Систематизовані групи агрегованого балансу

Актив			Пасив
Майно			Джерела майна
Позаоборотні активи Основні засоби			III. Капітал і резерви Статутний капітал Нерозподілений прибуток	(1352)
II.Оборотні засоби Запаси Дебіторська заборгованість Короткострокові фінансові вкладення Грошові кошти Разом по розділу II	-		IV. Довгострокові зобов'язання	-	-
			V. Короткострокові зобов'язання Позики і кредити Кредиторська заборгованість Разом по розділу V
Баланс			Баланс

Ознаками загальної позитивної оцінки бухгалтерського балансу є:

- зростання власного капіталу;

- відсутність різких змін в окремих статтях балансу;

- рівновага дебіторської і кредиторської заборгованостей;

- відсутність збитків, простроченій заборгованості і так далі

Якщо звернутися до даних таблиці, то можемо виділити деякі моменти.

Спостерігається зростання капіталу (3-й розділ), що пов'язане в першу чергу з появою власного прибутку в той час, як на початку звітного року спостерігався збиток. У статтях балансу і в кінцевій валюті балансу відсутні дані про збитки і заборгованості. Ці факти характеризують баланс з позитивного боку.

В той же час не можна не відзначити і окремі факти, що характеризують баланс підприємства швидше негативно. Це нерівновага дебіторської (186 т.грн.) і кредиторської (912 т.грн.) заборгованостей. І наявність досить різких змін в окремих статтях балансу (зменшення основних засобів, зростання нерозподіленого прибутку, скорочення позик і кредитів). Це може бути пов'язано з ремонтом офісу турфірми і закупівлею нової оргтехніки, які вироблялися в лютому-березні попереднього року. Данні процеси вимагали вкладення досить великих грошових сум, що природним чином відбилося на статтях балансу 2012 року (наявність непокритого збитку, великі суми позик). Ці засоби були відкладені підприємством в 2012 році для проведення ремонтних робіт в 2013 році. Саме з цими даними, що характеризують діяльність підприємства з негативного боку, заклад почав роботу в 2013 році. І, як видно по результатах на кінець року, завершило його вельми успішно. Але саме необхідні вкладення привели до різких коливань статей балансу.

Для точнішої оцінки балансу було б доцільно розглянути кожен розділ балансу.

Розглядаючи другий розділ балансу, добре є видимою позитивна тенденція діяльності підприємства. Сума оборотних коштів збільшилася. З'явилася можливість створювати короткострокові фінансові вкладення. Збільшилася сума дебіторської заборгованості, яка у результаті повернеться на підприємство. Збільшилася сума запасів, в першу чергу, за рахунок такої важливої статті, як витрати в незавершеному виробництві. Це означає, що в організації є можливість вкладати грошові кошти. Таким чином, дані по другому розділу, говорять про позитивну тенденцію в діяльності організації.

Дані по третьому розділу свідчать про появу нерозподіленого прибутку, на початку року йшлося лише про непокритий збиток.

Дані по п'ятому розділу також свідчать про позитивну фінансову діяльність. Знизилася сума позик і кредитів практично в 6 разів, що стало головною причиною зменшення показника і в цілому по групі.

Таким чином, розглядаючи дані по кожному розділу, можна прийти до виводу, що про позитивну тенденцію в господарській діяльності організації. А зменшення суми балансу на кінець року зв'язане, в першу чергу, із зменшенням суми позик і кредитів підприємства і зменшенням вартості основних засобів.

Аналіз ліквідності балансу

Ліквідність балансу визначається як міра покриття зобов'язань підприємства її активами, термін перетворення яких в грошову форму відповідає терміну погашення зобов'язань.

Даний аналіз полягає в порівнянні засобів по активу, згрупованих за швидкістю їх перетворення на грошові кошти (по ліквідності) і розташованих в порядку убування ліквідності, із зобов'язаннями, згрупованими по термінах їх погашення і розташованим в порядку зростання їх термінів. Платоспроможність підприємства передбачає здатність своєчасно здійснювати платежі.

