Тема: Финансовые институты и инструменты

Основными банковскими услугами являются:

- Валютный обмен.

- Учет коммерческих векселей.

- Предоставление кредитов предприятиям.

- Посредничество в кредите.

- Сберегательные вклады.

- Хранение ценностей.

- Расчетно-кассовое обслуживание.

- Операции с ценными бумагами.

- Трастовые услуги.

- Депозитные операции.

- Межбанковский кредит.

- Лизинг оборудования.

К банковским ресурсам относятся собственные средства банка, заемные и привлеченные средства. Основным источником форми­рования банковских ресурсов являются вклады клиентов банка (так называемые депозиты) и средства, позаимствованные у других кре­дитных учреждений (посредством межбанковского кредита и ссуд Центрального банка России).

Важнейшая функция собственных средств банка - служить обес­пече-нием обязательств банка перед его вкладчиками. К собственны­ми средствам банков относятся уставной фонд, резервный фонд, дру­гие фонды, образу-емые за счет прибыли банка, страховые резервы, а также не распределенная в течение года прибыль.

Одним из основных средств конкурентной борьбы между банка­ми за привлечение ресурсов является разнообразная процентная по­литика, поскольку получение дохода на вложенные средства служит существенным стимулом к совершенствованию клиентами вкладов. Уровень депозитных процентных ставок каждый коммерческий банк устанавливает самостоя-тельно, ориентируясь на учетную ставку Центрального банка Российской Федерации, состояние денежного рынка и исходя из собственной депозитной политики.

Лизинговые операции заключаются в предоставлении на усло­виях аренды на средне- и долгосрочный периоды средств производ­ства предприя-тиям-пользователям. В отличие от обычной аренды лизинг, как правило, предусматривает выкуп оборудования по исте­чению срока аренды его пользователями по низкой остаточной стоимости. В лизинговых операциях обычно участвуют три стороны:

Задача № 4

Рассчитать величину дисконта и сумму платежа форфетора кли­енту за приобретенные у него векселя.

Форфетор купил у клиента партию из восьми векселей, каждый из которых имеет номинал Н = 800 тыс. долл. Платеж по векселям производится через каждые t == 180 дней. При этом форфетор пред­ставляет клиенту три льготных дня для расчета (Л = 3). Учетная став­ка по векселю составляет n = 6 % годовых. Расчет произвести тремя способами.

Таблица 5.

Исходные данные для задачи № 4.

Вариант	Η	t	Л	n

Решение:

Форфетирование представляет собой форму кредитования экспор­та банком или финансовой компанией путем покупки ими без обо­рота на про-давца векселей и других долговых требований по внешнеторговым опера-циям. Форфетирование, как правило, применяют при поставках машин, обо-рудования на крупные суммы с длитель­ной рассрочкой платежа (до 7 лет).

Величину дисконта и сумму платежа форфетора продавцу долго­вых обязательств можно определить тремя способами:

- по формуле дисконта;

- по процентным номерам;

- по среднему сроку форфетирования.

Расчет первым способом. Величину дисконта определяют по фор­муле:

где: Д - величина дисконта, долл.;

Н - номинал векселя, долл.;

t - срок векселя, то есть число дней, оставшихся до наступления срока

платежа по данному векселю;

Л - число льготных дней;

n - учетная ставка, %;

360 - число дней в финансовом году.

Имеем:

■ для первого платежа

Общая величина дисконта:

Сумма платежа клиенту составит:

8 × 800 - 867,2 = 5 532,8 тыс. долл.

Таким образом, форфетор выплатит клиенту за приобретенные у него векселя 5 532,8 тыс. долл. Ему же эти векселя принесут сумму выручки 6400 млн. дол л.(8х800) и доход 867,2 тыс. долл., или 15,7 %:

Расчет вторым способом. Для упрощения расчетов в формулу дисконта вводят процентные номера:

где: П - процентный номер;

Н - номинал векселя, долл.;

t - срок векселя, т. е. число дней оставшихся до наступления платежей по нему;

Л - число льготных дней.

Величину дисконта рассчитывают по формуле:

где: Д - величина дисконта, долл.;

п - учетная ставка в %;

П - процентные номера.

Расчет процентных номеров сводим в табл. 6.

Таблица 6.