Главная Случайная страница Контакты | Мы поможем в написании вашей работы! | ||
|
Отчет о движении денежных средств или "Кэш-фло" (от англ. Cash Flow – денежный поток) показывает денежные поступления и выплаты, связанные с основными статьями доходов и затрат.
Таблица "Кэш-фло" открывается нажатием одноименной кнопки в разделе "Результаты" или клавиши F6.
Отчет о движении денежных средств содержит три раздела, соответствующих основным направлениям деятельности компании:
- кэш-фло от операционной деятельности;
- кэш-фло от инвестиционной деятельности;
- кэш-фло от финансовой деятельности.
В разделе "Кэш-фло от операционной деятельности" представлены денежные поступления и выплаты, связанные со сбытом, производством, расчетами по налогам, операциями по размещению временно свободных денежных средств,. Производственные затраты объединены в две группы: "Суммарные прямые издержки" и "Суммарные постоянные издержки".
Раздел "Кэш-фло от инвестиционной деятельности" отражает движение денежных средств, связанных с инвестиционным периодом реализации проекта.
Раздел "Кэш-фло от финансовой деятельности" отражает поступления и выплаты денежных средств по операциям, связанным с финансированием проекта.
Две итоговые строки "Кэш-фло" отражают баланс наличности на начало и конец каждого периода. Баланс наличности позволяет судить о возможности предприятия генерировать достаточное количество денежных средств для покрытия обязательств. В случае дефицита средств требуется привлечение дополнительных источников финансирования в виде заемного или акционерного капитала.
Следует заметить, что "Кэш-фло" отображает денежные потоки, которые полностью определяются параметрами, заданными пользователем в процессе ввода данных. При этом Project Expert используется как инструмент проектирования денежных потоков.
Таблица "Кэш-фло" может отражать дисконтированные денежные потоки, если установить отметку на пункте "Дисконтирование" всплывающего меню, которое открывается щелчком правой кнопки мыши по таблице. Ставки дисконтирования денежных потоков проекта (в первой и второй валютах) устанавливается в диалоге "Настройка расчета" раздела "Проект".
Баланс
Баланс отражает структуру активов, обязательств и собственных средств предприятия на каждом этапе реализации проекта.
Таблица "Баланс" открывается нажатием одноименной кнопки в разделе "Результаты" или клавиши F7.
В структуре активов баланса выделены три основных группы:
- текущие активы;
- основные средства;
- инвестиции.
В состав текущих активов входят денежные средства, дебиторская задолженность, средства, находящиеся в производственном и торговом обращении, а также финансовые вложения и краткосрочные предоплаченные расходы. Общая величина этой, наиболее подвижной, части средств предприятия отражается в строке "Суммарные текущие активы".
Общая стоимость основных средств отражается в балансе в строке "Основные средства", а их износ учитывается в строке "Накопленная амортизация". Остаточная стоимость этого вида активов (за вычетом амортизации) указывается в строке "Остаточная стоимость основных средств". В следующих за ней строках раскрывается структура основных средств:
- земля;
- здания и сооружения;
- оборудование;
- (долгосрочные) предоплаченные расходы;
- другие активы.
Сумма этих активов равна величине, указанной в строке "Остаточная стоимость основных средств".
В группу инвестиционных активов входят: инвестиции в основные фонды, инвестиции в ценные бумаги, имущество в лизинге.
В пассивах баланса выделяются три группы:
- краткосрочные обязательства;
- долгосрочные займы;
- собственный капитал.
К группе краткосрочных обязательств относятся кредиторская задолженность по начисленным, но еще не выплаченным налогам (отсроченные налоговые платежи), краткосрочные займы, кредиторская задолженность по оплате за поставленную продукцию (счета к оплате), обязательства по поставке товаров, оплаченных покупателем (полученные авансы).
В структуре собственного капитала выделяются:
- средства от продажи обыкновенных акций;
- средства от продажи привилегированных акций;
- средства, полученные от продажи акций сверх номинала;
- резервные фонды, сформированные из прибыли предшествующих периодов;
- добавочный капитал, полученный в результате переоценки активов;
- нераспределенная прибыль.
Общая величина пассивов этой группы указана в строке "Суммарный собственный капитал".
Балансовый отчет отражает стратегию управления капиталом компании, степень ее зависимости от заемных средств. Анализ совокупности балансовых показателей позволяет оценить риск финансовых вложений в проекты, осуществляемые компанией.
Дата публикования: 2015-04-07; Прочитано: 330 | Нарушение авторского права страницы | Мы поможем в написании вашей работы!