Найбільш ліквідні активи ТОВ «Амір» - грошові кошти підприємства, і короткострокові фінансові вкладення на кінець звітного періоду склали 161 тис. грн, а найбільш термінові зобов'язання ТОВ «Амір» - кредиторська заборгованість на кінець звітного періоду склали 912 тис. грн. Можна зробити висновок, про те, що перша умова абсолютної ліквідності не дотримується, оскільки найбільш ліквідні активи не перевищують по сумі найбільш термінові зобов'язання.

З бухгалтерського балансу видно, що активи звітного періоду, що швидко реалізовуються, - дебіторська заборгованість і інші активи (186 тис. грн.) не перевищують по сумі короткострокові пасиви звітного періоду - короткострокові кредити і позикові засоби (670 тис. грн.), тому можна зробити висновок, що друга умова абсолютної ліквідності бухгалтерського балансу не дотримується.

Порівнюючи активи, що повільно реалізовуються, і довгострокові пасиви в базисному періоді можна зробити Висновок, що третя умова абсолютної ліквідності дотримується. Сума активів, які повільно реалізовуються - складає 700 т.грн, тоді як довгострокові зобов'язання, за даними балансу, в підприємства відсутні.

В 2013 року важкореалізовані активи менше по сумі постійних пасивів в базисному періоді на 535 тис. грн, це означає, що четверта умова ліквідності балансу дотримується.

В цілому можна сказати, що ліквідність балансу в звітному періоді задовільна, оскільки дотримано лише дві умови абсолютної ліквідності балансу.

Показники ліквідності

Загальний коефіцієнт покриття:

Де ОА = (Разом по Розділу II) - (витрати майбутніх періодів); КО = (Разом по Розділу V) - (доходи майбутніх періодів).

Кт.л.2007 = (867-4)/(4430-0)=0,19

Кт.л.2008 = (1047-32)/(1582-0) = 0,64

Висновок: згідно з отриманими даними, відношення оборотних активів до короткострокових зобов'язань складає 0,19 (на початок звітного періоду) і 0,64 (на кінець звітного періоду). Це говорить про те, що оборотні активи підприємства не покривають короткострокові платежі. При раціональному використанні ресурсів цей показник повинен складати 1-2.

Проміжний показник покриття

Кб.л.2007 = (240+0+149)/ 4430= 0,088

Кб.л.2008 = (61+100+186)/1582 = 0,22

Висновок: Нормативне значення проміжного показника покриття 0,7-0,8.

У даному бухгалтерському балансі дані коефіцієнти дуже низькі, що говорить про те, що підприємство не володіє достатньою кількістю засобів для покриття короткострокових зобов'язань. Причина - великий розмір короткострокових зобов'язань підприємства, хоча їх сума на кінець звітного періоду істотно знизилася.

3) Коефіцієнт абсолютної ліквідності

Ка.л.2007 = (240+0)/ 4430= 0,05

Ка.л.2008 = (61+100)/1582 = 0,1

Висновок: нормативне значення 0,1-0,2.

У нашому випадку в підприємства стала достатня кількість грошових коштів і короткострокових фінансових вкладень для покриття короткострокових зобов'язань до кінця звітного періоду, після завершення ремонтних робіт, при входженні в звичайний робочий ритм.

Показники платоспроможності

Загальна міра платоспроможності

Кпл1 = (стр.690 + стр.590) / Середньомісячна виручка

Кпл1 2007 = (4430+0)/(48865/12) = 1,09

Кпл1 2008 = (1582 +0)/(53656/12) = 0,35

Висновок: Коефіцієнти платоспроможності не перевищують 3-х, тому можна сказати, що у 2012 році загальна заборгованість могла бути погашена за умови використання на її погашення виручки від продажу товарів за термін 1,09 місяця, а в 2013 році вже за 0,35 місяця.

