Валютные системы. Эволюция мировой валютной системы

Мировая валютная система (МВС) - совокупность способов, инструментов и межгосударственных органов, с помощью которых осуществляется платежно-расчетный оборот в рамках мирового хозяйства. Ее возникновение и последующая эволюция отражают объективное развитие процессов интернационализации капитала, требующих адекватных условий в международной денежной сфере.

Ее составные элементы:

– основные международные платежные средства (национальные валюты, золото, международные валютные единицы – СДР, евро);

– механизм установления и поддержания валютных курсов;

– порядок балансирования международных платежей;

– условия обратимости (конвертируемости) валют;

– режим международных валютных рынков и рынков золота;

– статус межгосударственных институтов, регулирующих валютные отношения.

Эволюция МВС:

1) Парижская валютная система 1867г.

- Каждая валюта имела золотое содержание (Россия с 1895-1897 гг.), в соответствии с которым устанавливались их золотые паритеты. Валюты свободно конвертировались в золото, золото использовалось как общепризнанные мировые деньги. Сложился режим свободно плавающих курсов валют с учетом спроса и предложения.

2) Генуэзская валютная система 1922г.

- Ее основой являлись золото и девизы (иностранные валюты), национальные кредитные деньги стали использоваться в качестве международных платежно-резервных средств, сохранены золотые паритеты, режим свободно колеблющихся валютных курсов. Валютное регулирование осуществлялось в форме активной валютной политики.

3) Бреттон-Вудская валютная система 1944 г.

- Введен золотодевизный стандарт, основанный на золоте и двух резервных валютах-долларе США и фунте стерлингов. Сохранены золотые паритеты валют и введена их фиксация в МВФ. Золото продолжало использоваться как международное платежное и резервное средство. За долларом США закреплен статус главной резервной валюты. Курсовое соотношение валют и их конвертируемость стали осуществляться на основе фиксированных валютных паритетов, выраженных в долларах. Созданы международные валютно-кредитные организации МВФ и МБРР.

4) Ямайская валютная система 1976 г.

- Введен стандарт СДР (Система специальных прав заимствования) вместо золотодевизного стандарта. Юридически завершена демонетизация золота: отменены его официальная цена, золотые паритеты, прекращен размен долларов на золото. Золото уже не должно служить мерой стоимости и точкой отсчета валютных курсов. Странам предоставлено право выбора любого режима валютного курса. МВФ призван усилить межгосударственное валютное регулирование.

5) Европейская валютная система 1979г.

- Целями ее формирования являются обеспечение достижения экономической интеграции; создание зоны европейской стабильности с собственной валютой в противовес Ямайской валютной системе, основанной на долларовом стандарте; ограждение общего рынка от экспансии доллара. Европейская валютная система — региональная валютная система и подсистема мировой Ямайской валютной системы. Ее отличие состоит в том, что она базировалась на ЭКЮ — европейской валютной единице. Условная стоимость ЭКЮ определялась по методу валютной корзины, включающей валюты 12 стран ЕС. Система использована золото в качестве реальных резервных активов. Эмиссия ЭКЮ была частично обеспечена золотом. Режим валютных курсов основан на совместном плавании валют в установленных пределах взаимных колебаний. Региональное валютное регулирование осуществлялось путем предоставления центральным банком кредитов для покрытия временного дефицита платежных балансов.

14. Глобализация и интернационализация хозяйственной жизни: сущность, формы; последствия.

Интернационализация хозяйственной деятельности — это усиление взаимосвязи и взаимозависимости экономик отдельных стран, влияние международных экономических отношений на национальные экономики, участие стран в мировом хозяйстве.

Основные характеристики интернационализации:

- ускорение сближения под влиянием научно-технического развития и прогресса

- интернациональный характер производства и обмена, а также науки, финансов, подготовки кадров и т.д.

- формирование интернациональных издержек производства

- создание мировой инфраструктуры, включая транспортную сеть, связь и информацию

Признаки интернационализации:

- открытость экономики – ориентация на внешний рынок; активное участие стран в международной торговле и других формах мирохозяйственных связей.

- транснационализация – появление крупных интернациональных компаний и усиление их роли в мировой экономике.

- международная экономическая интеграция – процесс хозяйственно-политического объединения стран на основе устойчивых взаимосвязей и разделения труда между странами. Это объективный, осознанный и направляемый процесс сближения национальных экономик в единый хозяйственный комплекс.

