Анализ состава и динамики балансовой прибыли

Показатели прибыли, используемые в АХД. Анализ состава, динамики и выполнения плана балансовой прибыли. Факторы, формирующие балансовую прибыль предприятия. Нейтрализация инфляционного фактора при анализе финансовых результатов. Влияние учетной политики предприятия на размер прибыли.

В процессе анализа используются следующие показатели прибыли:

маржинальная прибыль - это разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции;

прибыль от реализации продукции, работ и услуг представляет собой разность между суммой маржинальной прибыли и постоянными расходами отчетного периода;

балансовая (валовая) прибыль включает финансовые результаты от реализации продукции, работ и услуг, доходы и расходы от финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные доходы и расходы;

налогооблагаемая прибыль - это разность между балансовой прибылью и суммой прибыли, облагаемой налогом на доход (по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях), а также суммы льгот по налогу на прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически пересматривается;

чистая (нераспределенная) прибыль - это та прибыль, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;

капитализированная (реинвестированная) прибыль - это часть нераспределенной прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов, т.е. в фонд накопления;

потребляемая прибыль - та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов, персоналу предприятия или на социальные программы.

Механизм формирования данных показателей представлен на рис. 17.1.

В процессе анализа необходимо изучить состав балансовой прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год. При изучении динамики прибыли следует учитывать инфляционные факторы изменения ее суммы. Для этого выручку корректируют на средневзвешенный индекс роста цен на продукцию предприятия в среднем по отрасли, а затраты по реализованной продукции уменьшают на их прирост в результате повышения цен на потребленные ресурсы за анализируемый период.

Как показывают данные табл. 17.1, план по балансовой прибыли перевыполнен на 8,1%. Темп ее прироста к прошлому году в сопоставимых ценах составляет 6,6%. Наибольшую долю в балансовой прибыли занимает прибыль от реализации товарной продукции (96,48%). Удельный вес прочих операционных финансовых результатов составляет всего 4,85%, но с развитием рыночных отношений он может быть значительно большим.

После этого следует основательно изучить факторы изменения каждой составляющей общей суммы прибыли (рис. 17.2).

Выручка (нетто) от реализации продукции, товаров, услуг	–	Производственная себестоимость реализованной продукции, работ, услуг
Маржинальная прибыль	–	Управленческие и коммерческие расходы отчетного периода
Финансовый результат от реализации продукции (услуг)	+	Сальдо прочих операционных и внереализационных доходов и расходов
Общий финансовый результат отчетного периода (валовая или балансовая прибыль)	–	Налог на прибыль и иные обязательные платежи
Чистая (нераспределенная) прибыль	–	Потребленная прибыль
Капитализированная прибыль

Рис. 17. 1. Структурно-логическая модель формирования показателей прибыли

Таблица 17.1

Анализ состава, динамики и выполнения плана прибыли за отчетный год

Показатель	Прошлый год	Отчетный год	Прибыль фактическая в ценах прошлого года
Сумма, тыс. руб	Доля, %	план	факт
Сумма, тыс. руб	Доля, %	Сумма, тыс. руб	Доля, %
Прибыль от реализации продукции, услуг	14 500	96,66	17 900	96,8	19 296	96,48	15 450
Прочие операционные доходы		4,7		4,2		4,85
Прочие операционные расходы	-160	-1,1	-180	-1,0	-220	-1,1	—
Внереализационные доходы		0,3	—	—		0,4
Внереализационные расходы	-100	-0,66	—	—	-126	-0,63	-105
Общая сумма прибыли	15 000		18 500		20 000
Налоги из прибыли	5 250	35,0	6 300	34,05	6 800	34,0	—
Чистая (нераспределенная) прибыль	9 750	65,0	12 200	65,95	13 200	66,0	—

Кроме того, следует иметь в виду, что размер прибыли во многом зависит и от учетной политики, применяемой на анализируемом предприятии. Закон о бухгалтерском учете и другие нормативные документы предоставляют право субъектам хозяйствования самостоятельно выбирать некоторые методы учета, способные существенно повлиять на формирование финансовых результатов.

Действующие нормативные акты допускают следующие методы регулирования прибыли субъектом хозяйствования.

Рис. 17. 2. Структурно-логическая модель факторного анализа прибыли

1. Изменение стоимостных границ отнесения имущества к основным средствам или к оборотным активам, что влечет за собой изменение суммы текущих затрат и прибыли в связи с различными способами отнесения их на затраты.

2. Изменение метода переоценки основных средств: путем индексации первоначальной стоимости с использованием среднестатистических коэффициентов пересчета или прямым пересчетом первоначальной стоимости в цены, сложившиеся на дату переоценки на соответствующие виды основных средств. От выбранного метода переоценки основных средств зависят фонд переоценки имущества, сумма амортизационных отчислений и как результат - величина прибыли и собственного капитала предприятия.

3. Использование метода ускоренной амортизации по активной части основных средств также приводит к увеличению себестоимости продукции и уменьшению суммы прибыли, а следовательно, и налогов на прибыль.

4. Применение различных методов оценки нематериальных активов и способов начисления амортизации по ним.

5. Выбор метода оценки потребленных производственных запасов (NIFО, FIFO, LIFО).

6. Изменение порядка списания затрат по ремонту основных средств на себестоимость продукции (по фактическим затратам или равномерными частями за счет созданного ремонтного фонда).

7. Изменение сроков погашения расходов будущих периодов, сокращение которых ведет к росту себестоимости продукции отчетного периода.

8. Изменение метода определения прибыли от реализации продукции (по моменту отгрузки продукции или моменту ее оплаты).

Таким образом, учетная политика, формируемая администрацией, открывает большой простор для выбора методологических приемов, способных радикально менять всю картину финансовых результатов и финансового состояния предприятия.

Поэтому в процессе анализа необходимо установить соответствие принятой учетной политики предприятия действующим нормативным положениям по ведению бухгалтерского учета и определить влияние изменений в учетной политике на сумму балансовой, налогооблагаемой и чистой прибыли, а также на размер налогов и сумму выплаченных дивидендов акционерам. Для этого следует отразить в специальной таблице уровень перечисленных показателей до и после изменения каждого метода учетной политики субъекта хозяйствования.