Коефіцієнт заборгованості по кредитах банків і позикам

Кпл2 = (стр.590 + стр.610) / Середньомісячна виручка

Кпл2 2007 = (0+3915)/(48865/12) = 0,96

Кпл2 2008 = (0+670)/(53656/12) = 0,15

Висновок: у 2012 році заборгованість банкам за умови використання на її погашення виручки від продажу послуг може бути погашена за термін 0,96 місяця, а в у 2013 році - за термін 0,15 місяця.

Коефіцієнт заборгованості іншим організаціям

Кпл3 = (стр.621 + стр.625) / Середньомісячна виручка

Кпл3 2007 = (240+48)/(48865/12) =0,07

Кпл3 2008 = (385+452)/(53656/12) =0,19

Висновок: у 2012 році заборгованість іншим організаціям за умови використання на її погашення виручки від продажу товарів може бути погашена за 0,07 місяця, а у 2013 році - за термін 0,19 місяця. Це пов'язано із збільшенням заборгованостей саме перед постачальниками, підрядчиками і іншими кредиторами.

Коефіцієнт заборгованості фіскальній системі

Кпл4 = (стр.623 + стр.624) / Середньомісячна виручка

Кпл4 2007 = (0)/(48865/12) =0

Кпл4 2008 = (27)/(53656/12) = 0,006

Висновок: у 2013 році заборгованість перед державою, за умови використання на її погашення виручки від продажу товарів може бути погашена за термін 0,006 місяця, а у 2012 році такої заборгованості в підприємства не було.

Коефіцієнт внутрішнього боргу (23, з 72)

Кпл5 = (стр.622 + стр.630 + стр.640 + стр.650 + стр.660) /

Середньомісячна виручка

Кпл5 2007 = (227+0+0+0+0)/(48865/12) = 0,056

Кпл5 2008 = (47+0+0+0+0)/(53656/12) =0,01

Висновок: у 2012 році заборгованість перед персоналом організації, за умови використання на її погашення виручки від продажу послуг може бути погашена за термін 0,056 місяця, у 2013 році дана заборгованість може бути погашена за термін 0,01 місяця.

Міра платоспроможності по поточних зобов'язаннях (23, з 74)

Кпл6 = стр.690 / Середньомісячна виручка

Кпл6 2007 = 4430/(48865/12)= 1,09

Кпл6 2008 = 1582/(53656/12)= 0,35

Висновок: у 2012 році поточна заборгованість за умови використання на її погашення виручки від продажу турпродукту може бути погашена за термін 1,09 місяця, а 2013 дана заборгованість може бути погашена в строк 0,35 місяця.

Показники фінансової стійкості

Коефіцієнт автономії.

Кавт. 2007 = -1342/3089 = - 0,43

Кавт. 2008 = 1124/2706 = 0,42

Висновок: Мінімальне значення коефіцієнта автономії оцінюється на рівні 0,5. Як видно за отриманими даними, у 2012 році даний показник має негативне значення. У 2013 році коефіцієнт автономії збільшився на 0,85, практично в 2 рази і практично став відповідати необхідному нормативу. Низький рівень коефіцієнта говорить про те, що ТОВ «Амір» має дуже мало власних засобів.

Рівень позикового капіталу

Кзав.2007 = (3915+515)/3089=1,43

Кзав.2008 = (670+912)/2706=0,58

Висновок: у 2012 році значення позикового капіталу перевищило валюту балансу на 0,43, у 2013 році частка позикового капіталу у валюті балансу скоротилася до 0,58. Дана тенденція є позитивною, проте рівень позикових засобів як і раніше залишається високим.