Этапы интернационализации хоз. деятельности:

Последствия интернационализации:

• страна может пользоваться всеми благами международного бизнеса, не испытывая отрицательных последствий отсутствия в стране ресурсов и возможностей,
• возникновение зависимости страны от состояния мировых рынков в целом

Глобализация - процесс всемирной экономической, политической и культурной интеграции и унификации. Глобализация представляет собой процесс втягивания мирового хозяйства, совсем недавно понимаемого как совокупность национальных хозяйств, связанных друг с другом системой международного разделения труда, экономических и политических отношений, в мировой рынок и тесное переплетение их экономик на основе транснационализации и регионализации.

Основным следствием этого является мировое разделение труда, миграция (и, как правило, концентрация) в масштабах всей планеты капитала, рабочей силы, производственных ресурсов, стандартизация законодательства, экономических и технологических процессов, а также сближение и слияние культур разных стран. В результате глобализации мир становится более связанным и более зависимым от всех его субъектов.

Наиболее важные формы проявления глобализации:

1) развитие мирового производства;

2) интернационализация мирового обмена, в том числе торговли и финансовых потоков;

3) углубление международного разделения труда;

4) развитие новых связей между странами и их группировками, важнейшие из которых носят интеграционный характер.

Последствия:

Å обострение международной конкуренции. Конкуренция и расширение рынка ведут к углублению специализации и международного разделения труда, стимулирующих, в свою очередь, рост производства не только на национальном, но и на мировом уровне.

Å Развитие производственных процессов в рамках глобальных корпораций (ТНК) приводит к экономии на масштабах производства. Это потенциально может привести к сокращению издержек и снижению цен, а, следовательно, к устойчивому экономическому росту.

Å Глобализация ведет к повышению производительности труда в результате рационализации производства на глобальном уровне и распространения передовой технологии, а также конкурентного давления в пользу непрерывного внедрения инноваций в мировом масштабе.

Å Либерализация торговли в рамках ВТО, региональных интеграционных объединений (проявление глобализации) обеспечивает выигрыш от торговли на взаимовыгодной основе, удовлетворяющий все стороны: отдельные лица, фирмы, страны, торговые союзы и целые континенты.

- неравномерность распределения преимуществ от глобализации в разрезе отдельных отраслей национальной экономики;

- возможная деиндустриализация национальных экономик;

- возможность перехода контроля над экономикой отдельных стран от суверенных правительств в другие руки, в том числе к более сильным государствам, ТНК или международным организациям;

- возможная дестабилизация финансовой сферы, потенциальная региональная или глобальная нестабильность из-за взаимозависимости национальных экономик на мировом уровне.

15. Международная экономическая интеграция: понятие, формы и этапы.

Экономическая интеграция - взаимодействие и взаимоприспособление национальных хозяйств разных стран, ведущая к их постепенному экономическому слиянию.

На межгосударственном уровне интеграция происходит путем формирования региональных экономических объединений государств и согласования их внутренней и внешней экономической политики. Взаимодействие и взаимоприспособление национальных хозяйств проявляется, прежде всего, в постепенном создании «общего рынка» - в либерализации условий товарообмена и перемещения производственных ресурсов (капитала, труда, информации) между странами.

Формы и этапы:

1) Зона свободной торговли

- Форма соглашения, когда участники договариваются о снятии таможенных тарифов и квот в отношении друг друга. При этом к третьим странам - у каждого своя политика. Примеры: НАФТА, АНЗСЕРТА, раньше ЕЭС.

2) Таможенный союз

- Единая таможенная политика по отношению к третьим странам. Однако возникают и более серьезные внутренние противоречия. Примером может служить ЕЭС.

3) Общий рынок

- Полное устранение препятствий для перемещений всех факторов производства между странами-участницами. В процессе решения находятся такие вопросы, как: полное согласование экономической политики и т.д., выравнивание экономических показателей.

4.1) Экономический союз

- Возникает на этапе высокого экономического развития. Проводится согласованная (или даже единая) экономическая политика и на этой основе идет снятие всех препятствий. Создаются межгосударственные (надгосударственные) органы. Идут крупные экономические преобразования во всех странах-участницах.

4.2) Валютный союз

- Форма экономического союза и одновременно крупная составляющая экономического союза. Характерными чертами валютного союза являются:

• согласованное (совместное) плавание национальных валют;
• установление по соглашению фиксированных валютных курсов, которые целенаправленно поддерживаются Центробанками стран-участниц;
• создание единой региональной валюты;
• формирование единого регионального банка, являющегося эмиссионным центром этой международной валютной единицы.

5) Полная экономическая интеграция

- Единая экономическая политика и, как следствие, унификация законодательной базы. Условия: