Раздел VII. Примерный перечень вопросов к итоговой аттестации

1. Экономическая сущность инвестиций.

2. Понятие инвестиционного проекта

3. Товары финансового рынка.

4. Фондовый рынок.

5. Первичные ценные бумаги.

6. Вторичные ценные бумаги.

7. Действующие лица фондового рынка.

8. Финансовые вычисления. Понятия интереса (процентной ставки), дисконта и дисконт – фактора.

9. Расчет кредитования по схеме простых процентов.

10. Расчет кредитования по схеме сложных процентов.

11. Сравнение кредитования по схеме простых и сложных процентов.

12. Расчет кредитования по схеме смешанных (комбинированных) процентов.

13. Расчет дисконтирования по схеме простых процентов.

14. Расчет дисконтирования по схеме сложных процентов. Дисконт – фактор.

15. Эффективная ставка финансовой сделки.

16. Непрерывная ставка (сила роста).

17. Непрерывный дисконт.

18. Однонаправленные потоки платежей. Основные понятия и связи между ними.

19. Финансовая рента (аннуитет) постнумерандо.

20. Финансовая рента (аннуитет) пренумерандо.

21. Расчет финансовой ренты (аннуитета) по непрерывной схеме.

22. Двусторонние потоки платежей. Основные понятия и связи между ними.

23. Эффективная ставка потока платежей.

24. Эффективная ставка кредита.

25. Сравнение аннуитетной (равными платежами) и дифференцированной схемы погашения кредита. Парадокс эффективной процентной ставки кредита.

26. Учет вероятностных характеристик потоков платежей

27. Финансовые вычисления по ценным бумагам. Оценка облигаций с нулевым купоном.

28. Оценка облигаций с фиксированной купонной ставкой.

29. Оценка бессрочных облигаций с постоянным доходом.

30. Оценка обыкновенных акций.

31. Оценка акций с равномерно возрастающими дивидендами. Формула Гордона.

32. Формула Модильяни для оценки акций.

33. Инвестиции. Виды инвестиций.

34. Критерии оценки эффективности инвестиционных проектов: чистое современное значение NPV, эффективная ставка (внутренняя эффективность) IRR, срок окупаемости Pb, норма (индекс) рентабельности инвестиционного проекта H.

35. Финансовый риск. Основные понятия.

36. Использование неравенства Чебышева для оценки рискованности финансовой операции.

37. Хеджирование.

38. Портфель ценных бумаг. Основные понятия.

39. Оценка риска портфеля ценных бумаг.

40. Оценка риска портфеля из независимых ценных бумаг. Диверсификация портфеля.

41. Оценка риска портфеля из коррелированных ценных бумаг.

42. Оценка риска портфеля из антикоррелированных ценных бумаг.

43. Построение оптимального портфеля ценных бумаг при рискованных вложениях. Задача Г. Марковица.

44. Построение оптимального портфеля ценных бумаг при рискованных и безрисковых вложениях. Задача Д. Тобина.

45. Статистика финансового рынка.

46. Прямой метод расчета статистических характеристик ценных бумаг. Индекс Доу-Джонса.

47. Метод ведущего фактора для расчета статистических характеристик ценных бумаг.

48. Равновесие на конкурентном финансовом рынке.

49. Цены равновесия на идеальном рынке.

50. Стратегия и тактика инвестиционного менеджмента.

51. Традиционный фундаментальный анализ.

52. Традиционный технический анализ фондового рынка.

53. Стиль и тактика менеджмента. Эффективность работы менеджера и аналитика.

Учебное пособие