Співвідношення позикових і власних засобів

Ксоот.2007 = (3915+515)/(-1342) = -3,3

Ксоот.2008= (670+912) /1124 = 1,4

Висновок: В 2012 році на 1 гривну власних засобів доводилося 3,3 гривні позикових засобів, в 2013 році доля позикових засобів скоротилася і на 1 гривнувласних засобів доводиться 1,4 гривня позикових засобів. Нормативне значення даного показника складає 0,7. Отримані фінансові результати означають втрату фінансової стійкості підприємства

Коефіцієнт фінансової забезпеченості власними засобами

СОС = СЬК - ВА

СОС 2007 = -1342 - 3089 = - 4431

СОС 2008 = 1124 - 2706 = -1582

У звітному періоді власних засобів підприємство не має.

Висново к: негативне значення коефіцієнта забезпеченості власними засобами говорить про положення фінансового стану підприємства і слабкої можливості проведення незалежної фінансової політики.

Коефіцієнт маневрування власними оборотними коштами

Висновок: відсутність власних засобів природним чином привела до того, що власний капітал не використовується для фінансування поточної діяльності.

В цілому за показниками фінансової стійкості можна зробити Висновок, про те, що фінансова стійкість проблемою підприємства як і раніше є відсутність власних засобів, які можна було б використовувати. Проте якщо зіставити дані на початок і на кінець звітного періоду видно тенденція до поліпшення. На початку звітного періоду капітал підприємства обчислювався в негативних цифрах, а в кінці звітного періоду цей показник став вже позитивним, хоча як і раніше був нижчим за значення валюти балансу.

Показники ділової активності

Коефіцієнт оборотності активів

Коб. а = 53656/((3089+2706)/2)= 18,5

Тривалість одного звороту

Д = 183/18,5 = 9,9

2) Коефіцієнт оборотності оборотного капіталу

Коб. ОА = 53656/((867+1047)/2)= 56

Тривалість одного звороту

Д = 183/56 = 3,3

Висновок: Коефіцієнт оборотності активів, який показує швидкість звороту всього майна організації, склав 18,5. Тривалість одного звороту, тобто кількість днів знаходження засобів в звороті, складає 9,9 дня. Коефіцієнт оборотності оборотного капіталу, який показує швидкість звороту матеріалів і грошових коштів, рівний 56. Тривалість одного звороту, тобто кількість днів знаходження засобів в оборотних активах, складає 3,3 дня.

Рентабельність

Рентабельність майна

Ra =2465/ ((3089+2706)/2) =0,85

Висновок: Рентабельність чистих активів по чистому прибутку забезпечує окупність вкладень, величина = 0,85 > 0. Рентабельність всіх активів показує, що на один гривну, вкладений в активи, доводиться 85 копійок прибули.

Коефіцієнт рентабельності оборотного капіталу

RОА = 2465/ ((867+1047)/2) = 2,58

Висновок: Коефіцієнт рентабельності оборотного капіталу визначає, що на одну гривню, вкладений у власний капітал, підприємство отримує 2,58 гривнівприбутку.

Показник конкурентоспроможності підприємства розраховується за формулою:

=

де K_n - загальний показник конкурентоспроможності послуг,

K_e - індекс відносної ефективності.

Обчислимо загальний показник конкурентоспроможності туристичної фірми «Амір». Вона згідно з формулою де Р норми споживної вартості послуг фірми.

Загальний показник конкурентоспроможності дорівнює:

В 2012 році дорівнює 0,72.

В 2013 році дорівнює 0,68.

Індекс відносної ефективності послуг складає.

В 2012 році дорівнює 0,67.

В 2013 році дорівнює 0,61

Таким чином, показник конкурентоспроможності туристичної фірми «Амір» складав.

В 2012 році дорівнює 0.48

В 2013 році дорівнює 0.41.

В 2012 році послуги підприємства були більш ефективними ніж в 2013 році, адже на 1 гривну яку вкладало підприємство в 2012 році був дохід 0,48 копійок, в 2013 році відповідно 0,41 копійка.

Це зменшення конкурентоспроможності обумовлює подальші шляхи, щодо підвищення конкурентоспроможності.