами.

Постоянные затраты в данном случае представляют собой объем средств, которые тратятся на производство продукции вне зависимости от ее объема, например, к таким видам затрат относят арендную плату, зарплату персонала, а также налоги на собственность и аналогичные выплаты, которые делаются предприятием.

Расчет маржинальной прибыли применяется в том случае, если предприятие выпускает несколько видов продукции, на основе подобного анализа можно определить, какой из видов продукции приносит компании наибольшую прибыль

Термин маржинальная прибыль тесно связан с точкой безубыточности. Под данным термином понимается момент, когда маржинальная прибыль равна 0, а предприятие только покрывает свои затраты на производство продукции или предоставление услуг, не получая никакой прибыли. Очевидно, что в случае неверного управления компанией маржинальная прибыль может стать отрицательной, в этом случае руководство предприятия должно принимать срочные меры для выхода из создавшейся ситуации.

Кроме того, расчет маржинальной прибыли также производиться для каждого клиента, что позволяет определить наиболее выгодные направления деятельности компании.

Еще один термин, с которым связан расчет маржинальной прибыли, является маржинальная рентабельность, которая является отношением маржинального дохода к обороту предприятия. Вычисление маржинальной прибыли часто применяется при оценке маркетинговых акций, необходимо, чтобы затраты на рекламу товара превышали полученную компанией прибыль.

Смысл маржинальной прибыли состоит в следующем. Формирование прямых затрат осуществляется непосредственно по каждому виду продукции. Формирование же накладных расходов осуществляется в рамках всего предприятия. То есть, разница между ценой продукта и прямыми затратами на его производство может быть представлена как потенциальный "взнос" каждого вида продукта в общий конечный результат деятельности предприятия. Или, маржинальная прибыль - это предельная прибыль, которую может получить предприятие от производства и продажи каждого вида продукта

На основании соотношения MC и MR фирма, ставящая цель увеличить прибыль, регулирует количество выпускаемой продукции.

Пока MR(добавочная выручка) больше MC (добавочных издержек), фирма увеличивает производство, т.к. еë прибыль растет от выпуска дополнительной единицы продукции.

При MR = MC фирме стоит остановиться в наращивании объемов выпуска.

При MR < MC фирме стоит пересмотреть свою политику по количеству выпуска продукции, но это не всегда значит, что ей стоит немедленно уменьшать количество производимой продукции.

При таком объеме реализации линия дохода пересекает линию затрат и идет выше линии затрат, линия прибыли пересекает 0 и переходит в положительную зону, а линия маржинальной прибыли (маржинального дохода) пересекает линию постоянных затрат.

Прежде чем говорить об анализе маржинального дохода, определимся с самим понятием маржинального дохода.

В научной и практической литературе, под маржинальным доходом (предельным доходом) понимается разность между выручкой предприятия и ее переменными затратами. Логика такой трактовки маржи исходит из того что, чем больше ее сумма, тем больше вероятность компенсации постоянных затрат предприятия и получения им прибыли от хозяйственной деятельности.

Маржинальный доходрассчитывается по следующей формуле:

МД = ЧВ – ПЗ где, МД - маржинальный доход; ЧВ - чистая выручка (без НДС и акцизов); ПЗ - переменные затраты.

По сути, анализ маржинального дохода это определение объема производства продукции, который обеспечивает, как минимум, покрытие суммы переменных затрат.

Операционный рычаг, рассчитанный для заданного объема продаж и применяемый для оперативного определения величины получаемой прибыли в зависимости от изменения объема продаж, выше на тех предприятиях, на которых выше соотношение постоянных затрат к переменным, и, соответственно, ниже в обратном случае. Значение операционного рычага позволяет путем умножения на процент изменения объема продаж определить, на сколько процентов изменится объем прибыли.