Главная Случайная страница Контакты | Мы поможем в написании вашей работы! | ||
|
Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия предполагают всестороннее изучение технического уровня производства, качества и конкурентоспособности выпускаемой продукции, обеспеченности производства материальными, трудовыми и финансовыми ресурсами, эффективности их использования. Они основаны на системном подходе, комплексном учете всех разнообразных факторов, качественном подборе достоверной информации и являются важной функцией управления.
В результате изучения данной дисциплины студент должен знать метод и приемы анализа, его виды и особенности применения, методику проведения анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия; уметь пользоваться источниками экономической информации; «читать» финансовую отчетность; оценивать и диагностировать финансовое состояние предприятия; владеть навыками расчета и анализа экономических показателей деятельности предприятия.
Выполнение и защита курсовой работы является важным этапом изучения учебной дисциплины «Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия».
Основной задачей данной курсовой работы является закрепление знаний и практических навыков по проведению анализа финансовой отчетности предприятия, полученных во время аудиторных занятий, расширение полученных знаний по выбранной теме, а также развитие навыков самостоятельной работы. В курсовой работе студент должен показать умение свободно пользоваться общепринятой экономической терминологией, умение использовать приемы экономического анализа и анализа финансовой отчетности, а также интерпретировать полученные в ходе анализа результаты.
Тема курсовой работы является общей для всех студентов и звучит как «Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия».
Курсовая работа должна содержать обязательные разделы анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности предприятия (анализ финансовых результатов, анализ и диагностика финансового состояния предприятия), а также индивидуальное задание по одной из следующих тем:
1. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности предприятия.
2. Анализ управления оборотным капиталом предприятия.
3. Анализ основных фондов: состояния и обеспечения их обновления на предприятии.
4. Анализ движения денежных средств и оценка инвестиционной политики предприятия.
5. Анализ безубыточности предприятия и прогнозирование прибыли.
6. Анализ затрат на производство и реализацию продукции (работ, услуг) и направления снижения себестоимости продукции.
7. Анализ стоимости нематериальных активов предприятия.
Необходимые для выполнения курсовой работы данные студенты дневного обучения собирают в период прохождения производственной практики на базовых предприятиях, а студенты вечернего и заочного обучения используют данные предприятия, на котором они работают.
СОДЕРЖАНИЕ КУРСОВОЙ РАБОТЫ
Курсовая работа включает введение, несколько разделов (теоретическая, методическая и расчетная части анализа), заключение, список использованных источников, приложения.
Материал в работе располагается в следующей последовательности:
1) титульный лист;
2) содержание (план работы);
3) введение;
4) текст работы (по разделам);
5) заключение;
6) список использованных источников;
7) приложения.
Во введении излагается необходимость проведения анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности предприятия, дается краткая характеристика анализируемого предприятия (сфера деятельности, состояние отрасли, ассортимент выпускаемой продукции, конкурентные преимущества, миссия, стратегия, основные потребители и поставщики, конкуренты и др.).
Раздел 1. Анализ финансовых результатов
Основным результативным показателем хозяйственной деятельности предприятия является выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг.
В ходе общего анализа результатов хозяйственной деятельности изучается, прежде всего, степень изменения выручки от продажи в абсолютном и относительном измерении.
В качестве источника информации используются данные строки 010 формы № 2 бухгалтерской отчетности «Отчет о прибылях и убытках». Для расшифровки состава выручки от продажи привлекаются соответствующие формы статистической отчетности, в частности, формы П-1 «Сведения о производстве и отгрузке отваров и услуг».
Давая оценку изменению основного оценочного показателя хозяйственной деятельности, следует обратить внимание на экстенсивную (количественную) и интенсивную (качественную) стороны использования производственных ресурсов. Положительно оценивается прирост выручки в том случае, если основная его доля достигнута за счет более эффективного использования ресурсов, что в итоге ведет к относительной экономии расходов и росту прибыли.
Состояние финансово-хозяйственной деятельности предприятия оценивается на основе изучения его финансовых результатов, которые зависят от совокупности условий осуществления денежного оборота, движения финансовых ресурсов и состояния финансовых отношений в хозяйственном процессе.
Обобщающая оценка финансового состояния предприятия осуществляется на основе таких результативных финансовых показателей, как прибыль и рентабельность.
Анализ финансовых результатов деятельности предприятия предусматривает изучение, в первую очередь, бухгалтерского баланса (форма № 1) и отчета о прибылях и убытках (форма № 2), а также отчета о движении капитала (форма № 3), отчета о движении денежных средств (форма № 4), приложения к бухгалтерскому балансу (форма № 5) и первичной отчетности предприятия.
Анализ формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках» дает представление о порядке формирования конечного финансового результата предприятия – чистой прибыли (убытка) отчетного периода.
Анализ финансовых результатов включает:
- анализ изменений каждого показателя за анализируемый период;
- анализ структуры соответствующих показателей и их изменений;
- анализ изменения показателей за ряд отчетных периодов;
- анализ влияния факторов на прибыль.
Анализ изменения показателей за текущий период проводится с использованием горизонтального анализа, который позволяет определить сравнительные темпы изменения объема реализации продукции и издержек, темпы изменения отдельных составляющих прибыли отчетного периода (табл. 1).
Формируя выводы по результатам финансовой деятельности, характеризуют абсолютное отклонение и темп роста по прибыли от обычной деятельности до налогообложения, а также по её составляющим. Особое внимание обращают на прибыль от продаж и факторы, обусловившие изменение её величины.
Т а б л и ц а 1. Горизонтальный анализ прибыли отчетного года
Показатель | Отчетный период | Аналогичный период предыдущего года | Отклонение, +, - |
Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг (без НДС) | |||
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг | |||
Валовая прибыль | |||
Коммерческие расходы | |||
Управленческие расходы | |||
Прибыль (убыток) от продаж | |||
Прочие доходы и расходы | |||
Проценты к получению | |||
Проценты к уплате | |||
Доходы от участия в других организациях | |||
Прочие операционные доходы | |||
Прочие операционные расходы | |||
Внереализационные доходы | |||
Внереализационные расходы | |||
Прибыль (убыток) до налогообложения | |||
Отложенные налоговые активы | |||
Отложенные налоговые обязательства | |||
Текущий налог на прибыль | |||
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода |
Все показатели отчета о прибылях и убытках при проведении структурного анализа приводятся в процентах к объему выручки от продажи (табл.2). Структурный анализ прибыли (доходов, расходов) можно провести по сферам деятельности (операционной, финансовой, инвестиционной). Т а б л и ц а 2. Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках
Показатель | Отчетный период | Аналогичный период предыдущего года | Отклонение, +, - |
Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг (без НДС) | |||
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг | |||
Валовая прибыль | |||
Коммерческие расходы | |||
Управленческие расходы | |||
Прибыль (убыток) от продаж | |||
Прочие доходы и расходы | |||
Проценты к получению | |||
Проценты к уплате | |||
Доходы от участия в других организациях | |||
Прочие операционные доходы | |||
Прочие операционные расходы | |||
Внереализационные доходы | |||
Внереализационные расходы | |||
Прибыль (убыток) до налогообложения | |||
Отложенные налоговые активы | |||
Отложенные налоговые обязательства | |||
Текущий налог на прибыль | |||
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода |
Для выявления долевого участия каждой составляющей в формировании прибыли рекомендуется проводить вертикальный анализ прибыли от обычной деятельности до налогообложения с использованием относительных величин структуры по следующим показателям: прибыль до налогообложения; прибыль от продаж; операционные результаты; внереализационные результаты. При этом операционные и внереализационные результаты представляют собой свернутое сальдо операционных и внереализационных доходов и расходов соответственно. Необходимо учитывать, что анализ структуры прибыли до налогообложения проводится в том случае, если все слагаемые прибыли являются однонаправленными величинами, т. е. или прибылью, или убытками.
Основную часть прибыли промышленное предприятие получает в форме прибыли от продажи товаров, продукции. На изменение этой прибыли оказывают влияние следующие факторы:
- изменение отпускных цен на реализованную продукцию;
- изменение объема реализованной продукции;
- изменение объема продукции, связанное с изменением структуры продукции;
- изменение себестоимости продукции;
- структурные сдвиги в составе продукции.
Влияние изменения отпускных цен на реализованную продукцию:
ΔП1 = Σp1*q1 - Σpо*q1,
где p – цена единицы продукции;
q – количество реализованной продукции в натуральном выражении;
Σp1*q1 – реализация продукции в отчетном году в ценах отчетного года;
Σpо*q1 – реализация продукции в отчетном году в ценах базисного года.
Влияние изменения объема реализованной продукции:
ΔП2 = По*К1 – По = По (К1 - 1), К1 = С1,0/С0,
где По – прибыль базисного года;
К1 – коэффициент роста объема реализованной продукции;
С1,0 – фактическая себестоимость реализованной продукции за отчетный период в ценах и тарифах базисного года;
С0 – себестоимость продукции базисного периода.
Влияние изменения объема продукции, обусловленного изменениями в структуре продукции:
ΔП3 = По (К2 - К1), К2 = Σpо*q1 / Σpо*qо,
где К2 – коэффициент роста реализации продукции в оценке по отпускным ценам;
Σpо*qо – реализация продукции в базисном периоде.
Влияние экономии от снижения себестоимости продукции:
ΔП4 = С1,0 - С1,
где С1 – фактическая себестоимость реализованной продукции отчетного периода.
Влияние изменений за счет структурных сдвигов в составе продукции:
ΔП5 = Со*К2 - С1,0.
Расчет влияния изменения цен на материалы и тарифов на услуги (ΔП6), а также экономии, вызванной нарушениями хозяйственной дисциплины (ΔП7), проводится отдельно по данным бухгалтерского баланса.
Суммарное отклонение дает общее изменение прибыли от реализации за отчетный период:
ΔП = П1 – По = ΔП1 + ΔП2 + ΔП3 + ΔП4 + ΔП5 + ΔП6 + ΔП7
или ΔП = ΣPi,
где ΔП – общее изменение прибыли;
ΣPi - изменение прибыли за счет i-го фактора.
При проведении факторного анализа прибыли от продажи продукции используется табл. 3 с соответствующими исходными данными. По результатам расчетов делаются выводы о влиянии факторов на изменении прибыли от продаж.
Т а б л и ц а 3. Факторный анализ прибыли от продаж
Слагаемые прибыли | По плану | По базису на фактически реализованную продукцию | Фактически в отчетном году | Фактические данные, скорректированные на изменение цен и пр. |
1. Реализация продукции в отпускных ценах, тыс. р. | ||||
2. Себестоимость реализованной продукции, тыс. р. | ||||
3. Прибыль от продажи продукции, тыс. р. |
Показатели рентабельности используются для оценки эффективности хозяйственной деятельности предприятия. Они являются относительными показателями и в общем, виде определяются как отношение прибыли к стоимости используемых предприятием ресурсов.
Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, финансовой, инвестиционной), окупаемость затрат и т. д. Они более полно, чем прибыль отражают окончательные результаты хозяйствования, так как их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.
Показатели рентабельности можно объединить в следующие группы:
- показатели, характеризующие окупаемость издержек производства и инвестиционных проектов;
- показатели, характеризующие прибыльность продаж;
- показатели, характеризующие доходность капитала и его частей.
Рентабельность прибыль от реализации
производственной = ---------------------------------------- х 100 %..
деятельности затраты на производство
реализованной продукции
.
.
.
Результаты расчетов приводятся в табл. 4, на основе которых необходимо сделать соответствующие выводы.
Т а б л и ц а 4. Расчет показателей рентабельности
Показатели | Анализируемый год | Предшествующий год | Изменение, % |
Прибыль от продажи продукции, р. Выручка от реализации продукции (без НДС), р. Рентабельность продукции, % Балансовая прибыль, р. Среднегодовая величина активов, р. Рентабельность активов, % Прибыль после уплаты налогов, р. Собственный капитал, р. Рентабельность собственного капитала, % Затраты на производство реализованной продукции, р. Рентабельность производственной деятельности, % |
Анализ влияния рентабельности отдельных видов продукции на изменение рентабельности всей реализованной продукции проводится способом абсолютных разниц по форме табл. 5.
Т а б л и ц а 5. Анализ влияния рентабельности выпускаемых изделий на изменение
рентабельности всей реализованной продукции
Вид продукции | Рентабельность i–го вида продукции, % | Доля i–го вида продукции в общем объеме реализации, % | Влияние на рентабельность реализации | Общее влияние | |||||
Прошлый год | Отчетный год | Изменение (+,-) | Прошлый год | Отчетный год | Изменение (+,-) | структуры реализации | рентабельности изделий | ||
А | |||||||||
Б | |||||||||
…. | |||||||||
Итого |
По результатам анализа делаются обоснованные выводы о направлениях изменения структуры выпуска и реализации в целях повышения рентабельности всей реализованной продукции.
Важнейшей характеристикой эффективности работы предприятия является показатель рентабельности производственных фондов (Rф), который определяется по формуле
Rф = П в р.п / (Сопф + Смос),
где Сопф – средняя стоимость основных производственных фондов, тыс. р.;
Смос – средняя стоимость материальных оборотных средств, тыс. р.
Показатели рентабельности анализируются в динамике за ряд отчетных периодов, результаты расчетов сводятся в табл. 6.
Та б л и ц а 6. Динамика показателей рентабельности, %
Показатель | Предыдущий год | Отчетный год | Изменение (+,-) |
1. Рентабельность реализованной продукции | |||
2. Рентабельность капитала (имущества): - рентабельность капитала - рентабельность текущих активов | |||
3. Рентабельность собственного капитала | |||
4. Рентабельность производственных фондов |
Влияние факторов на изменение показателей рентабельности определяется методом цепных подстановок. По результатам анализа делаются соответствующие выводы.
Раздел 2. Анализ и диагностика финансового состояния предприятия
Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств.
Цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, а в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение. Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу, дает возможность выявить наиболее важные аспекты и наиболее слабые позиции в финансовом состоянии на данном предприятии. Результаты анализа позволяют определить важнейшие способы улучшения финансового состояния конкретного предприятия в конкретный период его деятельности.
Основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия служат отчетный бухгалтерский баланс (форма № 1), отчет о прибылях и убытках (форма №2), отчет о движении денежных средств (форма № 4) и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса. Бухгалтерская отчетность представляет собой систему показателей, отражающих имущественное и финансовое положение предприятия на определенную дату, а также финансовые результаты его деятельности за отчетный период.
Анализ финансового состояния включает:
- анализ баланса предприятия (анализ имущества и источников его формирования);
- анализ ликвидности и платежеспособности предприятия;
- анализ финансовой устойчивости предприятия;
- анализ деловой активности предприятия.
2.1. Анализ баланса предприятия
Анализ финансового состояния начинают с изучения состава и структуры имущества предприятия по данным актива бухгалтерского баланса, формы № 5 бухгалтерской отчетности и формы № 11 статистической отчетности.
Баланс позволяет дать общую оценку изменения имущества предприятия, выделить в его составе внеоборотные (раздел I актива) и оборотные (раздел II актива) активы, изучить динамику его структуры. Прирост (уменьшение) активов свидетельствует о расширении (сужении, сокращении) деятельности предприятия.
Методика оценки имущественного состояния предприятия включает:
- горизонтальный анализ статей актива баланса на основе изучения динамики показателей и определения их абсолютных и относительных изменений;
- вертикальный анализ статей актива, отражающий структуру имущества и причины ее изменения.
Для проведения анализа бухгалтерского баланса составляются специальные аналитические таблицы. В эти таблицы заносятся данные, исчисленные по исходной отчетности и представленные в виде процентов или коэффициентов.
Анализ по балансу проводится с помощью построения сравнительного аналитического баланса путем агрегирования однородных по составу элементов балансовых статей (табл. 7).
Т а б л и ц а 7. Сравнительный аналитический баланс | ||||||||
Абсолютные величины, тыс. р. | Относительные величины, % | |||||||
Статья баланса | На начало периода | На конец периода | Изменение (+/-) | На начало периода | На конец периода | Изменение (+/-) | В % к величине на начало периода | В % к изменению итога баланса |
4=3 - 2 | 7=6-5 | 8=4/2*100 | ||||||
Актив | ||||||||
I Внеоборотные активы | ||||||||
Основные средства, в том числе | ||||||||
здания, машины, оборудование | ||||||||
Незавершенное строительство | ||||||||
Итого по разделу I | ||||||||
II Оборотные активы | ||||||||
Запасы, в том числе | ||||||||
сырье, материалы, др. аналогичные ценности | ||||||||
затраты в незавершенном производстве | ||||||||
готовая продукция и товары на перепродажу | ||||||||
Товары отгруженные | ||||||||
Продолжение табл. 7 | ||||||||
Расходы будущих периодов | ||||||||
НДС по приобретенным ценностям | ||||||||
Дебиторская задолженность (со сроком выплаты менее 12 месяцев), в том числе | ||||||||
покупатели и заказчики | ||||||||
авансы выданные | ||||||||
прочие дебиторы | ||||||||
Денежные средства, в том числе | ||||||||
Касса | ||||||||
расчетный счет | ||||||||
Итого по разделу II | ||||||||
Баланс | 100,00 | 100,00 | 100,00 | |||||
Пассив | ||||||||
III Капитал и резервы | ||||||||
Уставный капитал | ||||||||
Нераспределенная прибыль прошлых лет | ||||||||
Нераспределенная прибыль отчетного года | ||||||||
Итого по разделу III | ||||||||
IV Долгосрочные обязательства | ||||||||
Окончание табл. 7 | ||||||||
V Краткосрочные обязательства | ||||||||
Кредиторская задолженность, в том числе | ||||||||
поставщики и подрядчики | ||||||||
задолженность перед персоналом организации | ||||||||
задолженность перед государственными внебюджетными фондами | ||||||||
задолженность перед бюджетом | ||||||||
авансы полученные | ||||||||
прочие кредиторы | ||||||||
Итого по разделу V | ||||||||
Баланс | 100,00 | 100,00 | 100,00 |
Достоинством аналитического баланса является то, что он сводит воедино и систематизирует расчеты, обычно осуществляемые аналитиками при ознакомлении с балансом. Фактически этот баланс включает показатели и горизонтального, и вертикального анализа. Непосредственно из аналитического баланса можно получить ряд важнейших характеристик финансового состояния организации. В число исследуемых показателей должны входить:
Дата публикования: 2015-04-10; Прочитано: 174 | Нарушение авторского права страницы | Мы поможем в написании вашей работы!